中國證券市場民事責任制度研究.pdf

1、華中師范大學碩士學位論文中國證券市場民事責任制度研究姓名：石曉波申請學位級別：碩士專業(yè)：經濟法學指導教師：李壽廷2002.4.1具有現實和直接的意義文世界各國中，以美國對證券市場民事責任制度的法律規(guī)定最為悠久和完善，美國以專門立法的方式建立了自己的證券法律制度。(日本和臺灣地區(qū)主要借鑒了美國的立法經驗，各自也建立了自己的證券法律制度。因此我們主張在完善中國證券市場民事責任制度時，應借鑒上述國家或地區(qū)的先進經驗，當然在借鑒的同時，也要充分

2、考慮中國證券市場的特殊性。中國證券市場民事責任制度目前不很完善，存在很多問題，主要表現在：證券市場法律制度不健全(有關民事法律責任的規(guī)定很少)、可操作性不強、在行使司法權的過程中，沒有全面發(fā)揮民事法律責任的功能、比較重視公司、機構等組織承擔責任，卻忽視直接責任者個人承擔責任、跟不上市場發(fā)展的步伐等。其原因主要在于法律傳統(tǒng)的影響(重刑輕民)、部分立法者對法律責任的片面認識、特定的歷史環(huán)境、證券違法案件具有高度的技術性和專業(yè)性等。針對存在的

3、問題，我們認為應完善中國證券市場民事責任制度。首先要準確確定中國證券市場虛假陳述，內幕交易、操縱市場三種違法行為的歸責原則，即違法者是承擔過錯責任，還是過錯推定責任或無過錯責任；然后在不同的歸責原則指引下圍繞上述三種違法行為的構成要件，即民事責任主體、違法行為、主觀方面、因果關系、損害事實的確定及賠償數額的確定與計算等方面對中國證券市場民事責任制度進行重構和完善。當然，抗辯事由、訴訟時效、對證監(jiān)會或司法機關沒收非法所得及所處罰款或罰金之