公司法 第六章 股東權利

1、公司法,,第六章 股東權利 第一節(jié) 股份,一、股份的概念與特征（一）概念：是構成公司資本的最小的均等計量單位，是表示股東權利義務的金額單位。（二）特征1、具有平等性2、具有不可分割性3、具有可轉讓性4、具有證劵性,二、股份的分類（一）普通股和優(yōu)先股1、普通股：無特別權利的股份。（1）普通股的股份較為分散（2）公眾股東往往只關注股票的交易價值，而不關心公司實際業(yè)務2、優(yōu)先股：在盈余分配時或者

2、在清算分配時優(yōu)先于普通股份進行分配的股份。（1）累積優(yōu)先股、非累積優(yōu)先股和盈余累積優(yōu)先股,A累積優(yōu)先股：公司當年度利潤不足以分配優(yōu)先股息，則對于所欠股息必須在次年度予以補足，如在若干年度后仍然補補足時，則應將歷年所欠股息全部補足后，才能向普通股股東分配股息。B非累積優(yōu)先股：一律以當年度所得利潤分配優(yōu)先股息，如果公司在某年度未能對優(yōu)先股股東支付股息，以后年度則可免除補付股息的責任。C盈余累積優(yōu)先股：只有在公司有盈余時才會累積計算的優(yōu)

3、先股。,（2）參與優(yōu)先股與非參與優(yōu)先股A參與優(yōu)先股：參與普通股多余的股利分配或清算分配的股份。B非參與優(yōu)先股（3）可轉換優(yōu)先股：在規(guī)定的條件下，可以轉換為普通股的優(yōu)先股。（二）記名股與無記名股1、記名股：將股東姓名記載于股票的股份。2、無記名股票,（三）面額股和無面額股1、面額股：股票票面表示一定金額的股份。2、無面額股：股票票面上表示占公司全部資產的比例。（四）表決權股和無表決權股（五）復數表決權股和部分表決權股

4、1、復數表決權股：對于特定股東給予加倍表決權的股份。2、部分表決權股：對于特定股東應有表決權在公司章程中予以限制而只允許行使部分表決權的股份。,第二節(jié) 股東,一、股東資格與股東地位（一）股東資格1、從事特定職業(yè)的主體不能成為股東2、發(fā)起人股東必須具有民事行為能力3、原則上公法人不能成為股東4、公司不能成為自己的股東5、外國人股東的限制（二）股東地位1、股東地位的取得,（1）原始取得：股東基于其股權投資而取得股東地位。

5、(2)繼受取得（3）善意取得:股份受讓人，依據公司法所規(guī)定的轉讓方法，善意地從無權利人處取得股票，從而享受股東權利。A股份有效并具有可處分性B從無權利人處取得股票C取得時無惡意或重大過失D依據股票轉讓程序取得股票E須支付合理對價,2、股東地位的喪失（1）公司終止（2）公司注銷股份（3）股東行使評估權而退出公司（4）股權轉讓或股權回購（5）除名（6）失權（7）股票的喪失二、股東身份的認定（一）一般原則,1、實

6、質方面：基于股東的出資2、形式方面：記載于章程或股東名冊1、股東名冊的概念：公司依照法律要求設置的記載股東及其所持股份的簿冊。2、記載內容（1）有限責任公司A股東的姓名或者名稱及住所；B股東的出資額；C出資證明書編號（2）股份有限公司,A股東的姓名或者名稱及住所B各股東所持股份數C各股東所持股票的編號；D各股東取得股份的日期。E發(fā)行無記名股票的，公司應當記載其股票數量、編號及發(fā)行日期3、效力（1）推定效力（

7、2）對抗效力（3）免責效力,4、股東名冊的封閉：公司為了確定行使股東權的股東而在一定時期停止股東名冊的記載。（1）針對所有股東（2）與權利變動無關的記載事項的變更或者更改不封閉5、在冊日期（除權日或基準日）（二）關于隱名股東的認定1、隱名股東：實際出資人或者認購股份的人以他人名義履行出資義務或者認購股份。2、實質主義,3、形式主義（三）冒名股東的認定冒名股東：實際出資人和認購股份的人以虛擬人的名義或者盜用他人名義履行出

8、資義務或者認購股份。,第三節(jié) 股權,一、股權的概念和特征（一）概念：股東基于股東身份和地位而享有從公司獲取經濟利益并參與公司經營管理的權利。（二）特征1、內容包括獲取經濟利益和參與公司經營管理的權利。2、公司股東作為投資者按投入公司的資本額享有股權。（1）在收益權方面：公司分配股利或者分配剩余財產時，原則上按照股東的出資比例或者持有的股份進行。,（2）在表決權方面，體現為一股一權二、股權的分類（一）自益權與共益權1、自益

9、權：股東為了自己的利益而行使的權利。2、共益權：股東為全體股東的利益而間接為自己利益而行使的權利。（二）單獨股東權和少數股東權1、單獨股東權：由股東單獨行使的權利。2、少數股東權：由持有一定比例的股東行使的權利。（1）請求召開股東會或股東大會臨時會議,（2）股東大會的召集和主持（3）股東臨時提案（4）提議召開董事會臨時會議（5）股東派生訴訟的提起（6）解散公司請求權（三）比例股權和非比例股權1、比例股權：股東權利的

10、內容必須依照股東持有股份比例為基礎予以確定的股東權利。2、非比例股權：股東權利的內容不以股東持有股份比列為基礎即可確定的股東權利。,（四）普通股權和特別股權三、股權與公司財產權1、公司財產：公司用以清償自身債務的全部資產。2、公司財產的權利歸屬（1）公司成立后，股東個別出資的財產形成了公司整體財產的一部分。（2）公司因行使財產權所得利益歸公司所有（3）在生產經營中公司以自己的名義對公司財產行使支配性權利（4）公司獨立承擔

11、義務和責任,四、股權的內容（一）股利分配請求權：股東基于其公司股東地位和資格所享有的請求公司向自己分配股利的權利。（二）剩余財產分配請求權：股東在公司清算時，就公司的剩余財產所享有的請求分配的權利。（三）公司新增資本或發(fā)行新股的優(yōu)先權（四）表決權：股東就股東會議的議案的決議權。1、表決權不能剝奪2、表決權不受限制3、表決權不得與股份分離而行使,4、表決權應該統(tǒng)一行使5、以股權平等為原則6、以多數決為規(guī)則（五）知情權：

12、公司股東了解公司信息的權利。1、主體受益所有人：已經取得出資或者股份但尚未按照規(guī)定程序辦理股東名冊變更手續(xù)的受讓人或者其他繼受人。（1）可以向在冊股東發(fā)出指令，指示其行使權利（2）可以要求在冊股東授權其行使權利,（3）可以申請法院使其直接行使權利2、對知情權的限制（1）目的限制（2）股東資格的限制（3）對查閱文檔區(qū)別對待A不需要證明目的正當性的文檔a公司章程、細則b股份種類c股東會議記錄d董事和高級管理人員名單

13、,e年度報告和財務報表B需要證明目的正當性的文檔a董事會記錄b會計記錄c股東名冊（3）公司的披露義務（六）訴訟權：股東針對自己利益的行為所享有的提起訴訟的權利。,第四節(jié) 股權的轉讓,一、概述（一）概念：股東將其對公司所有之股權轉移給受讓人，由受讓人繼續(xù)取得股權而成為公司新股東的法律行為。1、是股權繼受取得的方式之一2、因股權的轉讓，股東地位也隨之發(fā)生轉移3、股權轉讓行為是一種法律行為4、在該法律關系中的主體是受讓人

14、和股東，客體是轉讓股票和出資的行為。5、股票轉讓只能在公司成立后進行,二、股權轉讓的效力（一）對股東的效力（二）對公司的效力（三）對第三人的效力三、股份轉讓（一）一般原則：股份轉讓自由（二）股份轉讓的限制1、股份轉讓的法定限制（1）轉讓場所法定性,（2）轉讓方式法定性（3）限制特定人的股份轉讓A限制發(fā)起人股份轉讓B限制公司董事、監(jiān)事和高級管理人員股份轉讓C限制公司收購自己的股份D對出具審計報告、資產評估報告和

15、法律意見的證券服務機構和人員的限制2、公司章程的限制(三)股份轉讓的方式,1、記名股份的轉讓（1）須由持票人以背書或者其他法定的方式轉讓（2）辦理過戶手續(xù)（3）股東大會召開前20日內或者公司決定分配股利的基準日前5日內，不得進行股東名冊的變更2、無記名股票3、股票的上市交易四、出資轉讓（一）概念：有限責任公司的股東將其股權轉讓給他人的法律行為。,1、有限責任公司股東人數較少，其人合性較強2、有限責任公司的股權轉讓不存

16、在公開交易場所，股權轉讓只能通過私下協(xié)議方式進行（二）出資轉讓規(guī)則1、向公司股東以外的人轉讓，應當經其他股東過半數同意2、股東就股權轉讓事項書面通知其他股東征求同意，自接到書面通知之日起一定期間內未答復的，視為同意轉讓,3、其他股東半數以上不同轉讓的，不同意的股東應當購買該轉讓的股權4、不購買的，視為同意轉讓5、經股東同意轉讓的股權，在同等條件下，其他股東具有優(yōu)先購買權（1）目的（2）行使（3）轉讓6、股權轉讓后需進行

17、變更登記,3、回購的方式（1）自己標購A固定價格購買：通過由公司向股東發(fā)出報價的方式來回購股份。B荷蘭式拍賣：公司提出愿意回購的股票數量和價格區(qū)間，然后股東向公司提出其愿意出售的數量和價格，最后公司按照價格順序進行排列和評估，以確定的可以接受的最低價格進行回購。,（2）公開市場收購：指公司在公開市場上通過經紀人購買自己的股份。（二）股份回購的法律政策1、自由主義2、原則禁止，例外許可（1）邏輯上具有矛盾性（2）違反資本維

18、持原則（3）違反公平、公開和公正原則（三）股份回購原因,1、減少公司注冊資本2、與持有本公司股份的其他公司合并3、將股份獎勵給本公司職工4、股東因對股東大會作出的公司合并、分立決議持異議，要求公司收購其股份的。（四）回購股份的地位1、納入庫存股：公司將已經合法發(fā)行的股份進行回購并作為庫存而持有。（1）可以由公司再次出售而無需考慮發(fā)行價格和發(fā)票價值之間的關系,（2）對價可以不受出資規(guī)定的限制2、作為已授權但尚未發(fā)行股份對