財務(wù)報表分析案例復(fù)習(xí)題及答案

1、11甲股份有限公司的2007年的現(xiàn)金流量表如下表所示。現(xiàn)金流量表現(xiàn)金流量表編制單位：甲股份有限公司20071231單位：萬元項目本期金額上期金額一、經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金490811354726收到的稅費(fèi)返還收到其他與經(jīng)營活動有關(guān)的現(xiàn)金31029經(jīng)營活動現(xiàn)金流入小計490814355755購買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金436825335736支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金92367836支付的各項稅費(fèi)95475

2、805支付其他與經(jīng)營活動有關(guān)的現(xiàn)金238448048經(jīng)營活動現(xiàn)金流出小計（1）357425經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額11362（2）二、投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量收回投資收到的現(xiàn)金取得投資收益收到的現(xiàn)金22533919處置固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他長期資產(chǎn)收回的現(xiàn)金凈額12559處置子公司及其他營業(yè)單位收到的現(xiàn)金凈額收到其他與投資活動有關(guān)的現(xiàn)金投資活動現(xiàn)金流入小計23783978購建固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他長期資產(chǎn)支付的現(xiàn)金87746689投

3、資支付的現(xiàn)金689821117取得子公司及其他營業(yè)單位支付的現(xiàn)金凈額支付其他與投資活動有關(guān)的現(xiàn)金56投資活動現(xiàn)金流出小計1567227862投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額（3）23884三、籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量吸收投資收到的現(xiàn)金其中：子公司吸收少數(shù)股東投資收到的現(xiàn)金取得借款收到的現(xiàn)金1950014750收到其他與籌資活動有關(guān)的現(xiàn)金籌資活動現(xiàn)金流入小計1950014750償還債務(wù)支付的現(xiàn)金1250012575分配股利、利潤或者償付利息支付的

4、現(xiàn)金52254548其中：子公司支付給少數(shù)股東的股利、利潤支付其他與籌資活動有關(guān)的現(xiàn)金21籌資活動現(xiàn)金流出小計1772517144籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額17752394四、匯率變動對現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物的影響五、現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物凈增加額（4）27948加：期初現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物余額1516543113六、期末現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物余額1500815165請思考：請思考：（1）請利用勾稽關(guān)系將表中數(shù)字補(bǔ)充完整。（2）結(jié)合企業(yè)的生命周期理論對該公司

5、進(jìn)行相關(guān)評價。答案：答案：由題意得（1）經(jīng)營活動現(xiàn)金流出小計=經(jīng)營活動現(xiàn)金流入小計—經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額=490814—11362=479452（萬元）經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額=經(jīng)營活動現(xiàn)金流入小計—經(jīng)營活動現(xiàn)金流出小計=355755—357425=1670（萬元）投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額=投資活動現(xiàn)金流入小計—投資活動現(xiàn)金流出小計=2378—15672=13294（萬元）3變動情況資產(chǎn)期初期末變動額變動率(%)對資產(chǎn)影響%流

6、動資產(chǎn)：貨幣資產(chǎn)短期投資應(yīng)收款項存貨其他流動資產(chǎn)流動資產(chǎn)合計長期投資固定資產(chǎn)凈值無形資產(chǎn)4000028000155009700037910218410422006310009100050000200002500085000485102285105100065850094000100008000950012000106001010088002750030002528.5761.2912.3727.964.6220.854.363.31.0

7、20.80.971.221.061.030.92.80.3合計9826101032010494005.035.03變動情況負(fù)債及股東權(quán)益期初期末變動額變動率(%)對權(quán)益影響%流動負(fù)債：短期借款應(yīng)付賬款應(yīng)交款項其他流動負(fù)債流動負(fù)債合計長期負(fù)債：長期借款應(yīng)付債券長期負(fù)債合計負(fù)債合計股東權(quán)益：股本資本公積盈余公積未分配利潤股東權(quán)益合計3760013600740044876308738400181000219400282487500000107

8、000824231070070012355000155009530330083330420001810002230003063305000001026408532037720725680174001900213011872024336000360023843043602897270202555746.2813.9728.7826.4532.099.3801.648.4404.073.51252.523.651.770.190.220.1

9、22.060.3700.372.4300.440.292.752.6合計9826101032010494005.035.03分析評價：（1）該企業(yè)本期總資產(chǎn)增加了49400元，增長幅度為5.03%。從具體項目看：①主要是固定資產(chǎn)資產(chǎn)增加引起的，固定資產(chǎn)原值增加了27500元，增長幅度為2.8%，表明企業(yè)的生產(chǎn)能力有所增加。②流動資產(chǎn)增加10100元，增長幅度為1.03%，說明企業(yè)資產(chǎn)的流動性有所提高。特別是貨幣資金的大幅度增加，對增強(qiáng)企

10、業(yè)的償債能力，滿足資金流動性需要都是有利的。同時也應(yīng)當(dāng)看到，本期存貨大幅度減少應(yīng)引起注意。應(yīng)收賬款的增加應(yīng)結(jié)合企業(yè)銷售收入的變動情況和收賬政策進(jìn)行分析。③對外投資增加了8800元，增長幅度為0.9%，應(yīng)結(jié)合投資收益進(jìn)行分析。（2）從權(quán)益方面分析：①最主要的方面就是企業(yè)本期生產(chǎn)經(jīng)營卓有成效，提取盈余公積和保留未分配利潤共計29917元，使權(quán)益總額增長了3.04%。②流動負(fù)債增加20243元，對權(quán)益總額的影響為2.06%，主要是短期借款增加

11、引起的。（2）運(yùn)用垂直分析法分析資產(chǎn)負(fù)債表結(jié)構(gòu)變動情況并做出評價。資產(chǎn)負(fù)債表結(jié)構(gòu)變動分析表結(jié)構(gòu)及變動情況（%）資產(chǎn)期初期末期初期末差異流動資產(chǎn)：貨幣資產(chǎn)短期投資應(yīng)收款項存貨其他流動資產(chǎn)流動資產(chǎn)合計長期投資固定資產(chǎn)凈值無形資產(chǎn)40000280001550097000379102184104220063100091000500002000025000850004851022851051000658500940004.072.851.589.