保險業(yè)全面風險管理系統(tǒng)研究.pdf

1、本文從中國保險業(yè)的發(fā)展開始，全面描述了中國保險業(yè)所面臨的各種內外環(huán)境產生的問題和各樣的風險類別（Various Risk Category），從而說明了風險管理對于保險業(yè)的重要性，同時引入了在國際保險業(yè)越來越受到重視的風險管理技術，即：全面風險管理系統(tǒng)（Enterprise-wide Risk Management, ERM），并對ERM的發(fā)展情況及其所包含的詳細內容做了較全面的描述。目的在于研究和介紹一種針對保險業(yè)的更加系統(tǒng)和全面的綜

2、合風險控制方法，使得保險公司能夠通過這種先進的風險管理方式來獲得更高的股東價值，和為公司能夠采取理性和客觀的內部管理或市場行為提供依據(jù)。 保險公司的全面風險管理系統(tǒng)相對于其它金融機構，例如：銀行的全面風險管理系統(tǒng)，內容更加豐富。同時，ERM對它們而言都是實現(xiàn)有效的風險管理和控制的利器，是公司價值的驅動器。并且，ERM也將建立起一個較為完全的數(shù)據(jù)庫，為公司更遠以后的發(fā)展、決策提供數(shù)據(jù)支持。我國保險業(yè)雖然經過了幾十年的發(fā)展，但是無論

3、從規(guī)模還是操作水平上與國外的同行都相差甚遠。我國加入WTO（World Trade Organization）以后，國有的保險業(yè)要獲得競爭優(yōu)勢，除了中國人更了解中國國情的優(yōu)勢以外，更重要的是我們要在風險管理水平上盡量趕上它人的步伐，能夠借鑒先進的風險管理理念和技術，在已有的基礎上努力創(chuàng)新，結合新興的風險技術，創(chuàng)造適合自己企業(yè)情況的ERM系統(tǒng)，才能獲得在保險市場上的競爭優(yōu)勢。所以本文在中國金融保險業(yè)開放不久的今天具有非?，F(xiàn)實的意義，具有一

4、定的前瞻性。 本文共分五章。 第一章首先對中國保險業(yè)2001～2005年的總體發(fā)展情況進行了回顧，剖析了中國保險產業(yè)所面臨的最嚴重的5大問題和考驗。通過對保險業(yè)風險來源的分析、最終導致保險公司破產的原因剖析和監(jiān)管部門的監(jiān)管重點變遷情況，說明了保險業(yè)確實迫切需要一種更系統(tǒng)、更完善的風險管理手段。引出了正受到國際風險管理領域推崇的全面風險管理系統(tǒng)的概念，解釋了ERM系統(tǒng)對中國保險業(yè)發(fā)展產生的積極影響?？偟恼f來，本章通過對中國

5、保險業(yè)本身的特點和全球保險業(yè)曾經面臨的問題來說明發(fā)展全面風險管理系統(tǒng)的意義。 第二章全面描述了全面風險管理系統(tǒng)在保險業(yè)的發(fā)展情況，其中，對ERM的運行框架和實施要點做了詳細的說明，同時指出了，能夠滿足這些設計和實施要點的保險公司的ERM系統(tǒng)少之又少?？梢缘贸鼋Y論：ERM系統(tǒng)即使在全球保險業(yè)的發(fā)展也仍然處于初級階段，只有個別行業(yè)領導者處于領先的地位，而對于中國保險業(yè)而言更是屬于新鮮事物。 第三章詳細描述了ERM的體系細節(jié)，

6、涵蓋了ERM系統(tǒng)所涉及到的主要內容，從組織架構到各種實施細節(jié)所需的模型原理：包括了ERM的結構與組織、商業(yè)風險管理問題、保險資金運用、信用風險、操作風險、ALM（Asset-Liability-Management）、風險聚集和資本分配等，這些都是隸屬于ERM系統(tǒng)的主要問題。這一章實際上是針對保險公司所面臨的不同的風險種類，分別研究了其特點和應該采取的對策（包括已有的成熟技術和仍在發(fā)展中的技術），ERM系統(tǒng)就是要將這些組件通過ERM的結

7、構和組織有機的結合起來，為管理層提供風險信息，從而制定降低整體風險，提高整體效率的措施。同時也揭示了ERM系統(tǒng)的本質：一個綜合了各類風險數(shù)據(jù)的搜集和分析，從而得到它們對整體的貢獻和重要程度，進而將這些信息報告給管理層，以影響管理層對公司進行更有效管理的系統(tǒng)。 從ERM系統(tǒng)的本質可以看出數(shù)據(jù)流的流動和變化可以明確的表現(xiàn)ERM的工作過程， 第四章從數(shù)據(jù)流向的角度揭示ERM的運行過程。其中涉及到了某些較為具體的處理方式，但是因為每一

8、個ERM系統(tǒng)都可能會根據(jù)自己企業(yè)的特征而采取不同的處理方法，所以沒有過多涉及流程細節(jié)。 第五章是全文總結，總結了系統(tǒng)設計和實施所面臨的困難，但是風險管理對保險公司而言關系命脈，所以ERM作為風險管理最前沿的技術和方法，它的優(yōu)點和魅力對保險公司而言仍舊是無法抵擋。所以最重要的是：保險公司應該根據(jù)自身特點揚長避短，有重點的發(fā)展和實施ERM系統(tǒng)。 從風險角度來說，ERM是一種新興的風險管理技術，它從一種全面、系統(tǒng)的視角來進行風

9、險管理，保險公司作為風險的最終承受者必須對風險有更深層次的理解和具有更好處理風險的能力，這就決定了保險公司不能忽視ERM。從保險業(yè)特點出發(fā)，保險公司的經營成果是多方面且不直觀的，而ERM對風險的全面評估和量化則可以讓管理者和所有者更加直觀的了解公司的經營成果。同時，ERM對操作風險的信息搜集和處理有利于披露公司存在的管理上的或是運營上的，甚至戰(zhàn)略上的失誤，利于公司靈活適應更加變化莫測的市場環(huán)境。也許ERM并不是“包治百病”的靈丹妙藥，它