商業(yè)計(jì)劃書[聯(lián)合成立融資租賃公司]

1、成立外商融資租賃公司商業(yè)計(jì)劃書,鼎勛創(chuàng)業(yè)投資有限公司2009年8月,,成立外商融資租賃公司商業(yè)計(jì)劃書,前景和機(jī)遇融資租賃業(yè)務(wù)的概述公司的設(shè)立條件和程序公司組建和股權(quán)方案公司經(jīng)營(yíng)發(fā)展規(guī)劃公司財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)和經(jīng)濟(jì)效益分析 結(jié)論和建議,第一節(jié) 前景和機(jī)遇,一、中國(guó)融資租賃業(yè)發(fā)展前景廣闊 （一）融資租賃作為全球僅次于銀行信貸的第二大金融工具，在許多發(fā)達(dá)國(guó)家是具有廣闊市場(chǎng)前景的“朝陽(yáng)產(chǎn)業(yè)”。據(jù)倫敦金融集團(tuán)最新的《2007世界

2、租賃年報(bào)》披露，目前全球租賃交易總額達(dá)到5820億美元。但中國(guó)融資租賃交易卻只有42億美元左右，發(fā)達(dá)國(guó)家融資租賃市場(chǎng)滲透率(租賃交易總額/固定資產(chǎn)投資總額)平均水平在15%-30%之間。而中國(guó)租賃滲透率僅3%左右，中國(guó)租賃業(yè)的現(xiàn)狀與中國(guó)高速發(fā)展的經(jīng)濟(jì)水平很不相匹配，說明中國(guó)租賃業(yè)前景廣闊，商機(jī)無限。,第一節(jié) 前景和機(jī)遇,一、中國(guó)融資租賃業(yè)發(fā)展前景廣闊 （二）中國(guó)的融資租賃企業(yè)有140多家，其中：商務(wù)部已批準(zhǔn)外商投資融資租賃公

3、司80多家，批準(zhǔn)內(nèi)資試點(diǎn)租賃公司26家，銀監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)了8家銀行設(shè)立金融租賃公司。而美國(guó)就有3000多家，中國(guó)的租賃交易額僅為美國(guó)交易額的百分之二；2008年全社會(huì)固定設(shè)備投資總額為10.99萬(wàn)億元，而租賃額只有550億元，如果達(dá)到發(fā)達(dá)國(guó)家10-15%的平均滲透率，我國(guó)的租賃規(guī)模應(yīng)在10000-16000億元，市場(chǎng)尚有96%的發(fā)展空間。,第一節(jié) 前景和機(jī)遇,二、中國(guó)融資租賃業(yè)發(fā)展機(jī)遇 目前中國(guó)政府計(jì)劃投資４萬(wàn)億人民幣拉動(dòng)內(nèi)需，

4、提供了中國(guó)融資租賃業(yè)的發(fā)展面臨前所未有的機(jī)遇：我國(guó)宏觀經(jīng)濟(jì)持續(xù)快速協(xié)調(diào)發(fā)展，為融資租賃業(yè)的增長(zhǎng)提供了巨大的空間和潛力；國(guó)內(nèi)流動(dòng)性過剩的格局仍將長(zhǎng)期延續(xù)，為融資租賃業(yè)的發(fā)展形成強(qiáng)大的資金支撐；不斷創(chuàng)新的多元融資工具和融資渠道為融資租賃業(yè)的發(fā)展構(gòu)筑了堅(jiān)實(shí)的聯(lián)結(jié)平臺(tái)；融資租賃稅收等配套政策的不斷完善，為融資租賃業(yè)的發(fā)展?fàn)I造了更加有利的運(yùn)作環(huán)境。,第二節(jié) 融資租賃業(yè)務(wù)的概述,一、融資租賃業(yè)務(wù)介紹 融資租賃也稱金融租賃，是將傳統(tǒng)的租賃、

5、貿(mào)易與金融方式有機(jī)組合后而形成的一種新的交易方式。金融租賃的基本含義是，出租人根據(jù)承租人選定的租賃設(shè)備和供應(yīng)廠商，以對(duì)承租人提供資金融通為目的而購(gòu)買該設(shè)備，承租人通過與出租人簽定融資租賃合同，以支付租金為代價(jià)，而獲得該設(shè)備的長(zhǎng)期使用權(quán)。金融租賃可以分為三大品種：直接融資租賃、經(jīng)營(yíng)租賃和出售回租。,第二節(jié) 融資租賃業(yè)務(wù)的概述,一、融資租賃業(yè)務(wù)介紹----直接融資租賃 直接融資租賃即出租人根據(jù)承租人對(duì)出賣人（如鐵道、電

6、信等行業(yè)）、租賃物的選擇，向出賣人購(gòu)買租賃物件，提供給承租人使用，向承租人收取租金的交易。租賃公司賺取利息收入。業(yè)務(wù)定位：承租人新建或擴(kuò)建過程中需要新購(gòu)置的設(shè)備。業(yè)務(wù)流程：,承租人,金融租賃公司,銀行,供應(yīng)商,貸款還本付息,,,,選定設(shè)備運(yùn)輸安裝設(shè)備,,,,,租賃 支付租金,購(gòu)買設(shè)備,第二節(jié) 融資租賃業(yè)務(wù)的概述,一、融資租賃業(yè)務(wù)介紹----售后回租模式 售后回租即承租人將自有物件出賣給出租人（如鐵

7、道、電信等行業(yè)），同時(shí)與出租人簽定一份融資租賃合同，再將該物件從出租人處租回的租賃形式?；刈鈽I(yè)務(wù)是承租人和出賣人為同一人的特殊融資租賃形式。業(yè)務(wù)定位：盤活固定資產(chǎn)，籌資運(yùn)用。業(yè)務(wù)流程：,銀行,金融租賃公司,,,承租人,,,,,購(gòu)買資產(chǎn)取得所有權(quán),出租資產(chǎn)收取租金,出售資產(chǎn)獲得資金,租賃資產(chǎn)支付租金,租賃合同,購(gòu)買合同,,,還本付息,貸款,第二節(jié) 融資租賃業(yè)務(wù)的概述,一、融資租賃業(yè)務(wù)介紹----其他業(yè)務(wù)模式為客戶提供多樣化的融

8、資服務(wù)：國(guó)外設(shè)備進(jìn)出口融資租賃業(yè)務(wù)在項(xiàng)目投資融資計(jì)劃、稅收籌劃、企業(yè)改制（包括海外上市、管理層收購(gòu)等）、重組兼并、資源整合、管理咨詢（包括組織結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)、流程再造、營(yíng)銷模式設(shè)計(jì)、贏利模式設(shè)計(jì)等）等諸多方面，為企業(yè)價(jià)值最大化提供全方位的融資服務(wù)，同時(shí)收取一定的服務(wù)費(fèi)用。,第二節(jié) 融資租賃業(yè)務(wù)的概述,二、融資租賃公司的功能---融資功能利用承租人自身的資信和租賃項(xiàng)目直接與銀行貸款結(jié)合的融資功能： 租賃資產(chǎn)抵押貸款、租賃項(xiàng)目保

9、理、應(yīng)收租賃款質(zhì)押貸款、承租人擔(dān)保貸款、委托租賃融資租賃項(xiàng)目收租權(quán)轉(zhuǎn)讓、應(yīng)收租賃款轉(zhuǎn)讓等融資。對(duì)外融資功能：委托租賃資金、委托貸款資金、租賃資產(chǎn)證券化、信用證、商業(yè)票據(jù)等。通過優(yōu)質(zhì)的租賃資產(chǎn)進(jìn)行再融資功能。融資規(guī)模的放大功能：融資租賃公司利用自身資本金可放大10倍的融資能力做租賃項(xiàng)目。融資租賃公司發(fā)揮中介服務(wù)功能：不占用自身資本金，利用承租人自身的資信、租賃項(xiàng)目直接與銀行貸款結(jié)合，融資租賃交易規(guī)模不受限制。,第二節(jié) 融資租賃業(yè)務(wù)

10、的概述,二、融資租賃公司的功能---理財(cái)功能 為客戶提供多樣化理財(cái)服務(wù)： 通過降低交易成本、調(diào)整財(cái)務(wù)報(bào)表、調(diào)整資產(chǎn)負(fù)債比例、優(yōu)化企業(yè)財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)和股權(quán)結(jié)構(gòu)、表外融資、通過加速折舊實(shí)現(xiàn)所得稅遞延等理財(cái)業(yè)務(wù)、為企業(yè)增加利潤(rùn)。,第二節(jié) 融資租賃業(yè)務(wù)的概述,二、融資租賃公司的功能---促銷功能融資租賃公司與設(shè)備生產(chǎn)廠商合作，適合以物為載體開展融資租賃業(yè)務(wù)。同時(shí)工程機(jī)械多為直接創(chuàng)利型產(chǎn)品，可以加速產(chǎn)品設(shè)備的銷售和

11、流通，便于租賃公司控制風(fēng)險(xiǎn)。二、融資租賃公司的功能 ---投資功能 ----資產(chǎn)管理功能,第二節(jié) 融資租賃的概述,三、融資租賃資金來源,,第三節(jié) 外資融資租賃公司設(shè)立的程序,一、中國(guó)融資租賃公司設(shè)立情況 目前中國(guó)融資租賃公司有兩類： 一是經(jīng)中國(guó)人民銀行批準(zhǔn)的，主營(yíng)融資租賃業(yè)務(wù)的非銀

12、行金融機(jī)構(gòu)，注冊(cè)資本金5億元人民幣以上，共8家； 二是經(jīng)商務(wù)部審批主營(yíng)融資租賃業(yè)務(wù)的非金融機(jī)構(gòu)： 1、外商投資融資租賃公司注冊(cè)資金1000萬(wàn)美元以上，共有80多家； 2、國(guó)內(nèi)資金試點(diǎn)的融資租賃公司注冊(cè)資金1.7億元人民幣以上，共有26家。,,第三節(jié) 外資融資租賃公司設(shè)立的程序,一、外資融資租賃公司設(shè)立條件和程序（一）設(shè)立條件：外國(guó)投資者的國(guó)外公司經(jīng)營(yíng)在一年以上，總資產(chǎn)不得低于500萬(wàn)美元。外商投資

13、融資租賃公司注冊(cè)資本不低于1000萬(wàn)美元。外商投資融資租賃公司擁有相應(yīng)的專業(yè)人員，高級(jí)管理人員應(yīng)具有相應(yīng)專業(yè)資質(zhì)和不少于三年的從業(yè)經(jīng)驗(yàn)（可在中國(guó)聘用）。,第三節(jié) 外資融資租賃公司設(shè)立的程序,（二）外資融資租賃公司的設(shè)立程序：,國(guó)外公司開具1000--2000萬(wàn)美元資信證明,中國(guó)商務(wù)部審核批準(zhǔn)設(shè)立,辦理中國(guó)工商行政管理部門注冊(cè)公司,注冊(cè)資本1000-2000萬(wàn)元美元,注冊(cè)資本作為公司資本金,注冊(cè)資本通過進(jìn)出口設(shè)備租賃業(yè)務(wù)返還外資出

14、資方,不用資本金，利用營(yíng)業(yè)執(zhí)照主要開展信貸、理財(cái)、促銷等中介服務(wù)融資租賃業(yè)務(wù),,,,,,,為了規(guī)避銀監(jiān)局監(jiān)管，每筆不超過500萬(wàn)元美元匯出國(guó)外，返還外資出資人。,匯入注冊(cè)資本1000-2000萬(wàn)美元。7個(gè)工作日注冊(cè)完成,1-2個(gè)月內(nèi)頒發(fā)《外商投資企業(yè)批準(zhǔn)證書》；,①②,通過融資租賃合同的形式,,1、利用資本金放大10-15倍做融資租賃業(yè)務(wù)。2、開展信貸、理財(cái)、促銷等中介性服務(wù)融資租賃業(yè)務(wù)。,取得《外資獨(dú)資融資租賃公司營(yíng)業(yè)執(zhí)照》,

15、第四節(jié) 外資融資租賃公司組建和股權(quán)方案,一、外資融資租賃公司組建方案 1、設(shè)立公司形式：外資融資租賃公司 2、注冊(cè)資本：1000-2000萬(wàn)美元； 3、注冊(cè)地點(diǎn)：北京 4、總投資：50-80萬(wàn)美元開辦費(fèi)和業(yè)務(wù)費(fèi),第四節(jié) 外資融資租賃公司組建和股權(quán)方案,二、擬組建外資融資租賃公司團(tuán)隊(duì)資源優(yōu)勢(shì) （一）中方股東團(tuán)隊(duì)的核心競(jìng)爭(zhēng)力：中方公司股東團(tuán)隊(duì)是由國(guó)內(nèi)資深金融租賃專家和擁有銀行、政府資源背景的資深人士構(gòu)

16、成。利用擁有的商務(wù)部行業(yè)主管部門資源，在1月內(nèi)獲得商務(wù)部批準(zhǔn)設(shè)立外資融資租賃公司頒發(fā)的《外商投資企業(yè)批準(zhǔn)證書》。,,第四節(jié) 外資融資租賃公司組建和股權(quán)方案,二、擬組建外資融資租賃公司團(tuán)隊(duì)資源優(yōu)勢(shì)（二）中方股東團(tuán)隊(duì)目前擁有的資源：政府資源：商務(wù)部、國(guó)家發(fā)改委、各地省、市級(jí)政府基礎(chǔ)設(shè)施等項(xiàng)目資源。銀行資源：國(guó)家開發(fā)銀行、工行、農(nóng)行、興業(yè)銀行、民生金融租賃公司、長(zhǎng)城金融租賃公司等多家銀行融資和業(yè)務(wù)合作單位資源。國(guó)有大型企業(yè)客戶資源：

17、中國(guó)大唐發(fā)電集團(tuán)、國(guó)家投資公司、北京能源投資集團(tuán)、中國(guó)神華煤炭投資集團(tuán)、中國(guó)大豐港建設(shè)集團(tuán)等多家能源、電力、交通、機(jī)械設(shè)備行業(yè)的客戶資源。,第四節(jié) 外資融資租賃公司組建和股權(quán)方案,三、注冊(cè)公司合作雙方的義務(wù)：籌集外資合作方負(fù)責(zé)： （1）在國(guó)外借殼或成立一個(gè)外資公司并變更股東； （2）在國(guó)外或國(guó)內(nèi)籌集1000-2000萬(wàn)美元注冊(cè)資本并開具1000-2000萬(wàn)美元的銀行資信證明； （3）在北京注冊(cè)，1000-200

18、0萬(wàn)美元注冊(cè)資本的匯入和匯出；注冊(cè)資金帳戶控制、確保資金安全。中方合作方負(fù)責(zé)： 協(xié)調(diào)商務(wù)部審批部門和工商行政注冊(cè)部門、銀監(jiān)局等政府的關(guān)系并準(zhǔn)備各項(xiàng)需要提交的申報(bào)資料。,第四節(jié) 外資融資租賃公司組建和股權(quán)方案,四、外資融資租賃公司經(jīng)營(yíng)成功的關(guān)鍵 1、公司運(yùn)作成功與否，關(guān)鍵取決于融資租賃經(jīng)營(yíng)管理人才，銀行、政府和社會(huì)資源和項(xiàng)目資源，資金（資本金或業(yè)務(wù)費(fèi)用）。 2、公司在不動(dòng)用資本金的情況下，主要

19、開展貸款、理財(cái)、促銷等融資租賃中介服務(wù)業(yè)務(wù)，運(yùn)作成功與否，關(guān)鍵靠融資租賃經(jīng)營(yíng)管理的資深專家、擁有銀行、政府和社會(huì)資源和項(xiàng)目資源的資深人士、資金（業(yè)務(wù)費(fèi)用）。,第四節(jié) 外資融資租賃公司組建和股權(quán)方案,五、合作雙方股權(quán)分配方案 1、如果籌集外資合作方負(fù)責(zé)注冊(cè)資本，并參與投資50-80萬(wàn)美元業(yè)務(wù)費(fèi)，外資合作方占公司股權(quán)的51%； 2、如果籌集外資合作方注冊(cè)后撤回注冊(cè)資金、不參與公司的投資，籌集外資合作方占公

20、司股權(quán)的10-20%（可協(xié)商）即100—400萬(wàn)美元的股份；,,,,49%,,51%,第五節(jié) 公司經(jīng)營(yíng)發(fā)展規(guī)劃,一、公司經(jīng)營(yíng)目標(biāo)短期目標(biāo)：近三年（2009年—2011年）融資租賃交易額150億元人民幣，累計(jì)收入達(dá)到1.5億元人民幣。遠(yuǎn)期目標(biāo)：每年交易額100億元以上，每年收入達(dá)到1億元人民幣以上。,第五節(jié) 公司經(jīng)營(yíng)發(fā)展規(guī)劃,二、公司經(jīng)營(yíng)的策略 充分利用擁有的銀行、政府資源優(yōu)勢(shì)，利用承租人自身的資信和租賃項(xiàng)目直接與銀行

21、貸款、設(shè)備生產(chǎn)商結(jié)合，開展融資租賃中介服務(wù)業(yè)務(wù)。加大公關(guān)力度，把零風(fēng)險(xiǎn)的國(guó)有大型企業(yè)作為主要客戶，重點(diǎn)為國(guó)家大型基礎(chǔ)設(shè)施、能源、電力、交通、化工等項(xiàng)目提供設(shè)備融資租賃服務(wù)。,第五節(jié) 公司經(jīng)營(yíng)發(fā)展規(guī)劃,三、公司經(jīng)營(yíng)管理機(jī)制 建立一系列科學(xué)的、完善的管理機(jī)制和風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制，在租賃資產(chǎn)安全性、可控性、流動(dòng)性的基礎(chǔ)上，形成融資環(huán)境的良性循環(huán)和穩(wěn)健的資金鏈。 制定科學(xué)的經(jīng)營(yíng)計(jì)劃、費(fèi)用計(jì)劃、人力資源計(jì)劃、激勵(lì)計(jì)劃。。

22、,第五節(jié) 公司經(jīng)營(yíng)發(fā)展規(guī)劃,四、融資租賃業(yè)務(wù)市場(chǎng)開發(fā)路徑,公司融資租賃業(yè)務(wù)市場(chǎng)開發(fā)路徑,銀行資源,政府資源,,,國(guó)家大型企業(yè)集團(tuán)或政府投資主體項(xiàng)目的機(jī)械、設(shè)備,,國(guó)家基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)項(xiàng)目機(jī)械設(shè)備融資租賃,客戶資源（承租方）,合作方,出租方,各行業(yè)項(xiàng)目資源,能源、交通項(xiàng)目設(shè)備融資租賃,化工項(xiàng)目機(jī)械設(shè)備融資租賃,電力項(xiàng)目機(jī)械設(shè)備融資租賃,機(jī)械制造行業(yè)的融資租賃,進(jìn)出、口設(shè)備融資租賃,第六節(jié) 公司財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)和經(jīng)濟(jì)效益分析,一、投資估算1

23、、總投資50-80萬(wàn)美元（300-500萬(wàn)元人民幣）2、投資用途：主要用于公司開辦費(fèi)和業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)費(fèi)用 二、公司盈利模式租金收入。理財(cái)收入促銷收入其他收入,第六節(jié) 公司財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)和經(jīng)濟(jì)效益分析,三、融資租賃業(yè)務(wù)交易量和租金收入的預(yù)測(cè)（一）測(cè)算說明：1）根據(jù)公司股東團(tuán)隊(duì)目前擁有的客戶資源設(shè)備投資額測(cè)算；2）2009年融資租賃交易量剛剛起步，三年后融資租賃交易量形成規(guī)模；3）租賃利率一般按同期銀行貸款利率上浮30%計(jì)

24、算,如按現(xiàn)在的銀行貸款利率計(jì)算，即租賃取費(fèi)高于銀行同期利率2－2.7個(gè)點(diǎn)；由于公司開展的融資租賃業(yè)務(wù)均為零風(fēng)險(xiǎn)融資租賃中介服務(wù)業(yè)務(wù)，租賃取費(fèi)高于銀行同期利率1個(gè)點(diǎn)計(jì)算。,第六節(jié) 公司財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)和經(jīng)濟(jì)效益分析,三、融資租賃業(yè)務(wù)交易額和租金收入的測(cè)算 融資租賃業(yè)務(wù)交易額和租金收入測(cè)算表 單位：億元人民幣,第六節(jié) 公司財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)和經(jīng)濟(jì)效益分析,四、經(jīng)濟(jì)效益分析 2009年，公司投資50-8

25、0萬(wàn)美元（300-500萬(wàn)元人民幣）業(yè)務(wù)費(fèi); 年融資租賃業(yè)務(wù)租金收入2000萬(wàn)元; 年投資回報(bào)率達(dá)400%。2011年以后，融資租賃業(yè)務(wù)交易額形成規(guī)模，以后逐年遞增。2014年以后，每年租金平均收入2億元人民幣?？梢?，開展融資租賃業(yè)務(wù)，投資回報(bào)巨大。,第七節(jié) 總結(jié)和建議,總結(jié)中國(guó)融資租賃業(yè)快速發(fā)展階段，融資租賃市場(chǎng)滲透率(租賃交易總額/固定資產(chǎn)投資總額)僅占3%左右，遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于發(fā)達(dá)國(guó)家融資租賃市場(chǎng)滲透

26、率15%-30%的平均水平，中國(guó)租賃業(yè)的發(fā)展與中國(guó)高速發(fā)展的經(jīng)濟(jì)水平很不相匹配，中租賃業(yè)發(fā)展具有廣闊空間，商機(jī)無限。目前中國(guó)政府計(jì)劃投資4萬(wàn)億人民幣拉動(dòng)內(nèi)需，為中國(guó)融資租賃業(yè)的發(fā)展提供了前所未有的機(jī)遇。,第七節(jié) 總結(jié)和建議,建議利用外商融資租賃公司自身優(yōu)勢(shì)和多元化服務(wù)功能，充分利用擁有的銀行、政府資源優(yōu)勢(shì)，把承租人自身的資信和租賃項(xiàng)目直接與銀行貸款結(jié)合，開展融資租賃中介服務(wù)業(yè)務(wù)。加大公關(guān)力度，把零風(fēng)險(xiǎn)的國(guó)有大型企業(yè)作為主要客戶（