產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)、市場結(jié)構(gòu)與銀行效率--基于修正的“SCP”范式的實(shí)證分析.pdf

1、本文基于“產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)—市場結(jié)構(gòu)—市場行為—市場績效”的分析框架，系統(tǒng)討論了產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)和市場結(jié)構(gòu)對我國國有商業(yè)銀行和股份制商業(yè)銀行的成本效率、規(guī)模效率和技術(shù)效率的影響。
　　 首先，本文通過加入產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)因素對現(xiàn)代產(chǎn)業(yè)組織理論的SCP范式進(jìn)行了修正。在現(xiàn)代產(chǎn)業(yè)組織理論中，SCP范式的制度前提是產(chǎn)權(quán)明晰的、完善的市場經(jīng)濟(jì)體制，而轉(zhuǎn)軌過程中的中國銀行業(yè)顯然存在著產(chǎn)權(quán)不明晰的問題，因此，在使用SCP范式分析中國銀行業(yè)效率時，必須考慮到產(chǎn)權(quán)因素

2、。事實(shí)上，產(chǎn)權(quán)制度作為一種外生性的經(jīng)濟(jì)變量，它不僅影響著銀行業(yè)的市場結(jié)構(gòu)，而且影響著商業(yè)銀行的市場行為，產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)正是通過對市場結(jié)構(gòu)和市場行為的影響而進(jìn)一步影響著銀行業(yè)的市場績效。因此，對于銀行效率的產(chǎn)業(yè)組織分析必須考慮產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)，即將產(chǎn)權(quán)制度變量內(nèi)生化。本文在假設(shè)管制結(jié)構(gòu)外生的前提下，通過引入產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)變量，構(gòu)建了“產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)—市場結(jié)構(gòu)—市場行為—市場績效”的分析框架。
　　 其次，本文分析了我國銀行業(yè)的產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)及市場結(jié)構(gòu)的形成原因與

3、特點(diǎn)，并找出產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)和市場結(jié)構(gòu)存在的缺陷。分析表明，從市場結(jié)構(gòu)方面來看，中國銀行業(yè)高度壟斷的市場競爭格局仍然存在，市場準(zhǔn)入壁壘仍然很高，阻礙了民營資本和外資主體參與市場競爭。從產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)來看，我國銀行業(yè)產(chǎn)權(quán)界定模糊，產(chǎn)權(quán)主體虛置，公司治理結(jié)構(gòu)不合理，內(nèi)部人控制嚴(yán)重。而這些缺陷正是造成我國銀行效率低的原因。
　　 再次，本文通過建立計(jì)量模型，從成本效率、規(guī)模效率和技術(shù)效率三個方面對我國商業(yè)銀行的效率進(jìn)行了分析和評價。分析表明，從成本

4、效率來看，近年來成本效率正處于上升趨勢，股份制商業(yè)銀行的成本效率控制明顯好于國有商業(yè)銀行。從規(guī)模效率來看，股份制商業(yè)銀行的規(guī)模效率水平高于國有商業(yè)銀行，國有商業(yè)銀行呈現(xiàn)出好轉(zhuǎn)的趨勢。股份制商業(yè)銀行已經(jīng)走出了規(guī)模效率惡化的階段，發(fā)展?fàn)顩r良好。從技術(shù)效率來看，國有商業(yè)銀行和股份制商業(yè)銀行技術(shù)效率均以2001年為界呈現(xiàn)先降后升趨勢。
　　 最后，本文對產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)和市場結(jié)構(gòu)對我國國有商業(yè)銀行和股份制商業(yè)銀行的成本效率、規(guī)模效率和技術(shù)效率的