銀行對(duì)中小企業(yè)提供信貸支持問題的研究——北京市中小企業(yè)分析及信貸政策建議.pdf

1、中小企業(yè)是相對(duì)大企業(yè)而言，是一個(gè)富有相對(duì)性、動(dòng)態(tài)調(diào)整的概念，作為企業(yè)的初級(jí)形式，是一般企業(yè)發(fā)展的初始形態(tài)。在當(dāng)代經(jīng)濟(jì)發(fā)展過程中，由于中小企業(yè)對(duì)國民經(jīng)濟(jì)的重要作用日漸凸顯，我國政府逐漸重視中小企業(yè)的發(fā)展問題。2008年為應(yīng)對(duì)全球金融危機(jī)，國務(wù)院出臺(tái)擴(kuò)大內(nèi)需十項(xiàng)舉措，明確加大金融對(duì)經(jīng)濟(jì)增長的支持力度，取消對(duì)商業(yè)銀行的信貸規(guī)模限制，加大對(duì)中小企業(yè)和技術(shù)改造的信貸支持，體現(xiàn)出國家通過銀行來解決中小企業(yè)融資困難的決心。次年初，中國銀監(jiān)會(huì)向商業(yè)銀行

2、下發(fā)文件，要求各家商業(yè)銀行加大對(duì)中小企業(yè)的信貸支持。現(xiàn)階段我國金融市場(chǎng)并不十分發(fā)達(dá)，中小企業(yè)通過資本市場(chǎng)直接融資的難度大。因此，中小企業(yè)的融資必須在政府和銀行監(jiān)管部門支持下，銀行改變現(xiàn)有對(duì)中小企業(yè)授信審批和管理模式，中小企業(yè)才能從銀行順利取得貸款，滿足自身發(fā)展中的資金需求，進(jìn)一步促進(jìn)中小企業(yè)又好又快的發(fā)展。
　　 本文主要結(jié)合和借鑒企業(yè)金融成長周期理論來對(duì)中小企業(yè)融資難問題進(jìn)行分析。該理論主要認(rèn)為，伴隨著企業(yè)成長周期的變化，信息

3、約束條件、企業(yè)規(guī)模和資金需求等成為影響企業(yè)融資結(jié)構(gòu)變化的基本因素。在企業(yè)生命周期的不同階段，需要進(jìn)行不同的融資安排。隨著信息、資產(chǎn)規(guī)模等約束條件的變化，越處于早期成長階段，獲得銀行融資的約束越緊；越處于生命后期階段的企業(yè)，獲得銀行融資的約束越小，融資渠道也越寬。企業(yè)融資是隨其自身發(fā)展由主要依靠內(nèi)部融資到銀行融資再到多元化融資這樣一個(gè)交替變換的過程。
　　 本文主要采用實(shí)際調(diào)查和理論分析相結(jié)合的方法。首先對(duì)北京市中小企業(yè)發(fā)展和資金

4、需求情況進(jìn)行調(diào)研和分析，可以較為客觀地反映北京市中小企業(yè)的銀行融資現(xiàn)狀和需求，總結(jié)并探討商業(yè)銀行對(duì)中小企業(yè)提供授信支持的原則，以尋求從商業(yè)銀行方面解決中小企業(yè)融資困難的難題。
　　 本文緊要圍繞北京地區(qū)中小企業(yè)發(fā)展和融資現(xiàn)狀進(jìn)行分析與研究。首先，簡(jiǎn)單介紹北京市良好的宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境。2008年，北京市經(jīng)濟(jì)仍然保持了較快發(fā)展，全年實(shí)現(xiàn)地區(qū)生產(chǎn)總值將突破1萬億元，增長9[％]。居民消費(fèi)價(jià)格指數(shù)低于全國平均水平，全年為105.1[％]。失

5、業(yè)率穩(wěn)中有降，全年城鎮(zhèn)登記失業(yè)率為1.82[％]。實(shí)現(xiàn)地方財(cái)政收入1837.3億元，增長23.1[％]。城鎮(zhèn)居民人均可支配收入達(dá)到24725元，增長12.4[％]，扣除價(jià)格因素實(shí)際增長7[％]。
　　 北京市中小企業(yè)在北京整體向好的宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境的大背景下以及市政府大力支持下，生存環(huán)境得到了較大改善，已經(jīng)取得了長足的發(fā)展，成為推動(dòng)全市經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展的重要力量，在提高經(jīng)濟(jì)總量、促進(jìn)社會(huì)就業(yè)、增加財(cái)稅收入、推動(dòng)技術(shù)創(chuàng)新等方面起到了非常

6、重要的作用。截止2007年末，全市中小企業(yè)約30萬戶，占北京市企業(yè)總數(shù)的99[％]以上；主營業(yè)務(wù)收入約占北京市企業(yè)的64[％]。中小企業(yè)從業(yè)人員約占北京市企業(yè)的81[％]；在遠(yuǎn)郊區(qū)縣中，中小企業(yè)從業(yè)人員約占企業(yè)從業(yè)人員的89[％]。中小企業(yè)應(yīng)稅總額約占北京市企業(yè)的60[％]。中小企業(yè)科技人員數(shù)量約占全部企業(yè)科技人員的89[％]；中小企業(yè)科技項(xiàng)目數(shù)約占全部企業(yè)的93[％]；應(yīng)稅收入約占66[％]。
　　 本文主要通過對(duì)是北京地區(qū)主

7、要中小企業(yè)集中度較高的行業(yè)進(jìn)行行業(yè)分析，分別為設(shè)備制造業(yè)、高技術(shù)服務(wù)業(yè)、外貿(mào)行業(yè)。另外，文化創(chuàng)意產(chǎn)業(yè)作為北京特色產(chǎn)業(yè)，也對(duì)它進(jìn)行了分析和研究。結(jié)合企業(yè)金融成長周期理論，對(duì)上述行業(yè)進(jìn)行分析得出以下結(jié)論：
　　 1、設(shè)備制造業(yè)資金供求特點(diǎn)及融資需求
　　 該行業(yè)多數(shù)企業(yè)經(jīng)過一段時(shí)間發(fā)展處于成熟階段。生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)面臨的不確定性降低，從銀行獲得融資支持較為容易，資金供需矛盾相對(duì)緩和。企業(yè)一般擁有有形資產(chǎn)，易于銀行進(jìn)行抵押操作，資

8、金供求相對(duì)平衡。
　　 2、高技術(shù)服務(wù)業(yè)資金供求特點(diǎn)及融資需求
　　 該行業(yè)多數(shù)屬于處于創(chuàng)立階段和成長階段，資金需求強(qiáng)烈，但是銀行信貸支持較為有限，資金供需矛盾較為突出。專利和專用技術(shù)質(zhì)押貸款是較為適合該行業(yè)的產(chǎn)品。
　　 3、外貿(mào)行業(yè)資金供求特點(diǎn)及融資需求
　　 該行業(yè)多數(shù)企業(yè)經(jīng)過一段時(shí)間發(fā)展處于成熟階段。但其行業(yè)經(jīng)營方式特點(diǎn)決定，銀行主要為其提供貿(mào)易融資產(chǎn)品，其資金供需矛盾相對(duì)緩和。外貿(mào)行業(yè)客戶有形資

9、產(chǎn)相對(duì)較少，銀行融資支持的產(chǎn)品側(cè)重于風(fēng)險(xiǎn)較低的貿(mào)易融資類產(chǎn)品。
　　 4、文化創(chuàng)意產(chǎn)業(yè)資金需求特點(diǎn)及銀行融資支持方向
　　 該行業(yè)多數(shù)屬于處于創(chuàng)立階段，資金需求強(qiáng)烈，但是銀行信貸支持較為有限，資金供需矛盾較為突出。但是作為北京市新興產(chǎn)業(yè)，在政府的支持下，銀行可以為其提供更多的資金支持。銀行應(yīng)逐步加強(qiáng)對(duì)電影、出版、動(dòng)漫等國家重點(diǎn)支持的行業(yè)研究和分析，并且優(yōu)先支持大型集團(tuán)產(chǎn)業(yè)鏈上的文化創(chuàng)意企業(yè)。
　　 結(jié)合2008年

10、中國銀行北京市分行對(duì)北京市中小企業(yè)進(jìn)行抽樣調(diào)查，分析北京中小企業(yè)融資現(xiàn)狀、特點(diǎn)、存在的問題，以及銀行對(duì)中小企業(yè)信貸支持情況。該項(xiàng)中小企業(yè)調(diào)查問卷共計(jì)取得有效問卷1756份，獲得大量、豐富、直接的二手?jǐn)?shù)據(jù)，可在一定程度上反映出北京地區(qū)中小企業(yè)目前融資狀況和銀行對(duì)中小企業(yè)信貸支持情況，具有較強(qiáng)的代表性。被調(diào)查的中小企業(yè)能夠獲得貸款的相對(duì)較少，中小企業(yè)生產(chǎn)發(fā)展中強(qiáng)烈的資金需求是很難滿足的，體現(xiàn)出中小企業(yè)融資的困境。
　　 北京地區(qū)的中

11、小企業(yè)客戶也具有一些自身的特點(diǎn)，與南方中小企業(yè)已較習(xí)慣負(fù)債經(jīng)營不同，北京的中小企業(yè)不管是因?yàn)槿谫Y難的現(xiàn)實(shí)問題還是受某些北方人性格特點(diǎn)因素的影響，大多數(shù)企業(yè)的經(jīng)營特點(diǎn)是‘量力而為’，即有多少錢干多大事，所以企業(yè)沒有向銀行借款的原因更多的是暫不缺錢，銀行的門檻還在其次。
　　 盡管北京地區(qū)中小企業(yè)資金供需矛盾明顯小于其他地區(qū)，但北京地區(qū)中小企業(yè)融資問題仍然很突出，中小企業(yè)在初始創(chuàng)業(yè)階段幾乎完全依靠自籌資金，而銀行貸款所占的比重很小，

12、中小企業(yè)的融資瓶頸很大程度上限制了我國中小企業(yè)的發(fā)展，如果中小企業(yè)不能及時(shí)融到資金，將會(huì)失去良好的發(fā)展得機(jī)會(huì)，甚至丟掉已有的市場(chǎng)份額。銀行貸款是我國企業(yè)融資的主要渠道，但在現(xiàn)有銀行體系中，中小企業(yè)融資困難重重。
　　 中小企業(yè)融資困難主要有以下四點(diǎn)原因：1、直接融資渠道不通暢。我國的資本市場(chǎng)從其產(chǎn)生之日起，對(duì)以民營企業(yè)為主的中小企業(yè)帶有明顯的政策歧視，中小企業(yè)參與社會(huì)直接融資仍然是條難以逾越的坎，而對(duì)企業(yè)債券的發(fā)行更是望塵莫及。

13、2、中小企業(yè)缺乏貸款擔(dān)保機(jī)構(gòu)。中小企業(yè)關(guān)系簡(jiǎn)單，一般沒有上級(jí)部門和其他單位為其解決擔(dān)保問題，加之其自身抵押品不足。3、中小企業(yè)自身素質(zhì)的局限性。很多中小企業(yè)都是家族企業(yè)，缺乏規(guī)范的財(cái)務(wù)管理程序和制度，中小企業(yè)產(chǎn)品技術(shù)含量普遍較低，并且很多中小企業(yè)得信用觀念很差。4、政府支持力度不夠。對(duì)中小企業(yè)的融資缺乏有力的政策扶持，對(duì)銀行機(jī)構(gòu)既缺乏剛性，也沒有體現(xiàn)對(duì)銀行的優(yōu)惠，實(shí)際效果并不明顯。
　　 鑒于發(fā)展小企業(yè)授信是商業(yè)銀行經(jīng)營發(fā)展的內(nèi)

14、在需求，銀行必須適當(dāng)把握市場(chǎng)機(jī)遇，搶占業(yè)務(wù)先，優(yōu)先建立優(yōu)質(zhì)中小企業(yè)客戶群，對(duì)銀行未來發(fā)展有至關(guān)重要的作用，同時(shí)還可以較低的成本培育較高的客戶忠誠度。因此，銀行對(duì)中小企業(yè)提供信貸支持是十分必要的。
　　 然而抽樣調(diào)查表明，北京地區(qū)大多數(shù)銀行對(duì)中小企業(yè)支持力度較低，只有少數(shù)銀行已經(jīng)開始加大對(duì)中小企業(yè)信貸支持力度。對(duì)中小企業(yè)授信支持占比最高的銀行依次為北京銀行、農(nóng)村商業(yè)銀行、工商銀行及外資銀行等，上述各行均有針對(duì)中小企業(yè)的特色授信產(chǎn)品

15、。總體來說，銀行的各類授信產(chǎn)品是中小企業(yè)最為需要的，目前仍無法滿足中小發(fā)展需要。
　　 商業(yè)銀行要加大對(duì)中小企業(yè)支持力度，大力拓展中小企業(yè)金融業(yè)務(wù)，就必須對(duì)現(xiàn)有的信貸制度進(jìn)行改革。改革重要著眼于三個(gè)方面：1、銀行價(jià)值取向和市場(chǎng)定位需要調(diào)整銀行應(yīng)以“價(jià)值最大化”為中心，堅(jiān)持收益和風(fēng)險(xiǎn)相匹配的原則來發(fā)展小企業(yè)金融業(yè)務(wù)，在運(yùn)用適合小企業(yè)特點(diǎn)的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別技術(shù)、違約率統(tǒng)計(jì)、客戶信用風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)技術(shù)等來規(guī)避小企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)的同時(shí)，提高風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)能力，通過

16、提升價(jià)格來覆蓋風(fēng)險(xiǎn)和成本，最終體現(xiàn)效益目標(biāo)。2、采用與大客戶相同的經(jīng)營管理機(jī)制不適合小企業(yè)金融業(yè)務(wù)以現(xiàn)有大企業(yè)金融業(yè)務(wù)的“一刀切”的經(jīng)營管理機(jī)制來開展小企業(yè)金融業(yè)務(wù)，很難對(duì)市場(chǎng)做出正確、快速反映，也難以有效防范小企業(yè)金融業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。3、缺乏針對(duì)小企業(yè)的制度和政策安排。采用同大企業(yè)一樣的產(chǎn)品很難滿足小企業(yè)“短、平、快”式的融資需求。
　　 根據(jù)目前北京地區(qū)中小企業(yè)在銀行融資所存在的問題，對(duì)商業(yè)銀行發(fā)展中小企業(yè)金融業(yè)務(wù)提出以下建議：首

17、先，信貸資源應(yīng)選擇重點(diǎn)進(jìn)行傾斜。重點(diǎn)支持中型企業(yè)，優(yōu)先支持產(chǎn)業(yè)集群內(nèi)的中小企業(yè)，重點(diǎn)加大股份制、民營、外資等中小企業(yè)。其次，加強(qiáng)產(chǎn)品和服務(wù)創(chuàng)新。加強(qiáng)產(chǎn)品和服務(wù)創(chuàng)新，拓展融資渠道，努力滿足中小企業(yè)全方位、多層次的金融服務(wù)需求。第三、中小企業(yè)的授信風(fēng)險(xiǎn)要明顯大于大型企業(yè)，需要銀行加強(qiáng)中小企業(yè)信貸管理，主要建議采用以下措施以有效防范風(fēng)險(xiǎn)：(1)加強(qiáng)對(duì)本地區(qū)中小企業(yè)的行業(yè)調(diào)研，從行業(yè)特點(diǎn)、行業(yè)生命周期等方面進(jìn)行重點(diǎn)研究和分析，制定具有針對(duì)性的中