rd項目期權(quán)定價與投資模型

1、華中科技大學(xué)博士學(xué)位論文R&D項目期權(quán)定價與投資模型姓名：薛明皋申請學(xué)位級別：博士專業(yè)：概率論與數(shù)理統(tǒng)計指導(dǎo)教師：李楚霖20030627華中科技大學(xué)博士學(xué)位論文解析表達式．然后把投資者的行為融入投資模型，給出破產(chǎn)概率在目標追求行為投資分析中的應(yīng)用，說明了投資項目時不僅要選擇項目風(fēng)險，而且要選擇貸款的期限．6 、推廣了K ．O ．C o g g e r ( 1 9 8 3 ) [ 4 1 目標追求投資模型，在投資目標行為設(shè)定中，不

2、僅要考慮目標完成水平，而且也要考慮破產(chǎn)，因為不破產(chǎn)是完成目標水平的前提條件，所以不應(yīng)該被忽略．利用已存在金融文獻的實證結(jié)果導(dǎo)出投資回報率滿足的擴散過程，把投資目標系絞化為擴散過程的兩個壁( B a r r i e r s ) ，而K ．O ．C o g g e r 的模型沒有考慮破產(chǎn)，因而僅有一個上壁．設(shè)置在計劃時間內(nèi)要達到的目標，給出這個事件的概率解析表達式，并說明它對現(xiàn)實投資分析具有實用價值．7 、把數(shù)學(xué)和管理學(xué)有機結(jié)合，為數(shù)學(xué)應(yīng)用

3、提出問題，得出新結(jié)果．推廣H a r r i s o na n dJ ．M i c h a e l ( 1 9 8 5 ) [ 5 1C h a p t e r3 ，P 4 3 ，P r o p o s i t i o n ( 2 7 ) ，并給在金融中的出應(yīng)用．本文研究是國家自然科學(xué)基金資助項目“產(chǎn)品研究與開發(fā)評估的期權(quán)方法”研究的組成部分． ( 批準號： 7 0 0 7 1 0 1 2 ) ，( 2 0 0 1 年一2 0 0 3