ST摘帽、審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)與審計(jì)費(fèi)用.pdf

1、上市公司為了提高聲譽(yù)、獲得更低的融資成本，希望自身對(duì)外公開的財(cái)務(wù)報(bào)表如季報(bào)、半年報(bào)、尤其是年報(bào)的數(shù)據(jù)在行業(yè)內(nèi)更加有競(jìng)爭(zhēng)力。部分上市公司為了獲取更多的利益，不惜刻意違背國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，粉飾公司對(duì)外公開的財(cái)務(wù)報(bào)表。近些年來頻頻曝出的財(cái)務(wù)舞弊事件不僅損害了投資者的利益，也影響了投資者對(duì)資本市場(chǎng)尤其是股票市場(chǎng)的信心，更是對(duì)社會(huì)風(fēng)氣造成了惡劣的影響。所以投資者需要專業(yè)權(quán)威的審計(jì)結(jié)果來增強(qiáng)上市公司財(cái)務(wù)報(bào)表的可靠性，獨(dú)立的會(huì)計(jì)師事務(wù)所能更有效的監(jiān)督上市

2、公司的審計(jì)質(zhì)量。而審計(jì)師在審計(jì)定價(jià)決策中，最終的審計(jì)收費(fèi)是否公允，制約著審計(jì)師獨(dú)立性的體現(xiàn)。
　　審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)與審計(jì)費(fèi)用的相關(guān)性得到了諸多學(xué)者的支持與驗(yàn)證，但鮮有學(xué)者選用ST摘帽作為審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)的度量。企業(yè)為了享受上市給自身帶來的資源，會(huì)竭盡全力避免退市的發(fā)生。ST企業(yè)在“摘帽年”有著更強(qiáng)烈的舞弊動(dòng)機(jī)，這意味著審計(jì)師面臨著更高的審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)。在上述的背景下，本文以2005-2014年度A股上市公司為樣本，實(shí)證分析可能與審計(jì)費(fèi)用相關(guān)的因素，并重

3、點(diǎn)分析ST企業(yè)在摘帽年度是否會(huì)被收取更高的審計(jì)費(fèi)用?？紤]到國(guó)際四大在進(jìn)入中國(guó)市場(chǎng)時(shí)的特殊背景，根據(jù)事務(wù)所是否為國(guó)際四大將樣本分組，分別考察兩個(gè)組中ST企業(yè)摘帽與審計(jì)費(fèi)用之間的相關(guān)性。
　　實(shí)證結(jié)果顯示，相對(duì)于沒有摘帽壓力的公司，有摘帽壓力的公司被收取了更高的審計(jì)費(fèi)用，結(jié)果在審計(jì)師為非國(guó)際四大的公司中更加顯著。我們將這種現(xiàn)象解釋為，由于面臨摘帽壓力的公司有財(cái)務(wù)作假的動(dòng)機(jī)，公司的固有風(fēng)險(xiǎn)或控制風(fēng)險(xiǎn)更高，審計(jì)師必須采取一系列的措施來降低

4、檢查風(fēng)險(xiǎn)，將總風(fēng)險(xiǎn)控制在可接受的水平，這意味著審計(jì)師需要投入更大的審計(jì)成本，導(dǎo)致審計(jì)收費(fèi)會(huì)相對(duì)更高。研究結(jié)果還顯示，會(huì)計(jì)師事務(wù)所收取的審計(jì)費(fèi)用受到公司規(guī)模、經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)的復(fù)雜度和會(huì)計(jì)師事務(wù)所自身特征的顯著影響，這一點(diǎn)與其他學(xué)者的研究結(jié)論相一致。
　　本文研究結(jié)論的重要意義在于，在確定審計(jì)費(fèi)用定價(jià)模型時(shí)，除了考慮公司規(guī)模、經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)的復(fù)雜性和審計(jì)師自身特征等因素外，還要關(guān)注審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)的影響，而ST摘帽是一個(gè)暗示審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)的信息。ST摘帽的公司