內(nèi)部評級法在我國實施的困難及對策研究.pdf

1、隨著我國金融系統(tǒng)的不斷開放，在面對全球經(jīng)濟金融一體化的情況，我國銀行業(yè)最主要的問題在于對風險的控制不力，這一缺點，會大大限制我國銀行業(yè)的發(fā)展，特別是在最近全球的金融危機中，雖然我國的銀行業(yè)沖擊不大，但也可以看出，造成這一現(xiàn)象的原因只是我國的金融行業(yè)沒有完全開放，使得我國的金融系統(tǒng)相對獨立于全球金融系統(tǒng)，而并不是我國銀行對風險控制得力。相反，我國銀行在風險控制上，相比全球日新月異的風險控制工具和手段，仍然處于初級階段。 信用風險是

2、銀行經(jīng)營過程中面臨的主要風險，完善的信用風險管理對于商業(yè)銀行的穩(wěn)健營運至為關(guān)鍵。巴塞爾新協(xié)議高度重視了內(nèi)部評級法在風險控制中的作用，巴塞爾新資本協(xié)議的核心部分“內(nèi)部評級法”代表了現(xiàn)代風險管理的技術(shù)的發(fā)展趨勢，其中違約率和違約損失率的估計部分對于提高商業(yè)銀行的信用評級水平具有方向性的指導意義，得到了全球銀行界的積極響應(yīng)。實施內(nèi)部評級法是大勢所趨，對于我國銀行應(yīng)對激烈的國際競爭具有戰(zhàn)略意義。巴塞爾委員會提倡各會員國按照自身的金融環(huán)境，提出適

3、合的內(nèi)部評級體系，加強對信用風險的控制，增強銀行對風險的敏感，保持銀行的穩(wěn)定性和安全性。 內(nèi)部評級在發(fā)展過程中，涉及到許多理論問題，國際先進銀行在內(nèi)部評級體系的實踐方面，已經(jīng)形成了系統(tǒng)的運作模式。國內(nèi)各大商業(yè)銀行在內(nèi)部評級體系建設(shè)方面發(fā)揮自身的優(yōu)勢，努力保持國際活躍銀行的形象，推進體系建設(shè)，而中小商業(yè)銀行則面臨種種困境。建立內(nèi)部評級體系，是國際化競爭的發(fā)展趨勢，是銀行開展全面風險管理的必然要求，也是我國商業(yè)銀行實現(xiàn)跨越式發(fā)展的重

4、要機遇，分析存在的問題并探討相應(yīng)的對策，正是本文的落腳點。 本文共分為六章。 第一章為前言。在這章中，首先對選題背景和研究意義做了闡述。國際金融環(huán)境的發(fā)展和國內(nèi)銀行業(yè)相對落后，對我國銀行業(yè)提出了更高的要求，銀監(jiān)會于2007年3月下發(fā)了《中國銀行業(yè)實施新資本協(xié)議指導意見》中指出“2007年、2008年是新資本協(xié)議實施準備工作的起步階段，關(guān)鍵是做好各項基礎(chǔ)工作，如強化數(shù)據(jù)基礎(chǔ)；加快內(nèi)部評級體系和風險計量模型的開發(fā)；推進風險管

5、理組織體系和流程整合；加強管理信息系統(tǒng)建設(shè)；提高文檔化水平。此外，還要格外注重人才儲備和培養(yǎng)。”可以看出，內(nèi)部評級法的實施已經(jīng)迫在眉睫。其次在這章當中，對本文的研究方法和研究意義作了闡述。旨在通過對內(nèi)部評級法在世界范圍內(nèi)的實施做了總體的了解，更是意在通過這樣的了解，來指出我國目前實施內(nèi)部評級法在世界范圍內(nèi)來說，處于一個什么樣的地位。本章最后是文獻綜述。 第二章是對內(nèi)部評級法的產(chǎn)生的背景和信用風險管理的變革做了相應(yīng)的概述。首先內(nèi)部

6、評級法的產(chǎn)生是伴隨著全球金融體系的巨大變化的。全球化、金融創(chuàng)新和技術(shù)進步的發(fā)展重新塑造了整個金融體系，特別是20世紀90年代以來，國際銀行業(yè)的運行環(huán)境和監(jiān)管環(huán)境發(fā)生了很大變化。為了適應(yīng)全球金融體系的變化，巴塞爾委員會發(fā)布了新資本協(xié)議，新資本協(xié)議對銀行實施內(nèi)部評級法來控制信用風險，更是大加提倡，這樣，內(nèi)部評級法就在全球范圍內(nèi)廣泛興起了。其次，本章對傳統(tǒng)信用風險管理方法和內(nèi)部評級法做了簡短的比較，旨在通過對風險管理方法變革的概述，給出深入的

7、了解內(nèi)部評級法產(chǎn)生的背景。 第三章是對內(nèi)部評級法的主要內(nèi)容進行了探討。首先是對內(nèi)部評級法的含義做了相應(yīng)的闡釋。內(nèi)部評級法是指是指那些復雜程度較高商業(yè)銀行在滿足了金融監(jiān)管當局規(guī)定的一系列監(jiān)管標準的前提下，利用銀行內(nèi)部評級體系得出的信用評級結(jié)果，并以此來確定信用風險最低資本要求，以保證銀行資本充足的一種方法。 然后，本章通過對內(nèi)部評級法的四大要素：違約概率(PD)、違約損失率(LGD)、風險暴露(EAD)和期限(M)，來對內(nèi)

8、部評級法的框架做了闡述。首先通過四大要素推算出風險權(quán)重(RW)，然后得出內(nèi)部評級法框架的基本公式，及監(jiān)管資本=EAD×RW×8％。 通過框架分析，從理論上分析和論述了內(nèi)部評級法，從而得出了內(nèi)部評級法實施的最低要求，即：合理的內(nèi)部評級體系、信用風險的有效細分、確保信用風險評級的完整性、建立獨立的風險評級或評審機制、科學的測算違約概率PD、完整的數(shù)據(jù)收集存儲處理系統(tǒng)以及成熟的外部環(huán)境等。 最后，對內(nèi)部評級法的特點進行了總結(jié)。

9、 第四章是本文的重點章節(jié)，即內(nèi)部評級法在我國銀行實施的困難。首先，本文對內(nèi)部評級法在全球?qū)嵤┑默F(xiàn)狀進行了分析，主要通過發(fā)達國家和發(fā)展中國家的對比，以及歐美國家同非巴塞爾委員會國家的對比分析，來說明內(nèi)部評級法在全球?qū)嵤┑那闆r。然后是我國銀行業(yè)實施內(nèi)部評級法的現(xiàn)狀，一方面是銀監(jiān)會的《指導意見》表明了我國要實施內(nèi)部評級法的積極態(tài)度；另一方面選取了幾個代表性銀行，對其實施內(nèi)部評級法的現(xiàn)狀進行了詳細的分析。 然后進入本章的重點，我

10、國銀行實施內(nèi)部評級法的困難。在本章開始的現(xiàn)狀分析中，對全球?qū)嵤┈F(xiàn)狀和我國銀行實施現(xiàn)狀的分析，首先，是從外部環(huán)境和內(nèi)部環(huán)境進行分析。外部環(huán)境分析，主要通過了經(jīng)濟自由度、金融市場環(huán)境和法制環(huán)境三個方面進行分析，找出和先進銀行的差距。其次是內(nèi)部環(huán)境分析，主要從風險管理的組織構(gòu)架和流程問題、覆蓋面不全、數(shù)據(jù)儲備不足、評級科學性不夠、不良的信用環(huán)境、監(jiān)管問題、人力資源約束這幾個方面進行了詳細的分析和闡述。 第五章是內(nèi)部評級法在我國商業(yè)銀行

11、實施的對策探索。這章也是本文的重點章節(jié)。在第四章中分析了外部環(huán)境，而實際上如果要對外部環(huán)境改變進行對策探索，并不是本文的主題，同時也是作者自身能力所限，而不能企及的研究。所以，對與對策的探索上，主要還是通過對風險控制方法的改變，也就是上章所分析的內(nèi)部環(huán)境上面進行探索。 通過對困難的分析，本章通過貸款五級分類到有效細分、風險管理系統(tǒng)的完善、數(shù)據(jù)準備工作和模型問題上提出了對策，并進行了詳細的分析。 同時，針對目前內(nèi)部評級法的

12、重中之重，模型問題，進行了較多的闡述。在模型分析這部分中，首先對比論述和分析了目前比較流行的幾種模型，然后分析了這些模型在我國商業(yè)銀行實施的適用性，然后通過結(jié)合我國實施這些模型的環(huán)境還不成熟的現(xiàn)狀和這些理論技術(shù)所體現(xiàn)的現(xiàn)代金融市場條件下基本的信用風險管理思想和理念，提出合適的模型應(yīng)該具備的條件。 本文第六章是結(jié)論，通過整篇文章的闡述，作者認為我國商業(yè)銀行距離實施新協(xié)議內(nèi)部評級法還存在一定的差距，但這并不表明新協(xié)議內(nèi)部評級法在我國

13、商業(yè)銀行不適用。實際上通過對差距方面的改進并加強與國際商業(yè)銀行的合作，我國商業(yè)銀行是可以在今后的幾年內(nèi)開始實施內(nèi)部評級法的。如果，因為有差距而不采取措施改進，等發(fā)現(xiàn)國外銀行都已實施了內(nèi)部評級法，我國商業(yè)銀行與國外銀行的信用風險管理水平差距更大時，再去奮勇直追，這樣會付出更大的代價。 本文的特點在于，在分析我國銀行的困難時，是從一個全球的角度來分析，首先分析了內(nèi)部評級法在全球?qū)嵤┑那闆r，包括國際活躍銀行和發(fā)展中國家的銀行，也包括非

14、巴塞爾委員會會員國的情況。通過這些分析，對我國銀行目前實施內(nèi)部評級法的狀況有一個全球的視野。同時，對我國銀行業(yè)實施內(nèi)部評級法的現(xiàn)狀，有全面的研究，特別是對幾大已經(jīng)著手實施內(nèi)部評級法的商業(yè)銀行，對其實施內(nèi)部評級法的過程和手段，都有詳細的研究。 本文的不足在于，未能對信用風險評估方法的選擇和針對所提出的內(nèi)部評級模型進行實證分析，希望以后在有條件時，能夠進一步完善本文。同時，由于時間關(guān)系，以及本文作者的個人學識關(guān)系，在對國內(nèi)商業(yè)銀行內(nèi)