證券經(jīng)紀(jì)人制度的國(guó)際比較.pdf

1、證券經(jīng)紀(jì)人制度是證券市場(chǎng)成熟的重要標(biāo)志之一，建立經(jīng)紀(jì)人制度是證券業(yè)務(wù)深層次拓展的內(nèi)在要求，也是與國(guó)際市場(chǎng)接軌的實(shí)際需要。我國(guó)經(jīng)紀(jì)人制度已經(jīng)在券商經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的轉(zhuǎn)型過(guò)程中發(fā)揮了作用，但是也存在不少問(wèn)題，這迫切需要建立符合我國(guó)國(guó)情的證券經(jīng)紀(jì)人制度。 本文以委托代理理論為經(jīng)濟(jì)學(xué)基礎(chǔ)，構(gòu)建了不完全信息下的委托代理博弈模型，探討證券市場(chǎng)基本主體在利益、風(fēng)險(xiǎn)和激勵(lì)方法上的分配模式，為證券經(jīng)紀(jì)人制度的規(guī)范和發(fā)展奠定理論基礎(chǔ)；運(yùn)用綜合比較分析方法，

2、對(duì)國(guó)內(nèi)外經(jīng)紀(jì)人制度之間的差異進(jìn)行深入比較，挖掘國(guó)內(nèi)經(jīng)紀(jì)人制度存在的深層問(wèn)題，指出海外先進(jìn)經(jīng)紀(jì)人制度對(duì)我國(guó)的重要借鑒意義。 最后筆者在借鑒發(fā)達(dá)國(guó)家先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)的基礎(chǔ)上，提出符合我國(guó)國(guó)情的經(jīng)紀(jì)人制度不僅需要從宏觀層面出臺(tái)相關(guān)的法律法規(guī)，實(shí)行嚴(yán)格的經(jīng)紀(jì)人資格考試和注冊(cè)登記制度，健全經(jīng)紀(jì)人監(jiān)督管理體系和風(fēng)險(xiǎn)防范控制制度；還需要從微觀層面加強(qiáng)經(jīng)紀(jì)人隊(duì)伍的培養(yǎng)和管理，證券公司客戶關(guān)系管理系統(tǒng)的建設(shè)，重視研究和實(shí)行合理的激勵(lì)機(jī)制，以吸引更多的高素