并購業(yè)績補(bǔ)償會計(jì)處理探討 (1)

1、?；貒睾诤诤诓①彉I(yè)績補(bǔ)償會計(jì)處理探討張國盹摘要:并的監(jiān)委且中溝t平#.r信息不Jt稱風(fēng)險(xiǎn)和保障上.j1公司收益，業(yè)績補(bǔ)然條款在投資協(xié)議巾被經(jīng)常用到a但業(yè)生占補(bǔ)償殺軟的會計(jì)處Jll.方式卻沒有統(tǒng)一規(guī)定、不fJ于并購重組的繼續(xù)推進(jìn)本文通過上市公司案例研究、探討業(yè)績補(bǔ)償?shù)臅?jì)處理關(guān)鍵詞:并購，業(yè)生占補(bǔ)償，會計(jì)處理2014年i.tEllii會發(fā)布的上IIT公“J!J!大資產(chǎn)~r(蘭[l軒JI1.))、法劉l工業(yè)結(jié)補(bǔ)佳作]如|卡規(guī)店，交妨對!i

2、J叮土jtrn公司就t11X:資產(chǎn)3、f~l~~利數(shù)不足平IJ潤預(yù)測數(shù)的γJc蒼flYH內(nèi)IIJfn4什償協(xié)議。這一規(guī)止賦(f業(yè)~~1補(bǔ)償條款的ldHf放性，帆布會i十處J11!力Ifr)~沒有明確的肌丘爾文擬從1“1家政策導(dǎo)InJ印度，@Ul:rlJ公司來j)iIJfiJf究，j馬!:U業(yè)結(jié)補(bǔ)償金計(jì)處川的止kil.o爾文研究的范111Jl1非同)I~:IiIJF的也并l扣11立(股份比例大于500.，)l9上rlT公，，JnHJ.(l

3、l們!守IUr。一、業(yè)績補(bǔ)償會計(jì)處理案例分析|斗|付八!沒r1fJ動rlIl11工被)j:~均力達(dá)不flJlJ~f~:n，巫慶訊美51%股權(quán)轉(zhuǎn)讓方的豐Jl可I民諧和賠償條款為企業(yè)合1j:I的或有對價(jià)，屬1巾的~融工具，J但采川公允價(jià)值計(jì)!片，公允價(jià)值變化產(chǎn)生的利件和損失應(yīng)按該準(zhǔn)則脫定汁入當(dāng)J~]損益。筆者認(rèn)為長陽股權(quán)位資應(yīng)用《企業(yè)會[1準(zhǔn)則第2日一一段Wl股僅投資》和《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)單位萬元?jiǎng)t第20號一一企收合并布，所以該公(!j~I用的法

4、條不適用。(會計(jì)部函[2009]60號)第一丁a的規(guī)定上市公司收到的由其捏殷般東或其能原非流通股股東根據(jù)股改承諾為補(bǔ)足~期利潤百支付的現(xiàn)金，應(yīng)作為權(quán)益性交易計(jì)入所有者按蕉。P認(rèn)為無論從法條船棺關(guān)解釋均愚限于殷改承諾，不遠(yuǎn)渭于非同一撞割下的并購補(bǔ)f嘗。上述兩種案棋是目前上市公司典型的~支援補(bǔ)償會計(jì)處理式。第一種方式是“主民主主性交易紗，即iII.~賣補(bǔ)償記兀營業(yè)外收入“。第二種方式是“按益控交易“會計(jì)處理，即、11.重重補(bǔ)償記尺資水公軍只

5、3一、本文現(xiàn)點(diǎn)述兩種方式均存在問題，上市公司收到的“iII.鎖補(bǔ)樓“的收益應(yīng)調(diào)整股扭轉(zhuǎn)讓盼議涉及的合并成本，中減a長期殷極投資“。(才從并購iII.續(xù)調(diào)整業(yè)務(wù)本膜目前A般上市公司并購用另一家公司的股票戚者資產(chǎn)c從本插上來講，并購與貨物買賓主運(yùn)組。結(jié)補(bǔ)償條款屬于“千古值調(diào)整機(jī)能氣卻ValuationAdjustmentMechanism，簡穩(wěn)，VAM，指收費(fèi)與方與出讓方在達(dá)成并購協(xié)議時(shí)，不對稱、盈利不確定的情況下進(jìn)托的一種約定。如果約定的

6、條件出現(xiàn)，枚購方可以行費(fèi)一種較耗，i上由讓方進(jìn)行班金或般權(quán)補(bǔ)償Q在并踏實(shí)務(wù)中，由于被并購公司經(jīng)營環(huán)境的不確定基于實(shí)貫重于形式服醋，i亥條款非常類似貨物買賣合i罵中的黯價(jià)澗整條款。在貨物買賣合同中，由于商品的質(zhì)規(guī)格等不符合要求，踴貨方可以要求銷售單拴在商品價(jià)格t給予折讓，也就是銷售軒讓。在購貨方收到銷貨方紅字發(fā)主罷手口j層款時(shí)，作沖棋庫存成本主t理，睛不會作為營業(yè)外收入或者資本公積入脹。月斤以iII.績補(bǔ)償枚到的平日益應(yīng)該調(diào)整二在合同的交

7、易價(jià)格，中減長期互交極投資的初始入脹戚本，而不應(yīng)該確認(rèn)為當(dāng)期損菇。同時(shí)，由于履行業(yè)續(xù)補(bǔ)償盼議時(shí)，收購方的股權(quán)還沒有處置，對股權(quán)投資成本進(jìn)行跨整是可行韻。曲子沖攬了長期服權(quán)投資的成本，長期般按投資稅慕辭氓，所以當(dāng)購買方娃置投資時(shí)，iII.結(jié)補(bǔ)償金被確認(rèn)為授資收蘸納稅，從而不會減少國家的納稅收入，了納稅時(shí)間。此會計(jì)準(zhǔn)那相注視角度來看《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)員u第20規(guī)定，黯買方豆豆當(dāng)區(qū)別F升情況確:一改交換交懇實(shí)現(xiàn)的企業(yè)合并，合并成本為隅買方在購買日為

8、取得對被陶買方的控制權(quán)而付出的資產(chǎn)、的負(fù)債以及發(fā)行的權(quán)證券的公允價(jià)銷分步實(shí)璋的企業(yè)合并，單展交易成本之和購買方為進(jìn)行企業(yè)合并發(fā)生的各項(xiàng)直接柏關(guān)費(fèi)用也應(yīng)當(dāng)計(jì)入企業(yè)合并或本在合并合竅政協(xié)議中對可能影嘀合并成本的未來事事件由約定的，陶買日如果估t未來事項(xiàng)很可能發(fā)生并且對合并戚本的影瑞金額能夠踏實(shí)方應(yīng)當(dāng)將其計(jì)人合并黯為fh酶噩噩噩為每嗎單項(xiàng)交易成本之和。同時(shí)，接指上述規(guī)定，要與買方如果在簽署并賠勢試時(shí)，認(rèn)為報(bào)可能(即概率在50%以上)發(fā)生就矮補(bǔ)

9、擺〈可以可靠針軍)，也可以提前預(yù)惱。所以，認(rèn)為，從會計(jì)準(zhǔn)則角度，采用長攢般極投資沖漏的方法也是合理的。(主)從揭束對并黯袁組的政陸來君為更好撒滿足企、11.需求，2014年出臺了多項(xiàng)政策舉措。2014年3月，發(fā)布《關(guān)于進(jìn)一步優(yōu)化企業(yè)兼并重組市場環(huán)境的意見，從行政審批、交易視制、金融支持、支付手段、產(chǎn)業(yè)引導(dǎo)等方面惡行就理革新，全面攪進(jìn)并搗重組市場化改革。暗想大，并購主袁組中風(fēng)的事情。少了公司凈利潤。如果業(yè)績補(bǔ)樓i十入資本公職，則商雪中合并

10、成本主鼓增部分不能得到提銷，使得凈科潤被減。如果業(yè)結(jié)補(bǔ)建計(jì)入營業(yè)外收入，對凈利潤的影響，段“扣除非經(jīng)常性損益韻凈科禍“的會受到影響，另外商額的企業(yè)所得院稅負(fù)也會給公司帶來額外負(fù)問:采用沖成長期股極投資成本的方，既可以對沖商譽(yù)藏鎮(zhèn)準(zhǔn)備的計(jì)提，雞除了對凈利潤的影響，同時(shí)悔不會帶來現(xiàn)時(shí)的納檢義務(wù)，敢的上市公司來說，是)種安慰和補(bǔ)償，并購重組濡整產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的鼓勵(lì)Q目前上市公司采用上述巢供的責(zé)補(bǔ)償會計(jì)處黯方式不利于真實(shí)反峽公司的iII.續(xù)情況，t立

11、髓，并購攻方難就公市H市蓮達(dá)成一A致意有iII.績補(bǔ)擺條款的并購，在并購娟、導(dǎo)開器產(chǎn)業(yè)的并購重?fù)u。筆者呼吁相關(guān)克，一A生呈上公司采曰“橋定價(jià)格十的健試簽署時(shí)確立王一個(gè)初步的合并成本然部門出含有關(guān)規(guī)定來明確和埠哥、11:績補(bǔ)的方式來簽訂協(xié)議。該萬式在日啟根據(jù)被購買方的業(yè)績情況對合并成本結(jié)會計(jì)處理。m前市盈率(PE)倍數(shù)銷商的并購市場，有進(jìn)行調(diào)整。這可以視同為“通過多吹交換〈作者單位:忍關(guān)傳媒股份有限公司)利于交易的眼利進(jìn)行。交昂分步實(shí)現(xiàn)的