基于STAR模型對我國通貨膨脹非線性動態(tài)特征研究.pdf

1、通貨膨脹作為判斷社會整體經濟運行是否正常的指標之一，其大小受到人們的日常關注。宏觀經濟政策制定者們主要關心的問題之一就是應該將通脹目標水平設定為多少以及應該實行怎樣的宏觀政策來達到這一目標值。所以，在制定目標值之前我們需要對我國的通脹問題進行深層次地研究，客觀全面的了解通脹率的非線性動態(tài)特征，對我國通脹的未來走向進行合理科學的預測，這對于提高我國的經濟水平，促進社會和諧穩(wěn)定，具有極其重要的理論和現實意義。
　　文章一開始對通脹的一

2、些基本理論知識進行介紹，其中包括通脹的定義、度量、分類以及通脹產生的原因和治理方法。其次對平滑轉移自回歸模型以及它的建模過程進行詳細的敘述，包括數據的非線性單位根檢驗、模型的非線性檢驗、轉移變量和轉移函數的選取以及模型的估計方法，為實證部分的具體分析提供充分的理論基礎。
　　具體地，文章采用了具有整體平穩(wěn)性的環(huán)比消費物價指數（CPI）數據，通過建立以通脹率二階滯后項為轉移變量的平滑轉移自回歸（LSTAR）模型來對通脹的非線性動態(tài)調

3、整特征進行研究分析，并對模型得出的結果進行檢驗以及樣本內和樣本外的預測，來判斷非線性模型與線性模型對數據擬合的好壞；利用估計結果將樣本區(qū)內我國的通貨膨脹分為通縮和通脹兩個區(qū)制，并對這兩個區(qū)制進行特征根分析來確定通貨膨脹持久性的大小。
　　實證的結果發(fā)現，非線性的平滑轉移自回歸（LSTAR）模型比線性模型能更好地描述我國通脹的非線性動態(tài)特征，通貨膨脹與通貨緊縮這兩個區(qū)制之間的轉移速度比較快，其臨界值為0.215，并依據此臨界值將樣本