醫(yī)療保險市場正向選擇行為研究.pdf

1、保險市場逆向選擇現(xiàn)象一直是理論界的重要研究課題。自二十世紀七十年代開始，Akerlof、Spence、Stiglitz、Wilson等諸多學者，分析信息不對稱情況下的個體選擇和市場運行，得出信息不對稱引致逆向選擇的論斷，認為保險市場出現(xiàn)高風險群體將低風險群體逐出市場的情況，即劣品驅(qū)逐良品。近期研究對這一經(jīng)典理論提出挑戰(zhàn)。實證研究發(fā)現(xiàn)，美國、英國、中國、法國、日本等國的醫(yī)療保險、車險、壽險與年金市場中，發(fā)現(xiàn)與逆向選擇完全相反的正向選擇現(xiàn)象

2、，即低風險群體將高風險群體逐出市場，良品驅(qū)逐劣品。保險市場正向選擇現(xiàn)象引起學界廣泛關(guān)注。傳統(tǒng)理論并未提及正向選擇，那么如何解釋其成因？正向選擇表現(xiàn)與逆向選擇完全相反，是否意味著這一現(xiàn)象將提升市場效率、增加社會福利？傳統(tǒng)理論的信息不對稱治理措施，能否對正向選擇起到預(yù)期治理效果？上述問題成為近期學界研究的重點。
　　本文以醫(yī)療保險市場為例，分析保險市場正向選擇的成因、影響與治理。一方面，從理論層面進行探討。在回顧傳統(tǒng)理論的基礎(chǔ)上，修正

3、理論假設(shè)，分析正向選擇成因；通過傳統(tǒng)理論分析框架向市場均衡框架轉(zhuǎn)變，探討正向選擇的特征與社會福利影響，提出相應(yīng)治理措施。另一方面，從實證層面進行探討。利用中國醫(yī)療保險市場數(shù)據(jù)，構(gòu)造相應(yīng)衡量指標與檢驗?zāi)Ｐ?，檢驗正向選擇的存在性、成因與福利影響。本文具體研究內(nèi)容如下。
　　首先，解析傳統(tǒng)逆向選擇理論。本部分回顧傳統(tǒng)理論的發(fā)展歷程，以代表性成果R-S模型為例，反思其理論假設(shè)、分析框架與研究結(jié)論，探討傳統(tǒng)理論為何得出逆向選擇的結(jié)論。研究結(jié)

4、論如下。一方面，傳統(tǒng)理論存在一維異質(zhì)性、投保人信息優(yōu)勢與完全風險分類三個假設(shè)，即保險市場投保群體僅存在個體風險差異，且投保群體較之保險人具有個體風險信息優(yōu)勢。另一方面，傳統(tǒng)理論基本假設(shè)必然導(dǎo)致逆向選擇。在上述假設(shè)條件下，風險成為影響合同選擇與市場運行的唯一因素，保險市場出現(xiàn)高（低）風險群體選擇高（低）保障合同的逆向選擇。
　　其次，探討保險市場正向選擇的形成機理。本部分修正傳統(tǒng)理論假設(shè)，探討正向選擇成因，同時構(gòu)建市場均衡分析框架，

5、分析正向選擇的基本特征。研究結(jié)論如下。第一，保險市場存在多維異質(zhì)性、雙向信息優(yōu)勢與不完全風險分類特征，結(jié)合現(xiàn)實市場特征與理論發(fā)展要求，應(yīng)該對傳統(tǒng)理論假設(shè)進行修正；第二，修正理論假設(shè)將導(dǎo)致正向選擇。在修正理論假設(shè)的情況下，保險市場可能出現(xiàn)正向選擇。影響機理在于，異質(zhì)性因素、認知偏差因素、可觀察未定價因素對保險購買產(chǎn)生影響，導(dǎo)致購買（不購買）保險合同群體并非高（低）風險群體。第三，分析正向選擇的市場均衡特征。在借鑒學界成果基礎(chǔ)上，構(gòu)建新古典

6、經(jīng)濟學分析框架下的正向選擇市場均衡模型，通過購買意愿與邊際成本的偏差來體現(xiàn)理論假設(shè)修正影響，發(fā)現(xiàn)正向選擇出現(xiàn)邊際成本曲線右上方傾斜、需求曲線右下方傾斜、需求曲線與平均成本曲線出現(xiàn)交點等特征。這與逆向選擇形成對比。
　　再次，檢驗中國醫(yī)療保險市場正向選擇的存在性與成因。本部分利用CHARLS數(shù)據(jù)進行實證，檢驗中國醫(yī)療保險市場是否存在正向選擇、是否存在認知偏差與風險偏好異質(zhì)性、認知偏差與風險偏好是否導(dǎo)致正向選擇。研究結(jié)論如下。第一，醫(yī)

7、療保險市場存在正向選擇。研究發(fā)現(xiàn)，投保群體健康風險低于未投保群體，動態(tài)參保群體風險低于動態(tài)退保群體，投保群體前期風險與后期保險程度存在負相關(guān)關(guān)系，同期風險與同期保險之間存在負相關(guān)關(guān)系。第二，投保群體存在風險認知偏差，且能夠?qū)е抡蜻x擇。利用客觀健康與健康認知的差異來衡量認知偏差，發(fā)現(xiàn)投保群體總體呈現(xiàn)為健康悲觀認知狀態(tài)，偏差均值為-0.173，同時出現(xiàn)悲觀認知、準確認知與樂觀認知群體并存的狀況；回歸分析表明，認知偏差與保險需求呈現(xiàn)負相關(guān)關(guān)

8、系、與健康風險呈正相關(guān)關(guān)系，由此可能導(dǎo)致正向選擇。第三，投保群體存在風險偏好異質(zhì)性。利用風險資產(chǎn)占總資產(chǎn)比重來衡量個體風險偏好，發(fā)現(xiàn)投保群體風險偏好均值為0.022，同時證實風險偏好與健康風險正相關(guān)。
　　復(fù)次，分析保險市場正向選擇的社會福利影響。本部分利用社會總剩余分析，探討正向選擇對社會福利的影響，同時利用CHARLS數(shù)據(jù)進行檢驗。研究結(jié)論如下。一方面，正向選擇導(dǎo)致社會總福利下降。福利損失原因在于“不愿意買保險的群體購買保險”

9、，部分高風險且低購買意愿群體在信息對稱情況下不會買保險，但信息不對稱時購買保險，造成社會總剩余下降。另一方面，利用CHARLS數(shù)據(jù)證實上述理論分析。利用CHARLS數(shù)據(jù)模擬保險市場處于信息對稱與不對稱狀態(tài)的情況，計算相應(yīng)社會總剩余，發(fā)現(xiàn)風險認知偏差造成社會總福利下降，損失原因在于部分樂觀認知群體“不愿意買保險但購買保險”。
　　最后，探討保險市場正向選擇的治理措施。本部分結(jié)合社會福利分析思路，探討正向選擇的治理措施與作用效果。研究