三類上市銀行的績效對比研究——基于因子分析法.pdf

1、在國民經(jīng)濟的發(fā)展中，商業(yè)銀行扮演著絕對核心的角色。近幾年，國外的銀行相繼進入國內(nèi)市場，加劇了國內(nèi)銀行業(yè)的競爭。國內(nèi)的商業(yè)銀行要想提升自身的競爭實力，就需要不斷改善其經(jīng)營管理。文章對我國上市銀行的經(jīng)營績效表現(xiàn)進行了評價，體現(xiàn)出商業(yè)銀行之間有所區(qū)別的績效表現(xiàn)，并為商業(yè)銀行的發(fā)展出謀劃策，提供針對性的改進措施。
　　在現(xiàn)代經(jīng)濟的發(fā)展中，金融業(yè)是絕對的支柱，而商業(yè)銀行作為金融業(yè)最重要的組成部分，對經(jīng)濟發(fā)展起著核心作用。近幾年，隨著互聯(lián)網(wǎng)金

2、融成為新晉的金融熱門，傳統(tǒng)商業(yè)銀行的各方面業(yè)務(wù)都遭到了互聯(lián)網(wǎng)金融的強有力沖擊，使得商業(yè)銀行的績效表現(xiàn)已不如從前。再加上由于我國金融業(yè)開始逐漸對外開放，國外的優(yōu)秀銀行紛紛進入到國內(nèi)市場。由于目前外資銀行在我國的發(fā)展擴張基本上已經(jīng)不受地域性的限制，這使得外資銀行可以充分的與國內(nèi)的商業(yè)銀行進行客戶資源和金融市場的搶奪。面對著來自外資銀行前所未有的強大競爭壓力，我國的商業(yè)銀行遭受著巨大的挑戰(zhàn)和考驗。如何在各方壓力下尋求突破，已經(jīng)成為我國的商業(yè)銀

3、行亟需解決的問題。要想使我國的商業(yè)銀行業(yè)乃至金融市場能有優(yōu)良的表現(xiàn)和發(fā)展，就必須尋求改變。我國的國有大型商業(yè)銀行為了提高自身的競爭實力，于2010年底都完成了股份制改革。股份制改革完成后，另一個更深層次的問題困擾著我國的國有銀行和股份制銀行，那就是如何深化改革，如何使銀行的機構(gòu)更加精簡，減少冗員的存在，并且進一步進行創(chuàng)新，從而最終到達提高商業(yè)銀行經(jīng)營績效的目的。
　　本文的研究理論意義在于，將我國的16家現(xiàn)有上市商業(yè)銀行分為了三大

4、類:大型國有商業(yè)銀行（工行、建行、中行、農(nóng)行和交行）、城市商業(yè)銀行（寧波銀行、北京銀行、南京銀行）、其他股份制銀行（平安、興業(yè)、光大、中信、招商、浦發(fā)、華夏和民生）。在對商業(yè)銀行進行細分的基礎(chǔ)上，對我國的三大類商業(yè)銀行的經(jīng)營績效進行了分類研究，體現(xiàn)出了不同性質(zhì)的商業(yè)銀行之間的績效差異。還有就是，本文選取了2010-2014年五年的財務(wù)數(shù)據(jù)，通過分析商業(yè)銀行經(jīng)營績效的年度變化趨勢，可以反映出同性質(zhì)的商業(yè)銀行在年度趨勢上的差異。所以，本文在

5、豐富了商業(yè)銀行分類的同時，也為我們能夠充分的認識到商業(yè)銀行經(jīng)營績效之間的差異奠定了基礎(chǔ)。本文采取因子分析法，對這16家上市銀行的經(jīng)營績效進行了研究分析。通過構(gòu)建以因子分析法為基礎(chǔ)的分析模型，豐富了績效評價研究分析方面的實證模型，也為研究其他企業(yè)之間的績效對比分析提供了一定的參考。
　　本文的研究現(xiàn)實意義包括兩方面:一方面是設(shè)計出更加全面、合理、客觀、有效的經(jīng)營績效評價體系，對提高我國銀行業(yè)的績效表現(xiàn)、提升其整體競爭實力有著非常重大

6、的意義;還有一方面是，通過對商業(yè)銀行經(jīng)營績效的研究分析，可以客觀的反映出商業(yè)銀行的優(yōu)勢和劣勢，并且反映出行業(yè)內(nèi)銀行間的績效差異。商業(yè)銀行通過對不足和缺陷的分析，可以找出自己在經(jīng)營過程中存在的問題，同時可以清楚的認識到自己在行業(yè)中所處的地位以及與其他銀行之間的差距。商業(yè)銀行需要不斷完善自身的缺陷，努力提高自己的經(jīng)營績效，保證銀行的良性發(fā)展，并縮小與行業(yè)優(yōu)秀之間的差距。
　　本文采用了三種研究方法:理論分析法（介紹商業(yè)銀行績效評價方面

7、的相關(guān)理論及方法，并對我國上市商業(yè)銀行績效的現(xiàn)狀進行概述，根據(jù)性質(zhì)分類法對商業(yè)銀行進行分類研究），定性與定量結(jié)合分析法（對商業(yè)銀行的發(fā)展現(xiàn)狀進行描述時，采用定性分析的方法。在對商業(yè)銀行間的績效進行研究時，采用定量分析法，運用SPSS軟件，對數(shù)據(jù)進行處理），對比分析法（把我國的16家上市商業(yè)銀行劃分為3類，即國有銀行、城商行和股份制銀行，選取11項評價指標(biāo)，對這3類銀行的績效進行對比分析，體現(xiàn)出它們的績效之間的差異）。
　　本文的研

8、究框架是:首先交代論文的研究背景、目的及意義。然后介紹了論文的整體框架與研究方法，梳理了國內(nèi)外這方面的相關(guān)文獻;然后，對績效和績效評價這兩個概念進行了介紹，指出績效評價對于商業(yè)銀行發(fā)展的重要性，并且對比了幾種主流的績效評價方法;其次，列出商業(yè)銀行經(jīng)營績效的影響因素，并簡要介紹商業(yè)銀行的發(fā)展突破以及不足和挑戰(zhàn);接下來，對我國的上市銀行進行分析，闡述經(jīng)營績效評價指標(biāo)的選取原則，對本文中所選取的指標(biāo)進行簡要介紹，并重點解釋因子分析法，概述了因

9、子分析法的具體步驟和數(shù)學(xué)模型，還對因子分析過程中可能遇到的問題進行了說明;再者，運用因子分析法對上市商業(yè)銀行的經(jīng)營績效進行實證分析，并且根據(jù)實證結(jié)果對績效的差異和趨勢變動進行分析;最后，根據(jù)實證分析結(jié)果，針對性的對上市商業(yè)銀行提出提高績效的政策建議。
　　實證分析方面，采用的分析方法是因子分析法，文章中也詳細介紹了因子分析法的特點、應(yīng)用時需要注意的問題以及因子分析法評價績效的具體步驟和數(shù)學(xué)模型，還提到了本文之所以選擇因子分析法作為

10、績效評價方法的原因。本文采用的分析軟件是SPSS19.0，因子分析的全部過程，都是利用SPSS軟件完成的，保證了實證分析結(jié)果的科學(xué)性和準(zhǔn)確性。本文在構(gòu)建實證分析模型時選取了11項財務(wù)指標(biāo)，分別是:資本充足率、不良貸款率、每股收益、每股凈資產(chǎn)、存貸比率、成本收入比、總資產(chǎn)增長率、撥備覆蓋率、產(chǎn)權(quán)比率、凈利潤增長率和營業(yè)收入增長率。在實證分析之前，首先對選取的11項指標(biāo)數(shù)據(jù)進行了正向化和無量綱化處理，消除了逆向指標(biāo)的影響和指標(biāo)間計量單位的不

11、同帶來的困擾。另外，檢驗了這11項數(shù)據(jù)指標(biāo)是否適合因子分析法。這些步驟，都是為了保證本文實證分析的有效性。
　　本文在進行具體的因子分析時，都是以2014年的數(shù)據(jù)為例的，由于其他年份的因子分析過程是一樣的，所以在正文中并沒有重復(fù)大量相似的過程。本文在最后的附錄中給出了因子分析過程中的一些圖表，同時也列出了2010-2013年度數(shù)據(jù)的具體因子分析過程，為了避免重復(fù)，這些內(nèi)容在正文中沒有涉及到。
　　實證分析的結(jié)果顯示，城商行和

12、股份制銀行的績效表現(xiàn)遠遠優(yōu)于大型國有銀行。但是，城商行和股份制商業(yè)銀行的績效排名在年度之間波動比較大，表明它們的發(fā)展并不穩(wěn)定。根據(jù)這一實證結(jié)果，文章在最后給出了對策建議。由于不同性質(zhì)的銀行績效表現(xiàn)是不同的，它們在經(jīng)營管理過程中存在的問題也是不同的，所以本文為不同性質(zhì)的銀行提供不同的對策建議，這樣更具有針對性，更有利于銀行經(jīng)營績效的提高。
　　本文的創(chuàng)新點是:第一，同類的研究中，絕大多數(shù)選取的數(shù)據(jù)都是一年的，這樣無法克服數(shù)據(jù)在某一個

13、年份的偶然性變動帶來的不利影響，因此，本文中選取了2010-2014年五個年份的數(shù)據(jù)，既避免了上述缺陷，也可以幫助我們更加清晰的看到商業(yè)銀行經(jīng)營績效的年度變化;第二，相較與之前的對整體銀行業(yè)提出對策建議，本文為不同性質(zhì)的銀行提供了不同的建議。由于不同性質(zhì)的銀行存在的問題是不同的，那么對整體銀行業(yè)提出建議并不具有針對性，不能有效的解決問題，所以對癥下藥才是可取之道。
　　本文的不足是:第一，由于這16家商業(yè)銀行的上市時間各不相同，最