中小企業(yè)間接融資風(fēng)險(xiǎn)控制法律制度研究.pdf

1、中小企業(yè)融資難一直以來(lái)是制約中小企業(yè)發(fā)展的瓶頸。當(dāng)前我國(guó)中小企業(yè)融資主要依靠的是間接融資,即向商業(yè)銀行貸款。但是,中小企業(yè)自身先天不足,資金力量薄弱,無(wú)法提供合格的貸款抵押,也難以找到保證人做擔(dān)保。再加上中小企業(yè)信用等級(jí)低,要想通過(guò)商業(yè)銀行貸款解決資金困境十分困難。經(jīng)研究得知,信用擔(dān)保和保證保險(xiǎn)制度是解決中小企業(yè)融資難題的有效途徑。同時(shí)這兩種制度自身也存在著信用風(fēng)險(xiǎn)、經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)和監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)等系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn),這些風(fēng)險(xiǎn)的存在阻礙了中小企業(yè)間

2、接融資的正常進(jìn)行。為防范和控制風(fēng)險(xiǎn),本文主要采用比較分析的方法,結(jié)合我國(guó)當(dāng)前中小企業(yè)間接融資風(fēng)險(xiǎn)控制的現(xiàn)狀,同時(shí)借鑒美日韓等國(guó)風(fēng)險(xiǎn)控制的先進(jìn)經(jīng)驗(yàn),相對(duì)應(yīng)的提出了建立和完善中小企業(yè)間接融資風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警、風(fēng)險(xiǎn)分散、風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移和風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管這四種法律制度。
　　針對(duì)中小企業(yè)間接融資中的信用風(fēng)險(xiǎn),提出建立風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警法律制度。該法律制度主要包括征信和信用評(píng)估法律制度、中小企業(yè)信息披露法律制度和法律與自律相結(jié)合的資信調(diào)查制度,這三項(xiàng)法律制度都能夠在事前有

3、效控制風(fēng)險(xiǎn)。信息披露法律制度是征信和信用評(píng)估的前提條件,從中小企業(yè)入手控制風(fēng)險(xiǎn);征信和信用評(píng)估法律制度的切入點(diǎn)是社會(huì)信用體系的建設(shè),從國(guó)家角度預(yù)防風(fēng)險(xiǎn);資信調(diào)查制度是從信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)或是保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)出發(fā),法律與自律相結(jié)合,雙重制約,預(yù)防和控制風(fēng)險(xiǎn)。
　　針對(duì)中小企業(yè)間接融資中的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)和法律風(fēng)險(xiǎn),風(fēng)險(xiǎn)分散法律制度和風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移法律制度能夠有效控制風(fēng)險(xiǎn)。風(fēng)險(xiǎn)分散面向的是商業(yè)銀行和擔(dān)保機(jī)構(gòu)或是保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)這雙方主體。國(guó)外主要是通過(guò)擔(dān)保貸款限額管理制

4、度和比例擔(dān)保制度來(lái)分散控制風(fēng)險(xiǎn),我國(guó)擔(dān)保貸款限額管理制度不完善,法律規(guī)定籠統(tǒng),無(wú)法有效解決現(xiàn)實(shí)中出現(xiàn)的具體問題,比例擔(dān)保法律制度在我國(guó)尚未建立,造成我國(guó)銀保之間風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)嚴(yán)重失衡。通過(guò)完善擔(dān)保貸款限額管理制度和建立銀保之間的風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)制度,旨在分散當(dāng)前擔(dān)保公司或是保險(xiǎn)公司承擔(dān)的過(guò)重的風(fēng)險(xiǎn)。
　　風(fēng)險(xiǎn)分散法律制度能夠分散風(fēng)險(xiǎn),未必能夠轉(zhuǎn)移擔(dān)保機(jī)構(gòu)或是保險(xiǎn)公司的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn),這就需要風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移法律制度的約束。風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移法律制度主要規(guī)制風(fēng)險(xiǎn)在擔(dān)保機(jī)

5、構(gòu)或是保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)相互之間轉(zhuǎn)移。主要包括四個(gè)制度內(nèi)容:健全再擔(dān)保法律制度,完善反擔(dān)保法律制度,建立再保險(xiǎn)法律制度和建立擔(dān)保公司和保險(xiǎn)公司的有效合作機(jī)制。擔(dān)保公司和保險(xiǎn)公司合作,保險(xiǎn)公司對(duì)擔(dān)保公司的信用擔(dān)保進(jìn)行承保,一方面拓展了保險(xiǎn)公司的業(yè)務(wù)范圍,另一方面轉(zhuǎn)移了信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)的擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn),一舉兩得。
　　針對(duì)中小企業(yè)間接融資中的政府監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn),完善中小企業(yè)間接融資風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管法律制度能夠有效預(yù)防和控制該方面的風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)前國(guó)際上存在著小企業(yè)管理局的監(jiān)