基于粗糙集理論的存貨質(zhì)押業(yè)務(wù)信貸決策研究.pdf

1、國內(nèi)的存貨質(zhì)押業(yè)務(wù)因為滿足了多方的利益需求而得到迅速發(fā)展，然而業(yè)務(wù)快速發(fā)展的背后是業(yè)務(wù)風險管理不完善而導(dǎo)致的違約事件頻發(fā)?；陲L險與收益角度，銀行“貸與惜貸”的二支決策并不符合銀行信貸決策的過程，因為二支決策忽略了銀行對風險收益難以衡量的業(yè)務(wù)可能進行延遲決策。另外，存貨質(zhì)押業(yè)務(wù)是物流企業(yè)參與下的為中小企業(yè)提供融資服務(wù)的金融活動，在某些業(yè)務(wù)模式下，物流企業(yè)也有可能作為信貸決策者參與信貸決策，銀行與物流企業(yè)不同的合作模式會對業(yè)務(wù)信貸決策產(chǎn)生

2、不同的影響。
　　因此本文首先將基于決策粗糙集的三支決策引入到存貨質(zhì)押業(yè)務(wù)信貸決策中，構(gòu)建了業(yè)務(wù)選擇的三支決策模型。針對三支決策的兩個關(guān)鍵變量—閾值和先驗概率展開分析，將基于信息系統(tǒng)的估計方法和粗糙集屬性約簡理論結(jié)合，給出了估算先驗概率的步驟;并將信號獲取成本和資金時間成本引入到延遲決策中，通過信號影響下的判斷準確度來估測延遲決策的期望收益，給出了延遲決策的終止條件并得出了決策閾值。然后深入分析了不同業(yè)務(wù)模式下，銀行和物流企業(yè)間的

3、合作關(guān)系，運用委托代理理論分析了銀行給與物流企業(yè)最優(yōu)激勵和監(jiān)督，得出了銀行單方?jīng)Q策時的閾值，并得出了銀行要求物流企業(yè)進行質(zhì)押物擔保時，雙方共同對業(yè)務(wù)決策時的決策閾值。最后，通過算例對兩種情況下的決策閾值進行了分析，得出了不同因素對決策閾值的影響。
　　研究發(fā)現(xiàn)銀行單方?jīng)Q策時，利率、質(zhì)押率、物流企業(yè)監(jiān)管費率以及銀行監(jiān)督水平均會對信貸決策產(chǎn)生影響，借款企業(yè)要想順利從銀行獲得融資的方式有兩種:一是提供價格波動較小的穩(wěn)定質(zhì)押物或者接受銀行