中國(guó)農(nóng)村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)機(jī)制與模式研究.pdf

1、本論文是關(guān)于中國(guó)農(nóng)村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)的機(jī)制與模式的研究。該項(xiàng)研究的基本思路是：在借鑒前人的理論研究成果和緊密結(jié)合中國(guó)農(nóng)村金融發(fā)展實(shí)際的基礎(chǔ)上。較為系統(tǒng)地構(gòu)建了農(nóng)村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)的理論架構(gòu)。并運(yùn)用該理論架構(gòu)對(duì)國(guó)外農(nóng)村金融市場(chǎng)的成長(zhǎng)進(jìn)行了比較考察，分析出了中國(guó)農(nóng)村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)存在的問(wèn)題及這些問(wèn)題產(chǎn)生的根源，對(duì)中國(guó)農(nóng)村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)的影響效應(yīng)進(jìn)行了實(shí)證分析，在此基礎(chǔ)上，深入地研究了中國(guó)農(nóng)村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)的機(jī)制培育、模式選擇及其政策措施。 一、論

2、文的主要內(nèi)容 本文研究的內(nèi)容從結(jié)構(gòu)上可分為總論、理論研究、實(shí)證研究和政策研究四大部分共10章?？傉摓檠芯坑?jì)劃設(shè)計(jì)，安排為第1章。理論研究部分共分為2章，包括：第2章村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)的理論基礎(chǔ)和第3章農(nóng)村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)的理論框架；實(shí)證研究部分共3章，包括：第4章農(nóng)村金融市場(chǎng)發(fā)展的國(guó)際比較與借鑒、第5章中國(guó)農(nóng)村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)的問(wèn)題診斷和第6章中國(guó)農(nóng)村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)的影響效應(yīng)分析；政策部分共4章，包括：第7章中國(guó)農(nóng)村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)的機(jī)制培育、第

3、8章中國(guó)農(nóng)村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)的模式選擇、第9章中國(guó)農(nóng)村金融市場(chǎng)的發(fā)展戰(zhàn)略和第10章研究結(jié)論和政策運(yùn)用。 二、論文的基本結(jié)論 1.農(nóng)村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)是一個(gè)由多因素決定的質(zhì)與量有機(jī)統(tǒng)一的自然演進(jìn)過(guò)程。完全由市場(chǎng)主導(dǎo)的農(nóng)村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)必然存在市場(chǎng)失靈，需要政府提供有效的規(guī)制農(nóng)村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)不僅包括農(nóng)村金融交易規(guī)模的擴(kuò)大，還包括交易主體素質(zhì)提高、市場(chǎng)結(jié)構(gòu)優(yōu)化、金融產(chǎn)品創(chuàng)新加快、金融交易制度不斷完善、農(nóng)村金融組織機(jī)構(gòu)不斷適應(yīng)農(nóng)村金融需求

4、的變化而創(chuàng)新、農(nóng)村金融文化的提升等農(nóng)村金融市場(chǎng)要素結(jié)構(gòu)的變化，因而是一個(gè)數(shù)量與質(zhì)量有機(jī)統(tǒng)一的自然歷史過(guò)程。農(nóng)村金融供求、農(nóng)村金融創(chuàng)新、政府行為和農(nóng)村金融生態(tài)環(huán)境是決定和影響這一過(guò)程的重要因素。農(nóng)村信貸市場(chǎng)是我國(guó)最主要的農(nóng)村金融市場(chǎng)，它被制度分割為農(nóng)村正規(guī)信貸市場(chǎng)與非正規(guī)信貸市場(chǎng)兩部分。在正規(guī)信貸市場(chǎng)，由于信息不對(duì)稱(chēng)的存在，貸款給富裕型農(nóng)戶是農(nóng)村正規(guī)金融部門(mén)的最優(yōu)選擇；在小額信貸中，小額信貸機(jī)構(gòu)的最優(yōu)選擇是向具有還款能力較強(qiáng)的維持型農(nóng)戶貸

5、款；在農(nóng)村非正規(guī)信貸市場(chǎng)，非正規(guī)金融部門(mén)能夠運(yùn)用信息和成本優(yōu)勢(shì)分離富裕型農(nóng)戶和維持型農(nóng)戶，并通過(guò)要求不同的利率達(dá)到分離均衡。理論上，農(nóng)村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)有純市場(chǎng)主導(dǎo)、純政府主導(dǎo)和市場(chǎng)與政府有機(jī)融合的三種模式，現(xiàn)階段只有市場(chǎng)與政府有機(jī)融合的模式才是合理的成長(zhǎng)模式。 2.國(guó)際比較研究表明。無(wú)論是發(fā)達(dá)國(guó)家還是發(fā)展中國(guó)家，現(xiàn)代農(nóng)村金融市場(chǎng)組織體系都是由農(nóng)村商業(yè)金融、農(nóng)村政策金融、農(nóng)村合作金融組織有機(jī)構(gòu)成的分工合作體系，農(nóng)村金融市場(chǎng)的成長(zhǎng)培育

6、，均采用市場(chǎng)與政府機(jī)制相結(jié)合的混合模式國(guó)際比較發(fā)現(xiàn)，國(guó)外農(nóng)村金融市場(chǎng)發(fā)展的共性有：一是各國(guó)均有健全的、職責(zé)明確、分工協(xié)作的農(nóng)村金融組織體系，包括農(nóng)村商業(yè)金融、農(nóng)村政策性金融、農(nóng)村合作金融和民間金融組織，并且各國(guó)幾乎都將合作金融的發(fā)展作為農(nóng)村金融市場(chǎng)培育的組織基石；二是各國(guó)政府均采取了財(cái)政補(bǔ)貼、稅收優(yōu)惠等政策支持農(nóng)村金融市場(chǎng)的發(fā)展；三是各國(guó)都非常重視通過(guò)農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)制度來(lái)支持和保護(hù)農(nóng)業(yè)；四是各國(guó)都通過(guò)健全的法律制度確保農(nóng)村金融市場(chǎng)健康成長(zhǎng)。在

7、成熟的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)國(guó)家，市場(chǎng)機(jī)制在農(nóng)村金融成長(zhǎng)中的導(dǎo)向作用大于政府機(jī)制，而在新興的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)國(guó)家，政府機(jī)制的導(dǎo)向作用要大于市場(chǎng)機(jī)制。這表明，隨著市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的深入發(fā)展，一國(guó)農(nóng)村金融市場(chǎng)必將從政府導(dǎo)向型逐步向市場(chǎng)導(dǎo)向型成長(zhǎng)模式轉(zhuǎn)換。 3.我國(guó)農(nóng)村金融市場(chǎng)的成長(zhǎng)經(jīng)歷了由純計(jì)劃向市場(chǎng)逐步轉(zhuǎn)換的制度變遷過(guò)程，使當(dāng)前的農(nóng)村金融市場(chǎng)既沉淀了豐富的歷史經(jīng)驗(yàn)，又存在阻礙農(nóng)村金融市場(chǎng)健康成長(zhǎng)的眾多深層次的矛盾與問(wèn)題新中國(guó)成立以來(lái)，我國(guó)農(nóng)村金融市場(chǎng)經(jīng)歷了計(jì)劃

8、經(jīng)濟(jì)和計(jì)劃向市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的制度變遷，其中的一個(gè)主要發(fā)展脈絡(luò)是政府機(jī)制在農(nóng)村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)中始終發(fā)揮著主導(dǎo)作用，計(jì)劃體制下的農(nóng)村金融組織的強(qiáng)制植入和反復(fù)調(diào)整，到向市場(chǎng)轉(zhuǎn)型的制度下對(duì)農(nóng)村金融組織的商業(yè)化改革，政府逐步放權(quán)，反映了政府機(jī)制的作用由強(qiáng)到弱逐漸衰減的改革過(guò)程和農(nóng)村金融效率逐步提高的過(guò)程。中國(guó)農(nóng)村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)史證明了純政府機(jī)制的優(yōu)勢(shì)與不足。農(nóng)村金融市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)缺失，農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)收縮，農(nóng)村資金大量外流，農(nóng)村金融市場(chǎng)價(jià)格扭曲，農(nóng)村金融市場(chǎng)發(fā)展不均

9、衡，農(nóng)戶和農(nóng)村中小企業(yè)貸款難，構(gòu)成了當(dāng)前我國(guó)農(nóng)村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)中的突出問(wèn)題。引致這些問(wèn)題既有深刻的歷史原因，也有不健全的體制與制度原因，還有農(nóng)村經(jīng)濟(jì)成長(zhǎng)滯后的經(jīng)濟(jì)根源。 4.實(shí)證研究表明，我國(guó)政府主導(dǎo)的農(nóng)村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)未能顯著地促進(jìn)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)；但農(nóng)村居民自身積累能力的提高顯著地促進(jìn)了農(nóng)村經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)實(shí)證分析表明，我國(guó)農(nóng)村金融市場(chǎng)的信貸配置不僅未顯著促進(jìn)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，反而對(duì)農(nóng)民收入和農(nóng)村GDP增長(zhǎng)有負(fù)面的影響效應(yīng)。而農(nóng)村居民儲(chǔ)蓄對(duì)農(nóng)村

10、經(jīng)濟(jì)發(fā)展各項(xiàng)指標(biāo)均有促進(jìn)作用，農(nóng)村正規(guī)金融機(jī)構(gòu)存款只有利于農(nóng)民收入增長(zhǎng)。這說(shuō)明在我國(guó)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展中，農(nóng)村居民的有效資金來(lái)源仍然處于自我積累階段，農(nóng)村正規(guī)金融市場(chǎng)只發(fā)揮了儲(chǔ)蓄功能的角色。而且，從農(nóng)村金融市場(chǎng)發(fā)展與整體金融和國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展的相互影響還可發(fā)現(xiàn)，不僅未發(fā)揮促進(jìn)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展功能，反而將農(nóng)村資金輸出到非農(nóng)經(jīng)濟(jì)部門(mén)，使農(nóng)村金融市場(chǎng)與農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展陷入了相互制約的失調(diào)狀態(tài)。 5.優(yōu)化我國(guó)農(nóng)村金融資源的配置必須培育全新的農(nóng)村金融市場(chǎng)成

11、長(zhǎng)機(jī)制，動(dòng)態(tài)選擇中國(guó)農(nóng)村金融市場(chǎng)的成長(zhǎng)模式需要培育的農(nóng)村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)機(jī)制是：一要立足于農(nóng)村金融需求新變化和新特征，建立農(nóng)村金融市場(chǎng)法律制度更新與完善機(jī)制；二要建立多層次的農(nóng)村金融市場(chǎng)價(jià)格形成與價(jià)格調(diào)控機(jī)制；三要引入金融競(jìng)爭(zhēng)機(jī)制和建立科學(xué)合理的市場(chǎng)準(zhǔn)入機(jī)制；四要建立起適合國(guó)情的農(nóng)村信貸擔(dān)保機(jī)制、農(nóng)村存款保險(xiǎn)制度等風(fēng)險(xiǎn)分?jǐn)倷C(jī)制和多層次的緊急救援機(jī)制；五要培育新型的農(nóng)村金融市場(chǎng)監(jiān)管機(jī)制，盡快建立聯(lián)合監(jiān)管機(jī)制。在當(dāng)前，我國(guó)應(yīng)當(dāng)選擇政府導(dǎo)向型的農(nóng)

12、村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)模式，要合理界定政府干預(yù)領(lǐng)域和市場(chǎng)定價(jià)的邊界，建立清晰的產(chǎn)權(quán)關(guān)系和科學(xué)的政府決策制度。待市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)逐步成熟后，其成長(zhǎng)模式應(yīng)逐步向市場(chǎng)導(dǎo)向型過(guò)渡，即主要通過(guò)供求機(jī)制、價(jià)格機(jī)制、競(jìng)爭(zhēng)機(jī)制、退出機(jī)制等市場(chǎng)基本制度配置農(nóng)村金融資源，政府輔之以必要的產(chǎn)業(yè)政策、財(cái)政金融政策，以政府的力量彌補(bǔ)市場(chǎng)機(jī)制的不足。 三、論文的創(chuàng)新點(diǎn) 1.建立了基于市場(chǎng)機(jī)制和模式視角的農(nóng)村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)的理論分析框架論文通過(guò)吸收前人的理論研究成果，

13、系統(tǒng)地構(gòu)建了涵蓋了“農(nóng)村金融市場(chǎng)的概念界定、農(nóng)村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)要素、構(gòu)成農(nóng)村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)的基本內(nèi)涵、農(nóng)村金融市場(chǎng)運(yùn)行機(jī)制和農(nóng)村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)模式”的農(nóng)村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)理論的分析框架。認(rèn)為“二元經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)下農(nóng)村金融市場(chǎng)健康成長(zhǎng)是開(kāi)放的農(nóng)村金融系統(tǒng)內(nèi)外互動(dòng)的過(guò)程，不僅機(jī)制極為復(fù)雜，而且難以自發(fā)實(shí)現(xiàn)，必須借助政府、市場(chǎng)、企業(yè)等多種機(jī)制的有效協(xié)調(diào)”。將為我國(guó)農(nóng)村金融市場(chǎng)的培育與發(fā)展提供了重要的理論依據(jù)。 2.實(shí)證了農(nóng)村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)與農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展

14、不協(xié)調(diào)的成因和影響實(shí)證研究發(fā)現(xiàn)，“我國(guó)農(nóng)村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)滯后的原因是多方面的，根本上是制度抑制的積累，政府主導(dǎo)的農(nóng)村金融市場(chǎng)成長(zhǎng)未能顯著地促進(jìn)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，但農(nóng)村居民自身積累能力的提高顯著地促進(jìn)了農(nóng)村經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)”。 3.構(gòu)建了促進(jìn)農(nóng)樹(shù)金融市場(chǎng)與農(nóng)村經(jīng)濟(jì)協(xié)調(diào)發(fā)展的綜合政策框架論文基于理論與實(shí)證結(jié)論，認(rèn)為農(nóng)村金融市場(chǎng)健康成長(zhǎng)關(guān)鍵在于農(nóng)村金融市場(chǎng)主體的再造和農(nóng)村金融制度創(chuàng)新，政府對(duì)農(nóng)村金融市場(chǎng)的規(guī)制必須盡快做新的適應(yīng)性調(diào)整。提出了“培育全