證券基礎(chǔ)知識(shí)

1、證券基礎(chǔ)知識(shí)證券基礎(chǔ)知識(shí)一：一：上海、深圳證券交易所自上海、深圳證券交易所自20072007年1月8日起對(duì)未完成股改的股票日起對(duì)未完成股改的股票(即s股)實(shí)施特別實(shí)施特別的差異化制度化安排，將其漲跌幅比例統(tǒng)一調(diào)整為（的差異化制度化安排，將其漲跌幅比例統(tǒng)一調(diào)整為（5%5%)首次公開(kāi)發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市的，首次公開(kāi)發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市的，《首次公開(kāi)發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市管首次公開(kāi)發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市管理暫行辦法理暫行辦法》要求發(fā)行人具

2、備一定的資產(chǎn)規(guī)模，具體規(guī)定最近要求發(fā)行人具備一定的資產(chǎn)規(guī)模，具體規(guī)定最近1期末凈資產(chǎn)不少期末凈資產(chǎn)不少于（于（10001000萬(wàn)），發(fā)行后股本不少于萬(wàn)），發(fā)行后股本不少于3000000萬(wàn)元萬(wàn)元目前不少?lài)?guó)家尤其是發(fā)展中國(guó)家擁有了大量的官方外匯儲(chǔ)備，為管理好這部分目前不少?lài)?guó)家尤其是發(fā)展中國(guó)家擁有了大量的官方外匯儲(chǔ)備，為管理好這部分資金，成立了代表國(guó)家進(jìn)行投資的（資金，成立了代表國(guó)家進(jìn)行投資的（主權(quán)財(cái)富基金主權(quán)財(cái)富基金）中國(guó)主權(quán)財(cái)富基金的發(fā)端

3、是（中國(guó)主權(quán)財(cái)富基金的發(fā)端是（中國(guó)投資有限責(zé)任公司中國(guó)投資有限責(zé)任公司）證券服務(wù)機(jī)構(gòu)是指依法設(shè)立的從事證券服務(wù)業(yè)務(wù)的法人機(jī)構(gòu)，不包括（證券登證券服務(wù)機(jī)構(gòu)是指依法設(shè)立的從事證券服務(wù)業(yè)務(wù)的法人機(jī)構(gòu)，不包括（證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)）記結(jié)算機(jī)構(gòu)）20022002年1212月，依據(jù)月，依據(jù)《外資參股證券公司設(shè)立規(guī)則外資參股證券公司設(shè)立規(guī)則》設(shè)立的第一家中外合資證券設(shè)立的第一家中外合資證券公司（華歐國(guó)際證券有限公司）獲中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)正式成立公司（華歐國(guó)際

4、證券有限公司）獲中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)正式成立通過(guò)投資者向基金管理公司申購(gòu)和贖回實(shí)現(xiàn)流通轉(zhuǎn)讓的基金是（開(kāi)放式基金）通過(guò)投資者向基金管理公司申購(gòu)和贖回實(shí)現(xiàn)流通轉(zhuǎn)讓的基金是（開(kāi)放式基金）（依法制定從事證券從業(yè)人員的資格標(biāo)準(zhǔn)和行為準(zhǔn)則，監(jiān)督實(shí)施依法制定從事證券從業(yè)人員的資格標(biāo)準(zhǔn)和行為準(zhǔn)則，監(jiān)督實(shí)施）不屬于證券投資者保護(hù)基金公司的職責(zé)）不屬于證券投資者保護(hù)基金公司的職責(zé)在股票各個(gè)特征中，其最基本的特征是（在股票各個(gè)特征中，其最基本的特征是（收益性收益性

5、）（建業(yè)股息）不是來(lái)自公司的盈利，而是對(duì)公司未來(lái)盈利的預(yù)分，實(shí)質(zhì)上是一（建業(yè)股息）不是來(lái)自公司的盈利，而是對(duì)公司未來(lái)盈利的預(yù)分，實(shí)質(zhì)上是一種負(fù)債分配，也是無(wú)盈利無(wú)股息原則的一個(gè)例外種負(fù)債分配，也是無(wú)盈利無(wú)股息原則的一個(gè)例外平衡型基金一般將（平衡型基金一般將（25%50%25%50%）的資產(chǎn)投資于債券及優(yōu)先股，其余的投資于普通股）的資產(chǎn)投資于債券及優(yōu)先股，其余的投資于普通股社?；鹩缮鐣?huì)保障基金和社會(huì)保險(xiǎn)基金組成社?；鹩缮鐣?huì)保障基金和社

6、會(huì)保險(xiǎn)基金組成證券公司經(jīng)營(yíng)證券自營(yíng)業(yè)務(wù)的持有一種權(quán)益類(lèi)證券的成本不得超過(guò)凈資本的（證券公司經(jīng)營(yíng)證券自營(yíng)業(yè)務(wù)的持有一種權(quán)益類(lèi)證券的成本不得超過(guò)凈資本的（30%30%）證券公司經(jīng)營(yíng)證券自營(yíng)業(yè)務(wù)的，持有一種權(quán)益類(lèi)證券的市值與其總市值的比例證券公司經(jīng)營(yíng)證券自營(yíng)業(yè)務(wù)的，持有一種權(quán)益類(lèi)證券的市值與其總市值的比例不得超過(guò)（不得超過(guò)（5%5%），但因包銷(xiāo)導(dǎo)致的情形和中國(guó)證監(jiān)會(huì)另有規(guī)定的除外），但因包銷(xiāo)導(dǎo)致的情形和中國(guó)證監(jiān)會(huì)另有規(guī)定的除外（2005200

7、5）年被稱(chēng)為）年被稱(chēng)為“中國(guó)資產(chǎn)證券化元年中國(guó)資產(chǎn)證券化元年”，信貸資產(chǎn)證券化和房地產(chǎn)證券化取得新，信貸資產(chǎn)證券化和房地產(chǎn)證券化取得新目前權(quán)證交易實(shí)行（目前權(quán)證交易實(shí)行（T0T0）回轉(zhuǎn)交易）回轉(zhuǎn)交易可以在權(quán)證失效日之前任何交易日行權(quán)的是（可以在權(quán)證失效日之前任何交易日行權(quán)的是（美式權(quán)證美式權(quán)證）（中證基金指數(shù)系列中證基金指數(shù)系列）是20082008年2月正式發(fā)布的，以月正式發(fā)布的，以20022002年1212月3131日為基日，基點(diǎn)為日

8、為基日，基點(diǎn)為10001000點(diǎn)我國(guó)我國(guó)《證券法證券法》規(guī)定，證券業(yè)和銀行業(yè)、信托業(yè)、保險(xiǎn)業(yè)（規(guī)定，證券業(yè)和銀行業(yè)、信托業(yè)、保險(xiǎn)業(yè)（分業(yè)經(jīng)營(yíng)、分業(yè)管理分業(yè)經(jīng)營(yíng)、分業(yè)管理）17901790年，美國(guó)第一個(gè)證券交易所年，美國(guó)第一個(gè)證券交易所——（費(fèi)城證券交易所費(fèi)城證券交易所）成立）成立股票股息作為股息的一種形式，（股票股息作為股息的一種形式，（使股價(jià)下降使股價(jià)下降）威廉指標(biāo)威廉指標(biāo)是（是（表示超買(mǎi)或超賣(mài)的表示超買(mǎi)或超賣(mài)的）中央銀行放松銀根中央

9、銀行放松銀根市場(chǎng)利率下降會(huì)使市場(chǎng)利率下降會(huì)使股票價(jià)格上升股票價(jià)格上升中央銀行提高法定存款準(zhǔn)中央銀行提高法定存款準(zhǔn)備金率備金率再貼現(xiàn)率再貼現(xiàn)率中央銀行通過(guò)公開(kāi)市場(chǎng)業(yè)務(wù)購(gòu)買(mǎi)大量證券會(huì)使股票價(jià)格下降中央銀行通過(guò)公開(kāi)市場(chǎng)業(yè)務(wù)購(gòu)買(mǎi)大量證券會(huì)使股票價(jià)格下降有價(jià)證券是（有價(jià)證券是（虛擬資本虛擬資本）的一種形式）的一種形式公司證券是指公司、企業(yè)等經(jīng)濟(jì)法人為籌集投資資金或與籌集投資資金直接相公司證券是指公司、企業(yè)等經(jīng)濟(jì)法人為籌集投資資金或與籌集投資資金直

10、接相關(guān)的行為而發(fā)行的證券，其中（關(guān)的行為而發(fā)行的證券，其中（可轉(zhuǎn)換債券可轉(zhuǎn)換債券）是證明持有者擁有購(gòu)買(mǎi)發(fā)行公司一定數(shù)量股份的專(zhuān)有權(quán)的憑證）是證明持有者擁有購(gòu)買(mǎi)發(fā)行公司一定數(shù)量股份的專(zhuān)有權(quán)的憑證不是認(rèn)股證書(shū)不是認(rèn)股證書(shū)匯率風(fēng)險(xiǎn)中最常見(jiàn)且最重要的風(fēng)險(xiǎn)是匯率風(fēng)險(xiǎn)中最常見(jiàn)且最重要的風(fēng)險(xiǎn)是（商業(yè)性匯率風(fēng)險(xiǎn)商業(yè)性匯率風(fēng)險(xiǎn)）目前我國(guó)按照（目前我國(guó)按照（0.25%0.25%）的比例計(jì)提）的比例計(jì)提封閉式基金托管費(fèi)封閉式基金托管費(fèi)中央銀行票據(jù)簡(jiǎn)稱(chēng)中央銀行

11、票據(jù)簡(jiǎn)稱(chēng)“央票央票”，是央行為調(diào)節(jié)基礎(chǔ)貨幣而直接面向公開(kāi)市場(chǎng)業(yè)務(wù)，是央行為調(diào)節(jié)基礎(chǔ)貨幣而直接面向公開(kāi)市場(chǎng)業(yè)務(wù)一級(jí)交易商發(fā)行的短期債券，期限通常在（一級(jí)交易商發(fā)行的短期債券，期限通常在（3個(gè)月～個(gè)月～3年）基金管理人是（基金管理人是（負(fù)責(zé)基金發(fā)起設(shè)立與經(jīng)營(yíng)管理的專(zhuān)業(yè)性機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)基金發(fā)起設(shè)立與經(jīng)營(yíng)管理的專(zhuān)業(yè)性機(jī)構(gòu)）未知價(jià)計(jì)算法中的未知價(jià)計(jì)算法中的“未知價(jià)未知價(jià)”是指（是指（當(dāng)日證券市場(chǎng)上各種金融資產(chǎn)的收盤(pán)價(jià)當(dāng)日證券市場(chǎng)上各種金融資產(chǎn)的收盤(pán)價(jià)）

12、期限在（期限在（1年以上年以上）的國(guó)債為）的國(guó)債為附息式國(guó)債附息式國(guó)債如果提高市場(chǎng)利率，則期權(quán)價(jià)格（如果提高市場(chǎng)利率，則期權(quán)價(jià)格（不確定不確定）國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)決定對(duì)證券公司證券經(jīng)紀(jì)等涉及客戶(hù)的業(yè)務(wù)進(jìn)行托管?chē)?guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)決定對(duì)證券公司證券經(jīng)紀(jì)等涉及客戶(hù)的業(yè)務(wù)進(jìn)行托管的，應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定程序選擇證券公司等專(zhuān)業(yè)機(jī)構(gòu)成立托管組，托管期限一般不的，應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定程序選擇證券公司等專(zhuān)業(yè)機(jī)構(gòu)成立托管組，托管期限一般不超過(guò)（超過(guò)（1212）個(gè)