期貨從業(yè)考試期貨基礎知識第七章期貨投機與套利交易試題

1、2010年期貨從業(yè)考試期貨基礎知識第七章期貨投機與套利交易試題總分：108分及格：0分考試時間：120分每題0.5分。在每題給出的4個選項中，只有1項最符合題目要求。(1)1月1日，某套利者以258美元蒲式耳賣出1手(1手為5000蒲式耳)3月份玉米期貨合約，同時又以249美元蒲式耳買入1手5月份玉米期貨合約。到了2月1日，3月和5月份玉米期貨合約的價格分別為245美元蒲式耳，247美元蒲式耳。于是該套利者以當前價格同時將兩個期貨合約平

2、倉。以下說法中正確的是（）。(2)某交易者于5月1日買入1手7月份銅期貨合約，價格為64000元噸；同時賣出1手9月份銅期貨合約，價格為65000元噸。到了6月1日銅價上漲，交易者將兩種合約同時平倉，7月與9月銅合約平倉價格分別為65500元噸，66000元噸。此種情況屬于（）。(3)某投機者以7800美元噸的價格買入1手銅合約，成交后價格上漲到7950美元噸。為了防止價格下跌，他應于價位在（）時下達止損指令。(4)蝶式套利與普通的跨期

3、套利相比（）。(5)正向市場中遠期合約價格高于近期合約價格，主要由（）因素決定。(6)以下關于一般性的資金管理要領的說法不正確的是（）。920美分蒲式耳，同時賣出1手9月大豆期貨合約，價格為8870美分蒲式耳，則該投資者進行的是（）交易。(14)期貨市場具有一種把價格風險（）的機制。(15)某投機者預測3月份玉米價格要上漲，于是他買入1手3月玉米合約。但此后價格不升反降，他進一步買入l手3月玉米合約。此后市價反彈，該投資者賣出合約。此投