我國財產(chǎn)性收入的稅收調(diào)節(jié)：對公平的偏離及優(yōu)化取向

1、改革開放后，基于市場經(jīng)濟的內(nèi)在機制，我國居民收入分配差距不斷拉大。近年來，基尼系數(shù)持續(xù)維持高位，強化稅收再分配職能的呼聲越來越高。居民收入分為不同種類，按照國家統(tǒng)計局口徑，包括工資性收入、經(jīng)營性凈收入、財產(chǎn)性收入和轉(zhuǎn)移性收入。我們認為，財產(chǎn)性收入是造成居民收入分配差距的重要因素，而我國稅制對財產(chǎn)性收入的調(diào)節(jié)存在失當之處，亟待改善。本文意圖系統(tǒng)分析我國財產(chǎn)性收入稅收調(diào)節(jié)偏離公平原則的成因，并評估其合理性，據(jù)此探討財產(chǎn)性收入稅收調(diào)節(jié)的優(yōu)化取

2、向。一、財產(chǎn)性收入界定及其稅收調(diào)節(jié)原則 一、財產(chǎn)性收入界定及其稅收調(diào)節(jié)原則（一）財產(chǎn)性收入界定本文擬探討的財產(chǎn)性收入是指個人所有的發(fā)源于財產(chǎn)的相關(guān)收入，可分為兩類：第一類為財產(chǎn)孳息收入，包括股息、紅利、利息、租金等派生于財產(chǎn)使用權(quán)的收入；第二類為資本利得收入，指源于財產(chǎn)所有權(quán)轉(zhuǎn)讓的價差收入。個人財產(chǎn)可分為金融資產(chǎn)和非金融資產(chǎn)。金融資產(chǎn)主要包括股票、債權(quán)、基金、理財產(chǎn)品、儲蓄存款等；非金融資產(chǎn)包括房產(chǎn)等不動產(chǎn)和車輛等動產(chǎn)。由于現(xiàn)階段能夠帶

3、來財產(chǎn)性收入的主要為房產(chǎn)，因此在本文中，非金融資產(chǎn)僅指房產(chǎn)。綜上所述，本文所研究的財產(chǎn)性收入指個人源于金融資產(chǎn)和房產(chǎn)的財產(chǎn)孳息收入和資本利得收入。我們認為，財產(chǎn)性收入又可分為顯性收入和隱性收入兩類。顯性財產(chǎn)性收入指已實現(xiàn)或已獲得對價的的財產(chǎn)性收入，目前各類統(tǒng)計數(shù)據(jù)中的財產(chǎn)性收入均為這一類。隱性財產(chǎn)性收入指未實現(xiàn)或未獲得對價的財產(chǎn)性收入，主要包括 ：第一，自住房產(chǎn)的隱性租金收入，即房主居住自有住房而獲得的隱性收入。這種收入不會獲得貨幣等

4、對價支付，但其對財產(chǎn)所有者的福利水平具有與顯性房產(chǎn)租金收入類似的提升效應(yīng)。第二，房產(chǎn)、金融資產(chǎn)的未實現(xiàn)增值收入，即房產(chǎn)、金融資產(chǎn)已經(jīng)升值，但由于財產(chǎn)所有者未將其出售而未實際實現(xiàn)的資本利得收入。這類收入雖然不會影響財產(chǎn)所有者的當期福利，但會在未來使其獲益。第三，未分配投資收益，指留存在企業(yè)之中，未作為股利分配給股東的凈收益。若這部分凈收益被作為股息紅利分配，其就會轉(zhuǎn)變?yōu)楣善彼姓叩娘@性財產(chǎn)孳息收入。（二）財產(chǎn)性收入的稅收調(diào)節(jié)原則及其體現(xiàn)1

5、.財產(chǎn)性收入的稅收調(diào)節(jié)原則。個人財富之中，恰好能被遺產(chǎn)稅和財富稅所覆蓋。這樣一個多稅種有機配合的稅收體系課征范圍廣泛，能夠較好實現(xiàn)對財產(chǎn)性收入全面課稅，以實現(xiàn)公平目標。第二，財產(chǎn)性收入與勞動收入納入同一個基本稅制框架。許多國家實行綜合所得稅，將來源于不同途徑的所得作為相同的所得看待，實行相同的基本稅率。如美國的個人所得稅就將股利、利息、租金等財產(chǎn)性所得與勞動所得同等對待。第三，廣泛實行累進稅率，并對低收入者給予一定稅收優(yōu)惠。多數(shù)國家對涉

6、及財產(chǎn)性收入的個人所得稅、遺產(chǎn)稅甚至房地產(chǎn)稅實行累進稅率，以使高收入者以更高的稅率繳稅，與此同時，通過對低收入者給予一定稅收優(yōu)惠，降低低收入者的稅負。（2）其他原則對稅制的影響。第一，效率原則對稅制實施了部分修正。首先，二十世紀八十年代以來，個人所得稅、遺產(chǎn)稅等稅種的稅率總體變動趨勢是較大幅度下降，以減少高稅率對儲蓄、投資、勞動供給等造成的扭曲。其次，一些國家對來源于長期投資的收入和資本利得使用了低稅率，還有國家如瑞典、挪威等北歐國家采

7、用二元所得稅，在對勞動所得實行高水平累進稅率的同時，對資本所得實行低水平比例稅率，以促進投資。此外，由于財富稅對效率的影響，許多曾開征財富稅的國家最終放棄了財富稅。第二，征管可行原則對稅制實施了部分修正。首先，放棄對部分難以控制、難以估價的隱性財產(chǎn)性收入課稅。雖然一些國家開征了遺產(chǎn)稅和財富稅，但其一般均有很高的起征點，這使得遺產(chǎn)或財富無法達到相當高水平的納稅人的隱性財產(chǎn)性收入實際上是免稅的。其次，降低遺產(chǎn)稅稅負、廢止財富稅，除了效率方面

8、的考慮外，也有降低征管成本的考量。富人避稅會大大加大稅收征管難度，在大幅降低了稅收收入的同時，也提高了征管成本。二、我國財產(chǎn)性收入稅收調(diào)節(jié)對公平原則的偏離及其成因 二、我國財產(chǎn)性收入稅收調(diào)節(jié)對公平原則的偏離及其成因（一）我國財產(chǎn)性收入稅收調(diào)節(jié)對公平原則的偏離1.稅收調(diào)節(jié)范疇存在缺失。現(xiàn)行稅制設(shè)計使得隱性財產(chǎn)性收入幾乎完全被排除在稅收調(diào)節(jié)之外。首先，房產(chǎn)稅無法調(diào)節(jié)房產(chǎn)增值隱性收入。我國除重慶、上海之外，其他地區(qū)的個人非營業(yè)用房產(chǎn)免稅，因此