中國證券市場誠信缺失問題研究.pdf

1、對外經(jīng)濟貿(mào)易大學(xué)碩士學(xué)位論文中國證券市場誠信缺失問題研究姓名：孫邊旗申請學(xué)位級別：碩士專業(yè)：金融學(xué)指導(dǎo)教師：鄭寶銀2003.4.1第一章引言第一章引言11問題的提出111研究信用的意義美國安然公司和華爾街前年的丑聞曝光，嚴(yán)重打擊了美國財會審計制度的信譽，美國的投資者不知道將來還能不能把自己的錢財和股票，繼續(xù)托付給那些信誓旦旦的大公司總裁，或華爾街上西裝革履的股票經(jīng)紀(jì)人和分析師。美國審計和股票行業(yè)缺乏誠信的陰霾，自安然事件后一直籠罩在美國

2、民眾的心頭。與之遙相呼應(yīng)的是，銀廣夏、中天勤等一系列造假事件也給中國股市帶來了巨大的震蕩，這無疑也向我們敲醒了警鐘：一個缺乏誠信的市場是難以健康有序運行的，市場參與各方也必然為此付出沉重代價。市場經(jīng)濟的本質(zhì)是信用經(jīng)濟，誠信問題不解決，我國經(jīng)濟體制的改革就難以為續(xù)，與國際規(guī)則接軌、防范金融風(fēng)險則更是一個遙遠的話題。信用研究已是擺在我們面前的不容回避的課題。112經(jīng)濟社會誠信現(xiàn)狀20多年來，中國實行了以市場化為導(dǎo)向的經(jīng)濟體制改革，經(jīng)濟體制正

3、在逐步由計劃經(jīng)濟過渡到市場經(jīng)濟體制，經(jīng)濟得到快速發(fā)展，人民生活水平也有了很大程度的提高但是我國經(jīng)濟體制仍然存在很多不完善之處，主要問題就是社會信用體制不完善，信用環(huán)境很差。銀行信用、商業(yè)信用嚴(yán)重缺乏，拖欠債務(wù)、逃廢債務(wù)等情況相當(dāng)普遍，商品交易中的欺詐行為也隨處可見。信用是市場經(jīng)濟的基礎(chǔ)，要發(fā)展經(jīng)濟，促進社會健康發(fā)展，必須建立健全完善的社會信用體系。113證券市場誠信缺失重建信用體系關(guān)系到證券業(yè)發(fā)展的生命。2001年以來，中國證券市場出現(xiàn)

4、的幾個重大事件，對我們的社會信用體制構(gòu)成了重大挑戰(zhàn)。信用是企業(yè)的生命，對于證券公司來說更加重要。在計劃經(jīng)濟體制下，企業(yè)信用是建立在政府的信用支持基礎(chǔ)之上的。去年以來，銀廣夏、猴王集團等案件一再曝光，動搖了社會公眾的信心，這就提出了一個信用體系由誰來維系，人們可以信任誰的重大課題。證券業(yè)比其他行業(yè)更需要信用的支撐，信用是上市公司和證券公司的核心競爭力的重要組成部分，是其獲得市場利潤最根本的基礎(chǔ)。重建市場經(jīng)濟體制下的信用社會，對于國家和社會