宏利人壽美麗人生遞延年金產(chǎn)品之介紹

1、宏利人壽美麗人生投資型保單個案,班級：財三乙 組別：第六組 組員：B9335064陳珮文 B9335087李禹璇 B9335101梁鳳之 B9335118黃心慧 A9435036廖淑琳,宏利人壽保險公司簡介,宏利金融集團自1887年於加拿大多倫多創(chuàng)立，為加拿大最大之財務(wù)金融集團，也是北

2、美洲再保險市場領(lǐng)導公司之一。美商宏利人壽正式在1991年9月在臺灣設(shè)立分公司，總部設(shè)在臺北。在臺灣保險市場進入轉(zhuǎn)型時，宏利人壽更是拔得頭籌，於2000年11月6日首獲財政部核準銷售投資型保單-宏利美麗人生遞延年金及宏利華麗人生遞延年金，引領(lǐng)臺灣保險市場走入另一個新的領(lǐng)域。,宏利人壽美麗人生遞延年金產(chǎn)品之介紹,1.保險費繳納方式 宏利美麗人生遞延年金保險屬於躉繳型遞延年金產(chǎn)品，投保年齡為0歲至60歲，投保金額最低為新臺幣10萬

3、元，最高為新臺幣150萬元。,宏利人壽美麗人生遞延年金產(chǎn)品之介紹,2.保單價值之計算 美麗人生遞延年金保單價值是根據(jù)約定期內(nèi)投資標的之市場績效表現(xiàn)來決定，投資標的為美國NASDAQ股價指數(shù)、S&P500股價指數(shù)、及美國零息政府公債。保單持有人可以選擇10年、15年和20年等三種不同的約定期，不同的約定期有不同的投資組合比例。,宏利人壽美麗人生遞延年金產(chǎn)品之介紹,3.生病或疾病末期保障 (1)甲型：當被保險人身故或

4、疾病末期，受益人送齊所需文件至宏利人壽時，以次一營業(yè)日之保單價值或保證本金之一倍，取較高者給付。 (2)乙型：當被保險人身故或疾病末期，受益人送齊所需文件至宏利人壽時，以次一營業(yè)日之保單價值或保證本金之X倍，取較高者給付。保證本金之X倍為乙型依投保年齡而有不同倍數(shù)保險金額之身故或疾病末期保障給付。,宏利人壽美麗人生遞延年金產(chǎn)品之介紹,4.解約費用 宏利美麗人生遞延年金的保戶可依保單價值中途領(lǐng)回解約金。若於保單生效起前10

5、年內(nèi)解約，則需扣除相關(guān)解約費用；此解約費用等於保單價值乘以解約費用率(約4%~0.4%，依解約年度而有所不同)。若於保單生效超過10年才解約，則可領(lǐng)回之解約金額等於解約時之保單價值。 公式：解約費用=保單價值*解約費用率,美麗人生遞延年金解約費用率,投資標的之簡介及商品特色,1.投資標的 美麗人生遞延年金保險最大特色為，保單價值是根據(jù)約定期間內(nèi)投資標的之市場績效表現(xiàn)來決定，同時保證最低給付。該保單之標的為美國NASDAQ

6、指數(shù)基金、S&P500指數(shù)基金及美國零息政府公債。當被保險人在約定期間期滿、身故或疾病末期時，保單持有人可領(lǐng)回「保單價值」或「保證本金」兩者較高者，也就是有保障本金的保證。,投資標的之簡介及商品特色,2.商品特色 (1)保證本金 第一約定期保證本金以所繳保費扣除4%手續(xù)費並換算成 美金金額的104.2%計算，第二及以後各次約定期之保證 本金，為各約定期起算日之保單價值。

7、 各約定期滿時，本公司保證客戶最少可領(lǐng)取該約定期之 保證本金，惟客戶需自行承擔貨幣兌換之匯兌風險。 每一約定期期滿前，如有申請保單價值減少致保證本金 減少時，則保證本金應依申請減少之金額佔當時保單價 值之比例減少之。,投資標的之簡介及商品特色,2.商品特色 (2)身故／疾病末期保障（分甲、乙兩型） (a)甲型：以下列二者較高者給付

8、 申請文件送達本公司次一營業(yè)日之保單價值 保證本金1倍 (b)乙型：以下列二者較高者給付 申請文件送達本公司次一營業(yè)日之保單價值 保證本金之特定倍數(shù)，依投保當時被保險人之保險年 齡而定（如下表所 示）。,投資標的之簡介及商品特色,美麗人生遞延年金與共同基金的差異比較,投資標的之揭露,一、iShares S＆P 500 Index F

9、und(IVV)： 1.所佔相對比例：要保人得選擇不同約定之計價組合。 2.基金種類：證劵所交易指數(shù)基金。 3.基金型態(tài)：上市指數(shù)基金(Exchange Traded Fund- ETF) 4.投資地區(qū)：美國 5.目前資產(chǎn)規(guī)模(07/30/2004)：美金9,703(百萬元),投資標的之揭露,6.基金投資績效及風險係數(shù)：,投資標的之揭露,7.證劵投資信託事業(yè)名稱：柏克萊國際投資管理公司 8

10、.其他說明事項： (1) 成立日期2000年5月15日 (2)投資標目：美國證劵交易所(AMEX)掛牌上市。其投資 組合是依照S＆P500指數(shù)成分股的名單，依照不同比 例抹有所有的成分股，因此跟S＆P500指數(shù)走勢連動 密切，使投資人得以享有與S＆P500指數(shù)近似相同之 報酬率。 (3)追蹤指數(shù)：S＆P50

11、0Index (4)掛牌交易所：美國證交所(AMEX),投資標的之揭露,二、NASDAQ-100 Index Tracking Stock (QQQ)： 1.所佔相對比例：要保人得選擇不同約定之計價組合。 2.基金種類：證劵所交易指數(shù)基金。 3.基金型態(tài)：上市指數(shù)基金(Exchange Traded Fund-ETF) 4.投資地區(qū)：美國 5.目前資產(chǎn)規(guī)模(06/30/2004)：美金

12、 23, 03(十億元),投資標的之揭露,6.基金投資績效及風險係數(shù)：,投資標的之揭露,7.證劵投資信託事業(yè)名稱：NASDAQ Investment Product Services,Inc 8.其他說明事項： (1)成立日期1999年3月10日 (2)投資標目：美國證劵交易所(AMEX)掛牌上市。其主要 之投資策略係使其績效接近NASDAQ100指數(shù)之績效

13、， 使投資人得以享有與NASDAQ100指數(shù)近似相同之走 勢。 (3)追蹤指數(shù)：NASDAQ100Index (4)掛牌交易所：美國證交所(AMEX),投資標的之揭露,三、無息美國政府公債 美國政府所出售的債劵，在債劵存績期間不會配發(fā)利息，但在出售時會依面額折價出售，零息公債價格接近到期日時會上漲，到期時依票面金額償還，收益完全是來自上漲

14、的幅度，美國政府債劵債信評等高，價格波動較小。,投資時間點：民國x年y月z日約定期＝20年保費運用損益計算公式計算期間：x年y月z日到x年y月z+1日。保費運用損益計算公式計算期間，無息美國政府公債(包含資本利得)之投資損益＝0.0912409%美國NASDAQ指數(shù)基金之投資損益＝0.0410404%美國S＆P500指數(shù)基金之投資損益＝0.0413291%契約附加費用(乙型)2.45%,舉例,Jk+t/365＝ (0.4

15、5*0.0912409%+0.275*0.0410404%+0.275*0.0413291%)－0.0245÷365＝0.0569977%,舉例,投資型保險商品之特色,（1）消費者承擔投資風險：投資型保單強調(diào)投資績效的盈虧由消費者自負。（2）結(jié)合保險與投資功能：投資型保險的給付內(nèi)容包含保險保障與投資績效兩種成分。（3）保險結(jié)構(gòu)之透明化：投資型保險商品透過分離帳戶設(shè)立而使保單價值得以透明化。（4）分離帳戶之設(shè)立：保險公司應