Z工程機(jī)械公司廠商系融資租賃業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理研究.pdf

1、成本低、回款快、維修方便等優(yōu)勢(shì)都是廠商系融資租賃所具備的特殊優(yōu)勢(shì)，由于這些優(yōu)勢(shì)其逐漸成為融資租賃業(yè)務(wù)的主流。隨著廠商系融資租賃公司業(yè)務(wù)迅速擴(kuò)張，隨之而來的風(fēng)險(xiǎn)隱患是其快速發(fā)展中不可忽視的問題之一。風(fēng)險(xiǎn)影響著業(yè)務(wù)流程的方方面面，更影響著一個(gè)行業(yè)的發(fā)展，甚至還會(huì)影響到國(guó)家經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定與協(xié)調(diào)發(fā)展。因此，如何在追求收益的過程中更好的防范和控制好風(fēng)險(xiǎn)，一直是一個(gè)在廠商系融資租賃業(yè)務(wù)發(fā)展歷程中，讓其經(jīng)營(yíng)者或者管理者，不得不時(shí)刻注意，必須認(rèn)真對(duì)待的事情

2、。市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)在我國(guó)尚處于初級(jí)階段，工程機(jī)械企業(yè)在面對(duì)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的同時(shí)，更面臨著如:政策風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、以及其他一些特有的風(fēng)險(xiǎn)，如不平等競(jìng)爭(zhēng)的風(fēng)險(xiǎn)等等。由于2008年國(guó)家四萬(wàn)億計(jì)劃帶動(dòng)，工程機(jī)械融資租賃業(yè)務(wù)前期呈井噴似的高速發(fā)展，提前消費(fèi)市場(chǎng)，令現(xiàn)階段風(fēng)險(xiǎn)難以控制的問題，已成為廠商系融資租賃業(yè)務(wù)中需要解決的首要問題。因此，本文側(cè)重于研究廠商系融資租賃在中國(guó)工程機(jī)械行業(yè)銷售業(yè)務(wù)中的風(fēng)險(xiǎn)管理現(xiàn)狀、問題成因及管理措施。
　　首先，本文介紹工程

3、機(jī)械廠商系融資租賃業(yè)務(wù)國(guó)內(nèi)外現(xiàn)狀和工程機(jī)械及其銷售模式相關(guān)概念。通過行業(yè)基本概念介紹引出融資租賃相關(guān)理論知識(shí)及法律關(guān)系。再由理論知識(shí)深入到廠商系融資租賃業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的概念及風(fēng)險(xiǎn)分類，包括廠商系融資租賃公司的外部風(fēng)險(xiǎn)和內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)。結(jié)合租賃前期、中期、后期業(yè)務(wù)流程展開現(xiàn)狀分析。理論聯(lián)系實(shí)際，以Z公司廠商系融資租賃業(yè)務(wù)風(fēng)控?cái)?shù)據(jù)為例，包括:終端回款率、終端逾期率、抵押完成率等信息作為分析的理論基礎(chǔ)。通過實(shí)際數(shù)據(jù)與風(fēng)險(xiǎn)分類相結(jié)合，展示出Z公司廠商系

4、融資租賃業(yè)務(wù)現(xiàn)在的風(fēng)險(xiǎn)管理情況，通過Z公司這個(gè)個(gè)例呈現(xiàn)出整個(gè)廠商背景融資租賃行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理的各方面問題。
　　其次，了解行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理問題現(xiàn)狀后，本文深入探討了廠商系融資租賃業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理問題形成的成因。分析過程仍然按照租賃前期、中期、后期的時(shí)間節(jié)點(diǎn)進(jìn)行。同時(shí)無(wú)論租賃前期、中期還是后期，都是從外部分析到內(nèi)部分析。例如，租賃前期成因分析是從外部的整體市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)因素、承租人管理能力因素，再到內(nèi)部的一線人員因素、風(fēng)險(xiǎn)管理因素這幾個(gè)方面進(jìn)行原因分

5、析，租賃中期及后期也同樣如此。
　　最后，根據(jù)掌握的風(fēng)險(xiǎn)管理問題成因提出一些解決辦法。具體措施也是根據(jù)租賃前期、中期、后期進(jìn)行分享。由于市場(chǎng)環(huán)境、承租人情況是廠商背景融資租賃公司無(wú)法解決也無(wú)法干涉的，因此本文所給予的建議更多是從內(nèi)部著手的。例如，前期對(duì)業(yè)務(wù)的審查、對(duì)承租人的甄別、中間業(yè)務(wù)引入;中期根據(jù)承租人類型催收、債務(wù)重組;后期以二手設(shè)備再處理進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移。雖然在某種程度上說廠商系融資租賃公司并無(wú)絕對(duì)的權(quán)利拒絕客戶，但通過一系列

6、手段做到早知道、早預(yù)防以及中期、后期的彌補(bǔ)措施，還是會(huì)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理起到積極的作用。
　　本文的主要目的是通過對(duì)個(gè)例研究，增強(qiáng)工程機(jī)械企業(yè)利用融資租賃工具的能力，同時(shí)豐富工程機(jī)械企業(yè)對(duì)融資租賃業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的手段。通過Z公司各項(xiàng)風(fēng)控?cái)?shù)據(jù)披露了我國(guó)廠商系融資租賃業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的行業(yè)現(xiàn)狀，從中找出廠商系融資租賃業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理中潛在的問題和不足之處以及形成的成因，最后就廠商系融資租賃風(fēng)險(xiǎn)管理中存在的問題提出相應(yīng)有參考性的對(duì)策和改進(jìn)方法。以促進(jìn)我國(guó)

7、廠商系融資租賃業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的規(guī)范化，使風(fēng)險(xiǎn)管理問題得到更好的控制和防范。投資人身份不同是廠商背景的融資租賃公司與一般融資租賃公司最大的不同點(diǎn)，這也導(dǎo)致了其自身自由度極低的這一特點(diǎn)，從而決定了廠商系融資租賃業(yè)務(wù)本身具有較強(qiáng)的內(nèi)在風(fēng)險(xiǎn)性?，F(xiàn)代融資租賃業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)與其說是滲透率的競(jìng)爭(zhēng)，不如說是金融風(fēng)險(xiǎn)管理的競(jìng)爭(zhēng)。近年來經(jīng)濟(jì)發(fā)展較快，在今后很長(zhǎng)一段時(shí)期內(nèi)，廠商系融資租賃業(yè)務(wù)將代替銀行按揭、賣家分期等模式成為工程機(jī)械行業(yè)客戶購(gòu)買設(shè)備的主要方式。因此對(duì)