我國農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)缺失的制度機理研究.pdf

1、本文是關(guān)于我國農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)缺失的制度原因的理論與實證研究?，F(xiàn)有文獻一致認(rèn)為農(nóng)村金融服務(wù)不足，但從制度角度系統(tǒng)地研究農(nóng)村金融服務(wù)缺失原因的文獻還不多。本研究的關(guān)鍵問題是：哪些制度安排導(dǎo)致了農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)的缺失?研究目標(biāo)有：一是把握農(nóng)村正規(guī)金融制度現(xiàn)狀及其相互關(guān)系、農(nóng)村正規(guī)金融制度的演進及規(guī)律；二是弄清農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)缺失的現(xiàn)狀、強度及其影響；三是弄清農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)缺失的制度機理，并提出創(chuàng)新制度的政策建議。研究思路是：在新制度經(jīng)濟學(xué)

2、理論、金融發(fā)展理論的基礎(chǔ)上，以農(nóng)村正規(guī)金融制度為研究對象，以其在農(nóng)村金融服務(wù)中的重要地位為研究起點，在掌握農(nóng)村正規(guī)金融制度現(xiàn)狀的基礎(chǔ)上，分析農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)缺失的表現(xiàn)、強度和影響。然后，深入分析農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)缺失的制度原因，并提出創(chuàng)新農(nóng)村正規(guī)金融制度的政策建議。
　　 一、論文研究的主要內(nèi)容
　　 研究的主要內(nèi)容包括：(1)確立研究的邏輯起點和分析框架。在新制度經(jīng)濟學(xué)理論、金融發(fā)展理論的基礎(chǔ)上，明確農(nóng)村金融、農(nóng)村金融服

3、務(wù)、農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)和農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)缺失等相關(guān)概念內(nèi)涵和農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)的衡量指標(biāo)；(2)農(nóng)村正規(guī)金融制度現(xiàn)狀、相互關(guān)系及演變。對農(nóng)村政策性、商業(yè)性和合作性金融的現(xiàn)狀及其相互關(guān)系進行了分析，全面回顧和總結(jié)了1951年以來的農(nóng)村正規(guī)金融制度變遷；(3)對農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)缺失的考察。從農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)覆蓋面等4個方面全面考察了我國農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)的現(xiàn)狀，從農(nóng)村金融缺口的角度測算了農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)缺失的強度并分析了農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)缺失的影響

4、；(4)農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)缺失的原因。重點揭示了農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)缺失的制度原因：國家壟斷金融的制度安排、農(nóng)村正規(guī)金融市場的準(zhǔn)入限制和退出制度缺失、農(nóng)村合作金融組織的產(chǎn)權(quán)制度缺陷、農(nóng)村信貸供給制度缺陷、農(nóng)村合作金融組織貸款利率定價制度缺陷和農(nóng)村金融制度改革目標(biāo)的偏移等。
　　 二、論文研究的主要結(jié)論
　　 1.我國農(nóng)村政策性、商業(yè)性、合作性金融制度沒有組成一個有機整體，缺乏配合協(xié)調(diào)。我國已經(jīng)構(gòu)建了農(nóng)村政策性、商業(yè)性、合作性金

5、融制度框架，農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行、農(nóng)業(yè)銀行和農(nóng)村信用社是分別是這三種金融服務(wù)的主要提供機構(gòu)，但是，它們沒有組成一個有機整體，缺乏配合協(xié)調(diào)。商業(yè)性金融在農(nóng)村逐步萎縮，合作金融獨木難支，農(nóng)業(yè)政策性金融制度沒有起到補充、糾正商業(yè)金融、合作金融在農(nóng)業(yè)信貸領(lǐng)域的不足和偏差的作用，致使農(nóng)村金融服務(wù)出現(xiàn)“真空”。
　　 2.我國農(nóng)村正規(guī)金融制度變遷具有明顯的強制性、漸進性和滯后性特征。我國農(nóng)村正規(guī)金融制度的每一次變遷都是以政府命令的方式強制性推行，制

6、度變遷中的策劃者、推動者和具體實施者是各級政府，而制度變遷的微觀主體本身始終處于被動地位；每一次農(nóng)村正規(guī)金融制度變遷都是在舊制度以外通過試點等形式進行，當(dāng)新的金融制度安排通過試點取得良好效果后再逐漸用新的制度安排替代舊的金融制度安排；我國的農(nóng)村正規(guī)金融制度的變遷一直依賴并滯后于經(jīng)濟制度變遷。
　　 3.我國正規(guī)農(nóng)村金融服務(wù)缺失明顯，農(nóng)村金融缺口大。主要表現(xiàn)在農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)覆蓋面偏低、農(nóng)業(yè)貸款和鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)貸款效率低下、農(nóng)村地區(qū)小額

7、貸款不適應(yīng)農(nóng)村經(jīng)濟社會發(fā)展現(xiàn)狀、農(nóng)村資金外流嚴(yán)重等方面。通過全國平均金融相關(guān)率(FIR)水平、農(nóng)村實際金融相關(guān)率(FIR)、農(nóng)村地區(qū)理論金融相關(guān)率(FIR)和農(nóng)村地區(qū)GDP測算出農(nóng)村地區(qū)的金融缺口大且呈逐年上升趨勢。農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)缺失制約了金融業(yè)自身的發(fā)展，導(dǎo)致農(nóng)村正規(guī)金融市場低效率；導(dǎo)致農(nóng)村發(fā)展緩慢，二元經(jīng)濟結(jié)構(gòu)強化，農(nóng)業(yè)基礎(chǔ)地位弱化。
　　 4.制度缺陷是農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)缺失的根本原因。導(dǎo)致農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)缺失的原因有很多

8、，如農(nóng)村經(jīng)濟發(fā)展水平低，制約了農(nóng)村正規(guī)金融的發(fā)展和農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)的提供；農(nóng)村金融市場信用環(huán)境的惡化，導(dǎo)致正規(guī)金融機構(gòu)不愿在農(nóng)村提供金融服務(wù)等。但是，根據(jù)新制度經(jīng)濟學(xué)理論，金融制度是金融服務(wù)的主要決定因素，其好壞在很大程度上決定了金融服務(wù)績效的高低，因此，制度原因是最根本的原因。
　　 (1)國家壟斷金融的制度安排導(dǎo)致農(nóng)村金融資源大量流向城市和工業(yè)。在國家壟斷金融的制度安排下，金融機構(gòu)主要功能是動員儲蓄，金融機構(gòu)在農(nóng)村的主要任務(wù)

9、就是集聚農(nóng)村資金提供給城市部門和工商業(yè)。建立市場經(jīng)濟后，中央政府與地方政府為控制金融資源，形成了全國金融體系的縱向和橫向分割，同時壓抑民間非正式金融組織發(fā)展，最大限度保證正規(guī)金融機構(gòu)在農(nóng)村的儲蓄動員能力。在資金短缺形勢下，正式金融部門動員的農(nóng)村儲蓄大部分流出了農(nóng)村，而非正規(guī)金融遭到打壓不能發(fā)揮作用，農(nóng)村金融體系出現(xiàn)了“市場失靈”和“政府失靈”同時并存的“雙重失靈”現(xiàn)象，導(dǎo)致農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)缺失。
　　 (2)嚴(yán)格的農(nóng)村正規(guī)金融市

10、場準(zhǔn)入制度和金融機構(gòu)退出制度的缺失，導(dǎo)致農(nóng)村正規(guī)金融市場被壟斷。市場準(zhǔn)入的限制導(dǎo)致農(nóng)村正規(guī)金融市場由農(nóng)村合作金融機構(gòu)壟斷，形成了低效率壟斷的金融市場結(jié)構(gòu)，造成農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)效率下降。退出制度的缺失，導(dǎo)致農(nóng)村金融機構(gòu)安于現(xiàn)狀，不思進取，忽視農(nóng)村經(jīng)濟發(fā)展對金融的需求及變化，影響為“三農(nóng)”提供金融服務(wù)的質(zhì)量。
　　 (3)產(chǎn)權(quán)制度缺陷導(dǎo)致農(nóng)村合作金融組織忽視委托人的利益。我國農(nóng)村合作金融組織仍然存在產(chǎn)權(quán)虛置、產(chǎn)權(quán)錯位問題，省聯(lián)社和縣

11、聯(lián)社之間形成了一種“股權(quán)與控制權(quán)的反向配置”，導(dǎo)致農(nóng)村合作金融機構(gòu)經(jīng)營者(代理人)只重視行政上級和領(lǐng)導(dǎo)利益，忽視委托人(社員股東)獲取優(yōu)質(zhì)農(nóng)村金融服務(wù)的入股目的，造成農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)缺失。
　　 (4)農(nóng)村金融信貸供給制度的缺陷導(dǎo)致農(nóng)村金融需求得不到滿足。主要表現(xiàn)在信貸產(chǎn)品比較單調(diào)，適應(yīng)性較差，在貸款額度、期限及利率等方面很難適應(yīng)不同農(nóng)戶、不同經(jīng)濟主體在不同經(jīng)濟發(fā)展階段上的需求。一是農(nóng)村小額信用貸款不能適應(yīng)農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級帶來的

12、大額資金需求；二是農(nóng)村聯(lián)戶擔(dān)保貸款在實際操作中存在困難，聯(lián)保小組的組成、貸款的期限、額度等都不適應(yīng)農(nóng)村需求；三是一般商業(yè)性貸款的擔(dān)保抵押要求導(dǎo)致農(nóng)戶無法獲取商業(yè)貸款；四是扶貧貸款和政策性貸款與一般農(nóng)戶沒有直接聯(lián)系，對滿足農(nóng)村多樣性的金融需求沒有多大作用。
　　 (5)農(nóng)村信用社貸款利率定價制度容易導(dǎo)致農(nóng)村貸款利率過高。農(nóng)村信用社的貸款利率由聯(lián)社制定，基層信用社無權(quán)決定貸款利率，無法或無權(quán)根據(jù)客戶的資信、發(fā)展前景、還款能力等情況確

13、定合理的利率，使利率政策作用得不到充分發(fā)揮。另外，農(nóng)信社在確定貸款率浮動幅度時出于提高效益、改善經(jīng)營業(yè)績的考慮，往往“一浮到頂”，或盡可能最大限度地上浮，導(dǎo)致其利率偏高，農(nóng)戶無法接受。
　　 (6)農(nóng)村正規(guī)金融制度的多重利益目標(biāo)導(dǎo)致農(nóng)村金融服務(wù)需求被忽視。在農(nóng)村正規(guī)金融制度中交織著政府、金融機構(gòu)和農(nóng)民不同的利益目標(biāo)，但這三個參與主體在制度中的地位不同，農(nóng)民處在絕對的弱勢地位，幾乎沒有影響制度的能力。因此，在自上而下的政府強制性農(nóng)

14、村正規(guī)金融制度變遷中，政府是第一行動集團，制度設(shè)計肯定會優(yōu)先滿足自身利益目標(biāo)的需要，農(nóng)民及金融機構(gòu)的目標(biāo)則被忽視，只能被動接受新的制度安排。
　　 三、政策建議
　　 1.轉(zhuǎn)變農(nóng)村正規(guī)金融制度創(chuàng)新的思路。農(nóng)村正規(guī)金融制度創(chuàng)新應(yīng)實現(xiàn)由政府主導(dǎo)向政府誘導(dǎo)轉(zhuǎn)變，建立強制性制度變遷與誘致性制度變遷相結(jié)合的農(nóng)村金融制度變遷模式。在創(chuàng)新農(nóng)村正規(guī)金融制度中，應(yīng)堅持農(nóng)村經(jīng)濟微觀主體參與的原則；堅持因地制宜的原則；堅持需求導(dǎo)向原則；堅持良

15、性循環(huán)原則和競爭性原則。
　　 2.完善農(nóng)村合作金融組織產(chǎn)權(quán)制度。落實農(nóng)戶對農(nóng)村合作金融機構(gòu)的收益權(quán)，農(nóng)村合作金融產(chǎn)權(quán)制度改革應(yīng)該把收益權(quán)切實賦予農(nóng)民；進一步完善“三會”制度和市場約束，形成有效的激勵約束機制和完善的法人治理結(jié)構(gòu)；避免內(nèi)部人控制和外部人干預(yù)，增強防范和控制金融風(fēng)險的能力。
　　 3.創(chuàng)新農(nóng)村正規(guī)金融市場準(zhǔn)入和退出制度。創(chuàng)新農(nóng)村正規(guī)金融市場準(zhǔn)入制度，適當(dāng)降低設(shè)立門檻和監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，鼓勵社會資本和民間資本發(fā)起或參

16、與設(shè)立新型農(nóng)村金融機構(gòu)，逐步形成適度競爭的農(nóng)村金融市場，從根本上改變農(nóng)村金融服務(wù)落后的狀況。構(gòu)建符合市場原則的金融機構(gòu)退出機制，依據(jù)金融機構(gòu)管理水平、資產(chǎn)質(zhì)量以及當(dāng)?shù)亟?jīng)濟發(fā)展對金融服務(wù)的要求，對存在問題的金融機構(gòu)進行處理，依法兼并、聯(lián)合、重組及自行清盤、關(guān)閉。
　　 4.創(chuàng)新農(nóng)村信貸供給制度。根據(jù)農(nóng)村不同地區(qū)的經(jīng)濟發(fā)展水平，因地制宜創(chuàng)新信貸管理制度；創(chuàng)新農(nóng)村信貸品種，根據(jù)不同地區(qū)的經(jīng)濟發(fā)展水平和不同類型金融需求，開發(fā)適應(yīng)農(nóng)村各類

17、市場主體需要的、具有差異性、多樣化的系列金融產(chǎn)品；結(jié)合利率市場化進程，創(chuàng)新貸款利率定價機制，構(gòu)建適應(yīng)農(nóng)村建設(shè)發(fā)展的農(nóng)村金融貸款風(fēng)險定價體系。
　　 5.創(chuàng)新農(nóng)村正規(guī)金融的配套制度。完善農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)的財政政策和貨幣政策扶持機制；改善農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)的信用環(huán)境；構(gòu)建合理的農(nóng)業(yè)保險體系；建立農(nóng)業(yè)信貸機構(gòu)存款保險制度。
　　 四、論文的主要創(chuàng)新點
　　 1.對我國農(nóng)村正規(guī)金融服務(wù)狀況進行了全面衡量，構(gòu)建了農(nóng)村正規(guī)金融