基于小波的交叉上市券商AH溢價異常點檢測.pdf

1、本文首先對時間序列常見模型進行了探討，分析了時間序列模型的基本性質及時間序列模型建模方法等，為實證分析部分奠定了模型理論基礎。其次對異常點檢測常見方法進行了簡要介紹，并突破了幾種常見的異常點檢測類型提出運用小波分析方法對時間序列進行異常點的檢測與分析。根據(jù)異常點檢測方法中的小波變換方法，對其理論部分作出了詳細闡述，同時引出幾種常見的小波變換母函數(shù)，并最終選擇Haar變換作為本次實證分析部分小波變換的母函數(shù)。為了方便后續(xù)實證問題研究，本文

2、針對A+H模式企業(yè)進行介紹，從A+H模式的產生入手，深入揭示AH溢價的諸多影響因素，其中包括傳統(tǒng)的四大理論和本文結合國內外文獻總結的內部因素與外部因素，企圖從各方面對AH溢價指數(shù)異常點的產生進行解釋與分析。最后通過引入實證數(shù)據(jù)，利用Wind軟件獲得中信證券和海通證券自交叉上市之日起AH溢價指數(shù)數(shù)據(jù)，在預處理的基礎上對其進行時間序列建模及異常點檢驗。通過檢驗后針對發(fā)現(xiàn)的異常點，結合市場政策變更，重大會議及經(jīng)濟事件，公司內部制度及戰(zhàn)略轉移等