山東省上市公司內(nèi)部控制評價和實證研究——來自2010年的經(jīng)驗證據(jù).pdf

1、隨著我國上市公司的迅猛發(fā)展，各種潛在風險也日益顯現(xiàn)，企業(yè)因內(nèi)部控制缺失或失效引發(fā)的巨額資產(chǎn)損失、財務(wù)舞弊、經(jīng)營失敗破產(chǎn)的案例時有發(fā)生。企業(yè)只有建立和實施科學有效的內(nèi)部控制體系，才能夯實內(nèi)部管理基礎(chǔ)，提升風險防范能力。山東上市公司在我國資本市場中占有重要地位，本文以山東省上市公司的內(nèi)部控制制度作為研究對象，在總結(jié)國內(nèi)外內(nèi)部控制理論和實證研究成果的基礎(chǔ)上，以我國《企業(yè)內(nèi)部控制基本規(guī)范》所確立的內(nèi)部控制框架為指導，構(gòu)建上市公司內(nèi)部控制評價指標

2、體系，并使用該指標體系對山東上市公司的內(nèi)部控制狀況進行了評價和實證研究。
　　 首先利用山東上市公司截止至2011年4月30日在資本市場上公開披露的《2010年度內(nèi)部控制自我評價報告》、《2010年度注冊會計師內(nèi)部控制審核報告》、《2010年年度報告》內(nèi)部控制信息及其他相關(guān)信息，總結(jié)了山東上市公司內(nèi)部控制制度建設(shè)和執(zhí)行的現(xiàn)狀，發(fā)現(xiàn)普遍存在公司治理結(jié)構(gòu)不完善、實施內(nèi)部控制的主動性不足、內(nèi)部控制的執(zhí)行和監(jiān)督工作不到位等問題。

3、　　 然后以《基本規(guī)范》確立的內(nèi)部控制五要素作為評價框架，對山東上市公司披露的內(nèi)部控制信息進行分類和量化處理，構(gòu)建了一個包含5個一級指標、25個二級指標的上市公司內(nèi)部控制評價指標體系，通過計算內(nèi)部控制指數(shù)(ICI)對山東上市公司內(nèi)部控制水平進行了量化評價，發(fā)現(xiàn):目前山東上市公司內(nèi)部控制總體水平較高;深圳證券交易所公司的內(nèi)部控制總體水平優(yōu)于上海證券交易所，中小板和創(chuàng)業(yè)板公司的內(nèi)部控制總體水平優(yōu)于主板;各行業(yè)公司的內(nèi)部控制水平無顯著差距;

4、表明近幾年山東上市公司的內(nèi)部控制建設(shè)取得了良好的成績。
　　 進而對山東上市公司內(nèi)部控制水平的影響因素進行了實證研究，從公司基本特征、外部監(jiān)管特征和上市地點特征等方面選取自變量，采用描述性統(tǒng)計分析、相關(guān)性分析、逐步回歸分析方法進行了實證檢驗，結(jié)果表明:上市年數(shù)為顯著負向影響因素，財務(wù)報表審計意見類型為顯著正向影響因素，公司規(guī)模、成長性、審計機構(gòu)權(quán)威性、是否被ST/PT、上市場所為非顯著正向影響因素，海外上市為非顯著負向影響因素，