淺議銀行信貸崗位對中小企業(yè)報表關(guān)注點(diǎn)的分析

1、摘要:隨著我國市場經(jīng)濟(jì)的不斷完善，中小企業(yè)政策的不斷優(yōu)化，各大城市乃至全國各地民營企業(yè)呈現(xiàn)百家爭鳴的現(xiàn)象。隨著企業(yè)的發(fā)展，在企業(yè)運(yùn)營中，每個企業(yè)家勢必會面臨資金匱乏或擴(kuò)充的需求，資金流一旦斷裂將會給企業(yè)造成無法挽回的惡劣影響，甚至造成企業(yè)的破產(chǎn)。若企業(yè)能在經(jīng)營中獲得銀行信貸，遠(yuǎn)低于其他途徑借款的銀行貸款除了對企業(yè)自身經(jīng)營發(fā)展有著極好的幫助外，對企業(yè)的聲譽(yù)也會有著舉足輕重的正面促進(jìn)。目前，銀行對中小企業(yè)貸款資質(zhì)的審核主要有兩個方面，一方面

2、是抵押物，另一方面是還款來源，即償債能力。其中，報表是銀行了解企業(yè)非常重要的一個途徑。而很多小企業(yè)在經(jīng)營初期并不把正規(guī)報表作為企業(yè)發(fā)展的一個重要指4日今OOOOOOOOOOO(比)寸。阻恤.)2ω隊(duì)訓(xùn)汁Bit=VjtUitTEi產(chǎn)exp(u比)叫=80十8，Ii.8，Ei.83Fiyσ2←一一一且σ2vσ其中，1為城市序號，t為時間序號，y為生產(chǎn)總值，L為從業(yè)人員，K為資本存量，Bit代表誤差I(lǐng)頁，TE表示技術(shù)效率，m為技術(shù)非效率的程度

3、，筆表示影響系數(shù)，Dit為存款比重，L氏為貸款比重。三、實(shí)證研究以遼寧省數(shù)據(jù)為例，計算結(jié)果如表1所示。從最大似然估計的結(jié)果中可以得知:第一，在隨機(jī)擾動項(xiàng)中，有99.99%的9。在2014年21期(7月)淺議銀行信貸崗位對中小企業(yè)報表關(guān)注點(diǎn)的分析?錢森磊標(biāo)o文章從銀行信貸角度出發(fā)，能夠在一定程度上指導(dǎo)小企業(yè)在經(jīng)營發(fā)展中需要注意的問題，為企業(yè)今后的可持續(xù)健康發(fā)展打下堅實(shí)基礎(chǔ)。關(guān)鍵詞:還款能力現(xiàn)金流財務(wù)報表銀行信貸隨著中小企業(yè)的不斷發(fā)展，生產(chǎn)

4、型及貿(mào)易型企業(yè)的生產(chǎn)或貿(mào)易規(guī)模不斷擴(kuò)大，到一定階段后，企業(yè)勢必面臨著資金缺口等問題。在企業(yè)經(jīng)營過程中，如能獲得成本較低的銀行信貸資金支持，對企業(yè)今后穩(wěn)健經(jīng)營和企業(yè)信譽(yù)的提高將會有很大的幫助和促進(jìn)。日前，我國商業(yè)銀行在信貸業(yè)務(wù)管理流程中分為三個階段，分別是貸前調(diào)查、貸時審查和貸后檢查。這三階段都離不開銀行對企業(yè)財務(wù)狀況的了解和把握。通過了解銀行如何對企業(yè)財務(wù)報成分是由技術(shù)非效率所導(dǎo)致的第二，8，的取值為0.2687，意味著存款比重促阻礙技

5、術(shù)效率的提高第三，82的取值為0.1762，意味著貸款比重阻礙了技術(shù)效率的提高。四、結(jié)論本文就金融開放程度對技術(shù)效率的影響路徑進(jìn)行了研究，通過建立評價模型并以遼寧省為例進(jìn)行了實(shí)證研究。結(jié)果表明，存款比重、貸款比重都對城市技術(shù)效率產(chǎn)生了消極的阻礙作用。貸款比重對技術(shù)效率的阻礙作用是由我國信貸分配模式?jīng)Q定的，很多的信貸資源分配給了國有企業(yè)，非國有企業(yè)獲得貸款的難度非常大，信貸資源的分配沒有從技術(shù)效率的角度去考慮。表進(jìn)行分析，使企業(yè)關(guān)注自身報

6、表情況，調(diào)整經(jīng)營方針，對企業(yè)今后穩(wěn)健經(jīng)營將有較大幫助。銀行為企業(yè)提供信貸時，必然耍了解企業(yè)對借款等債務(wù)是否具有相應(yīng)還款能力。即便企業(yè)在銀行有足額的抵押物可供處置，銀行優(yōu)先考慮的是企業(yè)是否有足夠的未來現(xiàn)金流以保證按期還款，而不是通過處置企業(yè)資產(chǎn)抵押物來清償債務(wù)。企業(yè)短期經(jīng)營中，銀行側(cè)重于考量企業(yè)財務(wù)實(shí)力和現(xiàn)金流量，在長期經(jīng)營中則側(cè)重于對企業(yè)盈利能力的分析。商業(yè)銀行對企業(yè)財務(wù)報表的關(guān)注點(diǎn)主要有以下方面。一、短期償債能力短期償債能力是指企業(yè)使

7、用流動資產(chǎn)去償還流動負(fù)債的現(xiàn)金保障能力。對于參考文獻(xiàn):[1]方先明，孫兆斌，張亮中國省區(qū)經(jīng)濟(jì)效率及其影響因素分析一一，來自20002005年的經(jīng)驗(yàn)證據(jù)日]當(dāng)代經(jīng)濟(jì)科學(xué)，2008(02)[2]CnwellC.衛(wèi)Scht，R.C.Sickles.Productionfrontierswithcrosssectionaltimeseriesvariationinefficiency!evelsU].JournalofEconomet配5，19

8、90(46).[3]HeshmatiA.MmulugetaY.TechnicalEfficiencyoftheUgaMatokeFarmsU].AppliedEconomicLetters1996(13).六基金項(xiàng)目:遼寧省教育廳項(xiàng)目《基于效率視角的遼寧省經(jīng)濟(jì)增長差異測度及評價方法研究》。(作者單位:沈陽工程學(xué)院管理學(xué)院)銀行來說，好的企業(yè)短期償債能力意味著本金和利息能否按期收回。(一)流速動比通過流動、速動比率的分析和比較，銀行能對企

9、業(yè)的短期償債能力狀況有一個直觀的評價。流動比率和速動比值越高，則企業(yè)的短期償債能力越強(qiáng)。一般流動比、速動比在1以上即可認(rèn)為企業(yè)有較好的流動性。(二)存貨應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率由于企業(yè)所在行業(yè)不同，有的企業(yè)所在行業(yè)要求存貨較多，而服務(wù)行業(yè)企業(yè)無存貨，因此需要根據(jù)企業(yè)所在行業(yè)的實(shí)際情況進(jìn)行考量。另外，應(yīng)收賬款本身也隱含著壞賬的可能性，所以只分析企業(yè)速動比是無法全面反映企業(yè)財務(wù)狀況的，在速動比率較高的情況下，企業(yè)償債能力也可能無法滿足還款。因此，不同

10、行業(yè)企業(yè)的存貨、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)情況應(yīng)符合企業(yè)經(jīng)營行業(yè)及經(jīng)營特點(diǎn)，較高的周轉(zhuǎn)率在一定程度上反映了企業(yè)優(yōu)質(zhì)的經(jīng)營能力。很多中小企業(yè)在應(yīng)收賬款管理上缺乏效率，導(dǎo)致有大量應(yīng)收賬款無法及時回收，甚至有些巴經(jīng)無法回收的應(yīng)收賬款還停留在應(yīng)收賬款類目中。二、長期償債能力長期償債能力不僅代表了企業(yè)經(jīng)營的獲利能力好壞，也暗含了企業(yè)是否具有優(yōu)質(zhì)的資本結(jié)構(gòu)。資產(chǎn)負(fù)債率是了解及評估企業(yè)經(jīng)營償債能力的一個非常重要的指標(biāo)。資產(chǎn)負(fù)債率指標(biāo)值越低，貝Ij說明企業(yè)長期或整體

11、償債能力越強(qiáng)。但該指標(biāo)并不是數(shù)值越低越好，如果資產(chǎn)負(fù)債率過低，代表企業(yè)在經(jīng)營過程中過于保守并且沒有利用負(fù)債或杠桿達(dá)到資金使用最佳的效用，企業(yè)的擴(kuò)展及規(guī)模因此而受到限制。實(shí)際銀行信貸業(yè)務(wù)審核中，一般認(rèn)為資產(chǎn)負(fù)債率在30%65%較好。但每個企業(yè)所處的行業(yè)不同，發(fā)展階段也各不相同，如有的企業(yè)處于發(fā)展穩(wěn)定的成熟階段，資產(chǎn)負(fù)債率可能較初期成立的企業(yè)較高一些，但并不代表企業(yè)償債能力不良，反而在一定程度上體現(xiàn)了企業(yè)的收益情況穩(wěn)定，支付能力較強(qiáng)。對外負(fù)

12、債在一定意義上代表了上游企業(yè)客戶對該企業(yè)的信任度。一般超過75%，銀行都需要特批準(zhǔn)入，企業(yè)在實(shí)際經(jīng)營過程中，也可以通過自身資產(chǎn)負(fù)債率對企業(yè)的資金流動效率進(jìn)行考察。三、資產(chǎn)的運(yùn)營能力資產(chǎn)運(yùn)營能力就是指企業(yè)管理資產(chǎn)的效率o企業(yè)的資產(chǎn)運(yùn)營能力越強(qiáng)，企業(yè)資產(chǎn)管理水平越高。存貨和應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)情況是反映企業(yè)資產(chǎn)運(yùn)營能力的風(fēng)向標(biāo)。(一)存貨周轉(zhuǎn)率存貨周轉(zhuǎn)率反映了該產(chǎn)品在市場中的認(rèn)可程度。存貨周轉(zhuǎn)次數(shù)過多，企業(yè)會在頻繁采購過程中增加相應(yīng)的訂貨成本，甚至

13、在供貨不足的情況下錯過市場銷售機(jī)會。相反，如果存貨周轉(zhuǎn)次數(shù)太少，可能是由于滯銷的產(chǎn)品占據(jù)了大量庫存，這樣不僅占用了大量流動資金，占用了資金使用的機(jī)會成本，更增加了企業(yè)存貨倉儲成本和管理難度。但是，不管是存貨周轉(zhuǎn)過快還是過慢，對銀行的債權(quán)來說，企業(yè)都缺乏穩(wěn)健經(jīng)營，未來償債的風(fēng)險較高。因此，企業(yè)應(yīng)維持個合理的存貨周轉(zhuǎn)率區(qū)間。(二)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率代表了企業(yè)應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)換成現(xiàn)金的速度，應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率越高，說明應(yīng)收賬款越有效率，企業(yè)經(jīng)

14、營越好，對銀行來說收回借款越有保證。具體經(jīng)營時，必須要結(jié)合所處行業(yè)平均水平，可通過對比同行業(yè)中較好企業(yè)情況，對自己企業(yè)的存貨及收款進(jìn)行有效率的管理，更可以結(jié)合企業(yè)的自身歷史情況進(jìn)行比較，看企業(yè)在備貨流程或應(yīng)收賬款回收中是否存在問題，將相應(yīng)周轉(zhuǎn)率調(diào)整至企業(yè)最優(yōu)的狀態(tài)。四、盈利能力分析除了企業(yè)的經(jīng)營能力外，企業(yè)的盈利能力不僅是企業(yè)自身關(guān)注的核心，也是銀行關(guān)注的核心。但是，盈利并不僅僅是一個收益表中的利潤數(shù)值，以下的幾類報表數(shù)據(jù)能夠幫助企業(yè)和

15、銀行了解企業(yè)的盈利能力。(一)主營業(yè)務(wù)占比主營業(yè)務(wù)占比是指企業(yè)主營業(yè)務(wù)凈收益在總的凈收益中所占的比例。該指標(biāo)越高，說明企業(yè)主營業(yè)務(wù)明確。這項(xiàng)指標(biāo)考察了企業(yè)盈利能力的連續(xù)性。如果企業(yè)主營業(yè)務(wù)占比低，不僅說明了企業(yè)經(jīng)營目標(biāo)混亂，而且代表了未來有極高的不確定性。(二)主營業(yè)務(wù)收入現(xiàn)金與業(yè)務(wù)收入之比該指標(biāo)反映了主營業(yè)務(wù)收入中實(shí)際收到的現(xiàn)金占比。越接近1說明應(yīng)收賬款占主營業(yè)務(wù)收入的比例越小，盈利質(zhì)量則越高。若應(yīng)收賬款占比較高，不僅增加了企業(yè)管理成

16、本，可能出現(xiàn)追討賬款等情況，影響正常債務(wù)的償還。該指標(biāo)也能檢驗(yàn)企業(yè)是否存在虛增銷售收入的情況。(三)經(jīng)營現(xiàn)金凈流量與利潤之比該指標(biāo)反映了實(shí)際收到的現(xiàn)金占營業(yè)利潤的比例。但是，由于些非付現(xiàn)費(fèi)用也被從利潤中扣除，如折舊、攤銷等類目，這些類目使?fàn)I業(yè)利潤減小，從而增大了經(jīng)營現(xiàn)金凈流量與利潤之比。計算該指標(biāo)時，需將非付現(xiàn)費(fèi)用還原，所得指標(biāo)越接近于1，貝Ij代表企業(yè)盈利質(zhì)量越高。五、現(xiàn)金流量分析除了利潤外，現(xiàn)金流量是企業(yè)真正歸還貸款時的血液。若沒有

17、足額的現(xiàn)金流，再多的利潤也無法歸還貸款。所以，經(jīng)營正常的企業(yè)應(yīng)有足夠的經(jīng)營凈現(xiàn)金流用于償還短期債務(wù)?，F(xiàn)金流量負(fù)債比能有效反映企業(yè)經(jīng)營活動中產(chǎn)生的現(xiàn)金流量對到期債務(wù)的保障倍數(shù)，體現(xiàn)企業(yè)經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量能否足額清償?shù)狡趥鶆?wù)，但具體比例要視企業(yè)所處的行業(yè)而定，需參照同行業(yè)平均水平作比較。綜上所述，中小企業(yè)在實(shí)際經(jīng)營過程中需要結(jié)合銀行對企業(yè)報表分析的各項(xiàng)指標(biāo)參數(shù)對經(jīng)營進(jìn)行微觀調(diào)控，及時有效發(fā)現(xiàn)企業(yè)經(jīng)營薄弱環(huán)節(jié)。優(yōu)質(zhì)的報表管理不僅能夠吸引優(yōu)

18、質(zhì)的融資渠道，更能良性循環(huán)，使企業(yè)管理更精細(xì)化、專業(yè)化，為中小型企業(yè)的未來發(fā)展打下堅實(shí)的基礎(chǔ)。參考文獻(xiàn):[1]曹岡.財務(wù)報表分析[M].北京:中央廣播電視大學(xué)出版社，2005.[2]曹煒，羅巒.小企業(yè)營運(yùn)資金的管理日].中國鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)會計，2007(04).[3]戴欣苗，謝少敏.報表分析與會計評估[M].上海:上海財經(jīng)大學(xué)出版社，2003.[4]談堅，談暉，艾君萍.企業(yè)營運(yùn)資本管理問題的探討日].江西煤炭科技，2008(01).[5]萬解