連接函數(shù)(Copula)在經(jīng)濟(jì)資本中的應(yīng)用.pdf

1、經(jīng)濟(jì)資本日益成為保險(xiǎn)企業(yè)集團(tuán)全面風(fēng)險(xiǎn)管理的工具，也是保險(xiǎn)監(jiān)管部門監(jiān)管工作的核心。從國外經(jīng)濟(jì)資本框架的實(shí)踐中看來，企業(yè)需要公布各個產(chǎn)品線、業(yè)務(wù)單元以及業(yè)務(wù)部門的經(jīng)濟(jì)資本，涉及不同風(fēng)險(xiǎn)、產(chǎn)品、業(yè)務(wù)線的風(fēng)險(xiǎn)總合問題。而風(fēng)險(xiǎn)總合的關(guān)鍵在于量化風(fēng)險(xiǎn)之間的相關(guān)性，連接函數(shù)(Copula)作為度量相關(guān)性的一個有力工具，在經(jīng)濟(jì)資本計(jì)算領(lǐng)域逐漸得到發(fā)展。
　　 本文分成五部分對連接函數(shù)(Copula)在經(jīng)濟(jì)資本中的應(yīng)用進(jìn)行了分析研究。
　　

2、 第一部分為引言部分。主要介紹了本文的選題背景和研究意義。
　　 第二部分首先介紹了經(jīng)濟(jì)資本的定義、風(fēng)險(xiǎn)分類和計(jì)算方法。然后給出相關(guān)性調(diào)整和風(fēng)險(xiǎn)總合的計(jì)算方法，引出連接函數(shù)在經(jīng)濟(jì)資本計(jì)算中的應(yīng)用。
　　 第三部分介紹了連接函數(shù)(Copula)的理論和建模方法，分析其實(shí)際應(yīng)用的理論基礎(chǔ)。
　　 第四部分也是全文的重點(diǎn)，分析了Copula函數(shù)在經(jīng)濟(jì)資本計(jì)算中的地位，并進(jìn)行了簡單的示例分析。展示了如何使用Copula