論避險活動會計的特殊性

1、●財會經(jīng)濟《經(jīng)濟師》2007年第1期論避險活動會計的特殊性摘要：文章首先分析了避險活動會計的主要特征，并分析了避險活動會計與歷史成本模式和公允價值模式的關(guān)系，在此基礎(chǔ)上，提出了一些基本看法。關(guān)鍵詞：避險活動會計公允價值模式中圖分類號：F234文獻標識碼：A文章編號：1004—4914(2007)01—176—02衍生金融工具之所以風(fēng)靡全球，其主要的魅力在于避險和投機兩大功能，避險功能給企業(yè)提供了規(guī)避利率、匯率、價格等風(fēng)險的工具，同時由于

2、金融工具的公允價值瞬息萬變，它也給投機者提供了套利的機會。衍生金融工具的蓬勃發(fā)展對原有的建立在歷史成本基礎(chǔ)上的會計系統(tǒng)提出了嚴峻的挑戰(zhàn)。在衍生金融工具不斷推陳出新，越來越多的企業(yè)利用衍生金融工具進行避險或者投機的時候，原有的會計系統(tǒng)卻一籌莫展，讓衍生金融工具長期游離于會計報表之外，這有悖于會計系統(tǒng)如實反映企業(yè)經(jīng)濟活動的使命。為了使衍生金融工具能夠進入會計系統(tǒng)，在會計中予以正式的確認、計量和報告，各國會計準則制定機構(gòu)和國際會計準則委員會做

3、出了不懈的努力，F(xiàn)AsB在1998年6月頒布的sFASl33《衍生金融工具和避險活動會計》和IAsC(IASB的前身)于1998年12月頒布的《金融工具：確認和計量》，對這一難題做出了初步的回答，暫時滿足了確認和計量衍生金融工具的需要。這兩份準則按照衍生金融工具功能的不同，構(gòu)建了不同的會計處理框架，對用來避險的衍生金融工具采用了避險活動會計，對于未用來避險的衍生金融工具則按照衍生金融工具的類別，分別規(guī)定了公允價值變動帶來的損益的處理方式

4、。對于避險活動會計，常勛老師一針見血地指出：“避險活動會計只是過渡性會計處理”，“是特殊的會計處理程序”。本文首先介紹了避險活動會計的主要特征，然后對避險活動會計和歷史成本模式、避險活動會計與公允價值會計模式進行了比較，從而揭示避險活動會計的特殊性。一、避險活動會計的主要特征對于避險活動，F(xiàn)Asl33劃分成公允價值避險和現(xiàn)金流量避險以及外幣避險，IAs39則將其劃分成公允價值避險、現(xiàn)金流量避險和國外實體投資凈額避險這三類。這兩種劃分大致

5、相同，只不過FAsl33把涉及外幣的公允價值避險、現(xiàn)金流量避險和國外投資金額避險單獨劃為一類。因此以下按照IAS39號的分類闡述避險活動會計。衍生金融工具之所以能用來避險，是因為按照企業(yè)管理意圖，該項工具的公允價值變動與避險項目所面臨的風(fēng)險是逆向的，因而能達到以一定的代價規(guī)避風(fēng)險的目的，將風(fēng)險控制在管理當局能夠承受的范圍之內(nèi)。為了反映這種避險效果，會計應(yīng)該將避險工具和避險項目的●譚娟公允價值變動帶來影響捆綁在一起確認，即在同一會計期間確

6、認避險工具和避險項目的公允價值變動及其影響。這就是避險活動會計刨導(dǎo)者的初衷。對于公允價值避險來講，避險項目如果采取的是歷史成本計量，則無法調(diào)整避險項目的賬面價值，確認公允價值變動的影響。因此避險活動會計允許對避險項目適用公允價值，提前確認避險項目公允價值變動帶來的未實現(xiàn)損益。對了現(xiàn)金流量避險來講，則需要違背公允價值會計，不是將避險工具公允價值變動的影響立即確認，而是將避險工具公允價值變動帶來的損益遞延至未來的現(xiàn)金流量實際發(fā)生時。國外實體

7、投資凈額的避險也屬于這種情況。二、避險活動會計與歷史成本模式1歷史成本模式的主要特征。歷史成本會計模式定型于工業(yè)時代，在該模式下任何項目都按照歷史成本(原始成本)人賬，一個特定項目的歷史成本是惟一的，因此除非該項目數(shù)量發(fā)生變動，否則該項目的賬面價值就不得調(diào)整。如今的會計系統(tǒng)已經(jīng)不是純的歷史成本模式了，有越來越多的項目可以根據(jù)成本與市價孰低法等原則，計提減值準備，對基于歷史成本的項目的賬面價值進行調(diào)整。但由于歷史成本的可靠性，其在會計系統(tǒng)

8、的位置目前還是無法替代的。即使可以對某特定項目的歷史成本進行調(diào)整，也只局限于計提減值準備等情況，對于資產(chǎn)增值等情況，歷史成本會計模式仍然束手無策，這是因為，與資產(chǎn)賬面價值變動相聯(lián)系，除了資產(chǎn)內(nèi)部結(jié)構(gòu)的變化和資產(chǎn)與負債之間的轉(zhuǎn)換以外，就是引起損益的變化。然而歷史成本會計模式的另一個核心原則便是收入的實現(xiàn)原則，只有當導(dǎo)致?lián)p益的交易真正發(fā)生的時候，才能予以確認。然而即使sFAsl30《報告全面收益》以及其他的主要準則制定機構(gòu)陸續(xù)頒布關(guān)于全面收

9、益的會計準則后，其通過全面收益表確認的未實現(xiàn)損益仍然只局限于少數(shù)幾個特殊的項目，并不是所有的項目因公允價值變動發(fā)生的未實現(xiàn)損益都能在全面收益表中予以確認。2避險活動會計是對歷史成本模式的背離。避險活動會計是對歷史成本模式的背離，因為其允許提前確認避險項目公允價值變動帶來的損益，并調(diào)整避險項目的賬面價值至當時的公允價值。這是迄今為止，對歷史成本模式最大的突破，之前通過計提減值準備程序調(diào)整歷史成本項目的賬面價值，但是這種賬面價值的調(diào)整是不對

10、稱的，對同一項目的同一事項根據(jù)后果的不同適用不一樣的會計原則，有違會計原則的一致性。因為同樣不符合損益確認的實現(xiàn)原則，資產(chǎn)貶值可以通過計提減值準備予以在會計報表中確認，然而資產(chǎn)的增值確仍然游離于會計報表之外。然而避險活動會計突破了這一限制，對避險項目公允價值的變動，無論表現(xiàn)為增值還是表現(xiàn)為貶值，都應(yīng)該(下轉(zhuǎn)第178頁)新經(jīng)濟條件下，主導(dǎo)企業(yè)發(fā)展和社會進步的力量已經(jīng)不取決于有形資源，而更取決于企業(yè)能否擁有扣控制無形資源。我國企業(yè)不僅要主動

11、向新經(jīng)濟學(xué)習(xí)，還應(yīng)當向世界上先進的網(wǎng)絡(luò)公司學(xué)習(xí)，向其他類型的高科技企業(yè)學(xué)習(xí)，甚至向這些企業(yè)投資，通過投資買創(chuàng)新、買經(jīng)驗、買管理辦法。內(nèi)部控制更應(yīng)有全球經(jīng)濟意識，要能敏感地認識到各類新生事物的價值，如品牌的價值、域名的價值、互聯(lián)網(wǎng)的價值、生物工程的價值、納米技術(shù)的價值等?？梢越⑿滦偷馁Y金供給制度，最大限度地滿足企業(yè)科技創(chuàng)新、管理創(chuàng)新、經(jīng)營創(chuàng)新對資金的需求，要對有市場價值的一切創(chuàng)新活動給予資金方面的支一176一持。但是創(chuàng)新活動具有很大風(fēng)險

12、，因此，企業(yè)資金供應(yīng)渠道將更加多元化，需要大量風(fēng)險投資基金的支持?？梢越⑿滦偷某杀?、費用控制制度。面向未來，要做到產(chǎn)學(xué)研政良性互動?？梢越⑿滦偷耐顿Y控制制度。關(guān)注投資風(fēng)險問題，關(guān)注投資的最終價值的實現(xiàn)。投資控制應(yīng)當更加民主化、法制化、科學(xué)化，更充分地發(fā)揮專家集體的智慧?？梢越⑿滦偷姆峙淇刂浦贫?，大膽改革創(chuàng)新。對員工的分配，對創(chuàng)新的分配，對無形資產(chǎn)的分配，對資本的分配，對管理人員及技術(shù)人員的分配，都應(yīng)當更加科學(xué)化、民主化、制度化，這

13、樣才能更加有利于新經(jīng)濟的運行，更加有利于全部資源的優(yōu)化配置。參考文獻：1朱燦明對企業(yè)內(nèi)部控制制度的幾點思考人民郵電報，2004(12)2閻達五內(nèi)部控制框架的構(gòu)建會計研究，2001(2)3于成松，晟成仿論現(xiàn)代企業(yè)內(nèi)部會計控制制度博銳管理在線，2005(4)4永安會計師事務(wù)所民營企業(yè)亟待加強內(nèi)部控制制度浙江財稅會計，2005(1)(作者單位：樂清市財政局會計核算中心溫州樂清325600)(責編：小青)萬方數(shù)據(jù)●財會經(jīng)濟《經(jīng)濟師》2007年第

14、l期(上接第176頁)與避險工具一起在同一會計期間確認公允價值變動帶來的影響。三、避險活動會計與公允價值模式1公允價值會計模式的主要特征?，F(xiàn)在會汁系統(tǒng)越來越突破歷史成本模式，并孕育著公允價值會計模式的若干因素。這其中最為重要的一點，便是對會汁確認的反思。各主要的會計準則制定機構(gòu)和會計理論學(xué)者都認識到，會計確認不是一次性的，對特定項目來講，會計確認應(yīng)該是一個過程，由初始確認、再確認和終止確認構(gòu)成。所謂初始確認是指一個項目初次進入會計系統(tǒng)并

15、被報告，冉確認則是對該項目公允值變動進行確認，終止確認則是對該項目退出企業(yè)的交易或事項進行處理。這里最具有公允價值會計特征的便是會計的再確認，即定期確認項目的后續(xù)價值變動。與這一概念相對應(yīng)最具公允價值會計特征便是收益理論的革命，F(xiàn)AsB在SFA(：3《財務(wù)報表的各種要素》(后被SFA【、6替代)中提出的“全面收益”要素，逐漸被各主要的會計準則制定機構(gòu)認可，并發(fā)布了相應(yīng)的會i十準則，盡管現(xiàn)行的全面收益準則確認的未實現(xiàn)損益是有限的，但畢竟是

16、一個可以確認未實現(xiàn)損益的開端?？梢哉f，現(xiàn)行的系統(tǒng)雖仍然以歷史成本原則為主，但是其中公允價值會計的因素正越來越多。從這些因素中，我們可以看出全面的公允價值會計模式的主要特征是以公允價值計量所有的會計項目并予以確認，不但按照公允價值進行初始確認，還應(yīng)該對該項目后續(xù)的公允價值變動進行后續(xù)確認；對收益進行實現(xiàn)和未實現(xiàn)的劃分仍然是有必要的，未實現(xiàn)的損益應(yīng)該在全面收益表中單獨列示。2避險活動會計是不徹底的公允價值會計。應(yīng)當說衍生金融工具是現(xiàn)代會計中

17、引入公允價值最為堅決也是最為全面的領(lǐng)域，掀開了公允價值會汁處理模式神秘的面紗。但是對照上面的描述的公允價值會計的主要特征，避險活動會汁雖然引入了公允價值，但并不是徹底的公允價值會計。這突出表現(xiàn)在，現(xiàn)金流量避險中，為了把避險工具的公允價值變動與未來的現(xiàn)金流量捆綁確定，將本應(yīng)確認的未實現(xiàn)損益遞延至未來的現(xiàn)金流量發(fā)生時，這與會計再確認的觀念是相背離的。會計再確認要求在該項目公允價值變動可以辨認的時候，或者定期進行公允價值測試的時候，確認公允價

18、值的變動及其影響，而無需遞延。四、一些基本的看法一178一1避險活動會計的特殊性表現(xiàn)在它既背離了傳統(tǒng)的歷史成本模式，又不是純粹的公允價值會計模式，因此它是一種過渡性的會計處理程序，一旦全面引入公允價值，避險活動會計就沒有存在的意義了。2在歷史成本模式下，并不是企業(yè)面臨的所有風(fēng)險都能在會計報表中得以體現(xiàn)，有很多風(fēng)險是隱性的，在會計報表附注中進行專項的風(fēng)險披露并不足以彌補這一一缺陷。全面引入公允價值，把企業(yè)面臨的風(fēng)險更多地暴露在會計報表之中

19、，使會計信息使用者能更好地了解企業(yè)面臨的風(fēng)險。由此產(chǎn)生的另一個問題是，企業(yè)管理當局面臨著更大的風(fēng)險壓力，而且食業(yè)業(yè)績與管理當局努力程度的關(guān)聯(lián)度進一步降低。但是這個問題并不是拒絕公允價值的理由，避險活動會汁的取消并不等于企業(yè)避險活動的取消，企業(yè)避險活動是企業(yè)管理當局風(fēng)險管理戰(zhàn)略的重要組成部分，會汁報表應(yīng)當反映這一戰(zhàn)略的效果。從而評價企業(yè)風(fēng)險管理的有效性。3只要除了金融工具項目適用公允價值而其他項目適用公允價值仍然存在嚴格的限制，避險活動會

20、汁就有存在的必要。但是目前金融工具領(lǐng)域采用的也不全是公允價值，而是混合的計量模式。這就給管理當局創(chuàng)造了通過重分類金融工具，改變計量屬性達到利潤操縱的空間，因此至少在金融工具領(lǐng)域全面適用公允價值的最大的瓶頸仍然在于公允價值計量的可靠性(JwG發(fā)布的關(guān)于金融工具的《準則草案和結(jié)淪依據(jù)》中對公允價值的新定義，雖然掃清了在金融工具領(lǐng)域適用單一的公允價值計量屬性的障礙，但并沒有解決公允價值實實在在面臨的可靠性問題)，及由此給企業(yè)管理當局帶來的利潤