我國保險公司的績效評價——基于EVA綜合計分卡的應用.pdf

1、自二十世紀七十年代戰(zhàn)略管理理念產(chǎn)生以來，世界上各大金融企業(yè)(包括保險企業(yè))已經(jīng)開始在自身管理中引入戰(zhàn)略管理機制，這些企業(yè)中“計劃與發(fā)展部門”或者類似部門的出現(xiàn)，正是戰(zhàn)略管理機制實施的產(chǎn)物，也是戰(zhàn)略管理實施的策劃與控制部門。我國的一些保險企業(yè)雖然也建立了所謂的“計劃與發(fā)展部門”，但是這些部門并沒有真正有效的發(fā)揮戰(zhàn)略管理決策和控制的功能。保險企業(yè)內(nèi)部尚未樹立戰(zhàn)略管理的理念，尚未建立戰(zhàn)略管理機制，使得我國保險企業(yè)的管理缺乏長期性、整體性、協(xié)調(diào)

2、性以及靈活性。面臨日益國際化的保險市場競爭，我國保險企業(yè)應順應國際潮流的發(fā)展趨勢，建立和實施戰(zhàn)略管理。而實施戰(zhàn)略管理的有效途徑就是建立EVA綜合計分卡績效評價指標，科學衡量公司績效，正確評價和激勵經(jīng)營者行為。 EVA綜合計分卡是面向多個利益相關(guān)者，以增加企業(yè)價值為終極目標的績效評估工具，它與企業(yè)價值創(chuàng)造的過程和結(jié)果緊密聯(lián)系，與企業(yè)戰(zhàn)略的制定和實施緊密聯(lián)系。EVA綜合計分卡中經(jīng)濟增加值(Economic Value Added，簡

3、稱“EVA”)是核心，是最終評判準則；平衡計分卡是框架，是平衡工具。EVA的原型是西方經(jīng)濟學中的經(jīng)濟利潤。EVA等于稅后凈營業(yè)利潤減去債務和資本成本，是所有成本被扣除后的剩余收益。EVA是對真正“經(jīng)濟”利潤的評價。其最大的和最重要的特點就是從股東角度重新定義企業(yè)的利潤，考慮了企業(yè)投入的所有資本(包括權(quán)益資本)的成本。EVA由于在計算上考慮了企業(yè)的權(quán)益資本成本，能夠更加真實的反映一個企業(yè)的經(jīng)營業(yè)績，可以正確評價和激勵價值創(chuàng)造行為。但同時E

4、VA作為一種財務指標存在其局限性。美國著名管理會計學家羅伯特．S．卡普蘭教授(Robert．S．Kaplan)和波士頓的顧問戴維．P．諾頓(David．P．Norton)提出的平衡計分卡績效評價體系可以實現(xiàn)外部衡量和內(nèi)部衡量、結(jié)果衡量和動因衡量、財務指標與非財務指標衡量以及戰(zhàn)略與實施這些戰(zhàn)略的行動四個方面的平衡。將EVA與平衡計分卡相結(jié)合可以發(fā)揮彼此的優(yōu)勢。同時，戰(zhàn)略是驅(qū)動企業(yè)價值創(chuàng)造的途徑，EVA綜合計分卡能在企業(yè)價值創(chuàng)造型戰(zhàn)略的制定

5、和實施中起到正確的引導和評價作用。本文以保險學、管理學、會計學和經(jīng)濟學等相關(guān)學科的知識為基礎(chǔ)，綜合運用比較分析、理論分析與實務操作相結(jié)合等研究方法，結(jié)合我國國情，提出EVA綜合計分卡在我國保險企業(yè)運用的構(gòu)想。論文共分為三個部分，具體結(jié)構(gòu)如下： 第一部分對企業(yè)績效評價概念進行界定和分析，并對西方績效評價方法和我國企業(yè)績效評價方法的演進進行介紹。接下來對我國保險公司績效評估的歷史和現(xiàn)狀進行了介紹和評述，并由此得出在我國保險公司建立一

6、套科學的績效評價指標是必要和迫切的。企業(yè)績效評價是指綜合運用經(jīng)濟學、管理學、數(shù)理統(tǒng)計和運籌學方法，采用特定的指標體系，對照一定的評價標準，按照一定的程序，通過定量、定性對比分析，對企業(yè)一定經(jīng)營期間的效益和經(jīng)營者業(yè)績，做出客觀、公正和準確的綜合評判。企業(yè)績效評價產(chǎn)生的歷史十分悠久。一般認為，西方企業(yè)績效評價方法的演進經(jīng)歷了四個階段：觀察性績效評價階段，統(tǒng)計性績效評價階段，財務性績效評價階段和戰(zhàn)略性績效評價階段。我國的企業(yè)績效評價在吸取了西

7、方績效評價思想的同時，又帶有極為深刻的中國特色。我國保險公司從采用傳統(tǒng)的國有企業(yè)績效評價方法發(fā)展到近幾年個別保險公司開始采用較為科學的績效評價方法，大致經(jīng)歷了傳統(tǒng)績效評價階段和績效評價方法改進的兩個階段。 第二部分主要包括四節(jié)內(nèi)容。第一節(jié)系統(tǒng)的介紹了經(jīng)濟增加值(EconomicValueAdded，簡稱“EVA”)的理論內(nèi)涵、計算方法、會計調(diào)整事項和資本成本的確定，并通過與傳統(tǒng)業(yè)績評價指標進行比較分析得出EVA在績效評價中的優(yōu)勢

8、。第二節(jié)對平衡計分卡理論的內(nèi)容進行了介紹，并對平衡計分卡的財務、客戶、內(nèi)部業(yè)務流程和學習與成長四個方面的指標分別進行分析和闡述。第三節(jié)基于前兩節(jié)的介紹，給出：EVA綜合計分卡的概念，即EVA綜合計分卡是面向多個利益相關(guān)者，以增加企業(yè)價值為終極目標的績效評價工具，它與企業(yè)價值創(chuàng)造的過程和結(jié)果緊密聯(lián)系，與企業(yè)戰(zhàn)略的制定和實施緊密聯(lián)系。EVA綜合計分卡中EVA是核心，是最終評判準則；平衡計分卡是框架，是平衡工具。文中充分闡述了EVA．與平衡計

9、分卡相融合的可能性。第四節(jié)在前述理論的基礎(chǔ)上引出EVA綜合計分卡在我國保險公司運用的必要性和適用性。 第三部分重點討論了如何在我國保險公司建立EVA綜合計分卡績效評價指標。本章首先介紹了建立EVA綜合計分卡評價指標一般性的步驟及體系框架。在此基礎(chǔ)上通過對保險公司經(jīng)營特點的分析，即保險公司社會風險管理體系的一部分；保險業(yè)是一個信息密集型、注重衡量的行業(yè)；保險行業(yè)非常注重市場風險信息的變化，對信息處理系統(tǒng)的要求很高；保險涉及的消費者

10、群體范圍廣，建立良好的客戶關(guān)系至關(guān)重要等，給出保險公司建立EVA綜合計分卡的步驟和代表性指標。隨后，根據(jù)我國保險公司的經(jīng)營特點和會計信息特點，給出了我國保險公司EVAl的計算方法，包括會計事項的調(diào)整和資本成本計算方法的選擇，并指出我國保險公司在運用EVA綜合計分卡中應注意的四個問題。 綜觀全文，本文在以下方面有所創(chuàng)新： 1、選題新穎，有一定的實用性。在選題時跳出了保險專業(yè)的專業(yè)局限性，選擇了集保險學、會計學、管理學等學科

11、結(jié)合的EVA綜合計分卡績效評價指標為研究對象，充分體現(xiàn)了所學專業(yè)(保險會計)的綜合性；且由于EVA綜合計分卡在我國的運用本身就是一個較新的課題，因此該選題具有一定的新意和前瞻性。 2、把經(jīng)濟增加值(EVA)指標很好的融入平衡計分卡績效評價工具中。通過分析EVA的理論淵源——剩余收入以及EVA的主要會計調(diào)整事項可以看出來：EVA能真實地反映企業(yè)經(jīng)營業(yè)績，可以正確評價和激勵價值創(chuàng)造行為。但EVA作為一種財務指標存在其局限性，而平衡計

12、分卡實現(xiàn)了外部衡量和內(nèi)部衡量、結(jié)果衡量和動因衡量、財務指標與非財務指標衡量以及戰(zhàn)略與實施這些戰(zhàn)略的行動四個方面的平衡，將EVA與平衡計分卡相結(jié)合可以發(fā)揮彼此的優(yōu)勢。同時，戰(zhàn)略是驅(qū)動企業(yè)價值創(chuàng)造的途徑，EVA綜合計分卡能在企業(yè)價值創(chuàng)造型戰(zhàn)略的制定和實施中起到正確的引導和評價作用。 3、注重理論和實務的結(jié)合。在文章的寫作過程中，針對我國保險企業(yè)績效評價中存在的問題，突出EVA綜合計分卡解決這些問題的有效性。同時試圖在一般性EVA綜合

13、計分卡指標的基礎(chǔ)上給出有代表性的保險公司績效評價指標，并對每個指標進行了詳細的解釋和分析。 4、對保險公司經(jīng)濟增加值(EVA)的計算進行了探討。出于對我國保險公司及我國資本市場特殊性的考慮，通過對資本成本的五種計算方法的比較，本文建議在計算我國保險公司資本成本時采用平均收益率或股利增長模型來近似計算。對于保險公司EVA計算中的調(diào)整事項，根據(jù)保險公司經(jīng)營和會計科目的特點，本文在一般性調(diào)整的基礎(chǔ)上，給出了一些特殊調(diào)整事項，如強調(diào)對員