外商直接投資技術(shù)外溢效應(yīng)研究.pdf

1、外商直接投資(FDI)是發(fā)展中國家最大的資本來源，引入FDI的目的是利用FDI的技術(shù)外溢提升本國企業(yè)的技術(shù)水平，最終提高本國企業(yè)的國際競爭力。我國自改革開放初始政府開始推行積極的引資政策，在1993年成為引進(jìn)FDI最多的發(fā)展中國家，到2002年，中國則成為全球最大的FDI東道國。最終目標(biāo)是否實(shí)現(xiàn)以及程度如何，是一個值得深入研究的現(xiàn)實(shí)問題。本文從文獻(xiàn)綜述、理論研究和實(shí)證研究三大層面分析驗(yàn)證FDI在中國的技術(shù)外溢效應(yīng)。 FDI技術(shù)外

2、溢效應(yīng)分析的基本理論涵蓋技術(shù)外溢、吸收能力、創(chuàng)新能力和技術(shù)進(jìn)步。FDI技術(shù)外溢的過程是外資促進(jìn)內(nèi)資企業(yè)勞動生產(chǎn)率的提高，F(xiàn)DI技術(shù)外溢的結(jié)果是東道國企業(yè)的技術(shù)進(jìn)步，內(nèi)資企業(yè)的吸收能力是實(shí)現(xiàn)技術(shù)外溢的關(guān)鍵，內(nèi)資企業(yè)吸收FDI技術(shù)外溢的終極目標(biāo)是提高企業(yè)自身的創(chuàng)新能力。 計(jì)量研究始終貫徹面板數(shù)據(jù)的分析的原理，有效地解決了進(jìn)行實(shí)證研究時(shí)數(shù)據(jù)缺乏的難題，保證了全文在研究方法上保持一致性，構(gòu)建多層次研究外商直接投資技術(shù)外溢效應(yīng)的模型。重點(diǎn)

3、考察了以下6個方面的內(nèi)容： 一、FDI對經(jīng)濟(jì)增長效應(yīng)和經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整效應(yīng)。利用中國的數(shù)據(jù)，實(shí)證研究了FDI的經(jīng)濟(jì)增長效應(yīng)和就業(yè)效應(yīng)。滯后2期和5期的FDI對當(dāng)期的GDP溢出效果較為明顯。FDI在南京三大產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)中的實(shí)證檢驗(yàn)結(jié)果表明，吸引外資對第三產(chǎn)業(yè)的發(fā)展有促進(jìn)作用。 二、FDI及對外貿(mào)易渠道對中國技術(shù)進(jìn)步的作用的研究和比較。面板單位根檢驗(yàn)、協(xié)整檢驗(yàn)以及誤差修正模型等現(xiàn)代計(jì)量經(jīng)濟(jì)學(xué)方法，考察外資和對外貿(mào)易對我國整體技術(shù)水平

4、的影響，以1993～2004年的全要素生產(chǎn)率為被解釋變量，以FDI和進(jìn)出口總額為解釋變量，利用面板進(jìn)行計(jì)量分析證明，F(xiàn)DI和對外貿(mào)易都是技術(shù)進(jìn)步的長期和短期原因，但相對來說，外資的溢出效應(yīng)略大于外貿(mào)的溢出效應(yīng)。同時(shí)技術(shù)進(jìn)步是FDI的長期和短期原因。說明外商投資的確促進(jìn)了東道國的技術(shù)進(jìn)步，同時(shí)FDI的區(qū)位選擇除了市場容量、產(chǎn)業(yè)積聚程度、勞動力質(zhì)量、基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)等因素，技術(shù)進(jìn)步程度也是一個重要因素。外商直接投資和進(jìn)出口沒有長期穩(wěn)定關(guān)系，即進(jìn)

5、口和出口沒有促進(jìn)FDI的流入，而且FDI的進(jìn)入也沒有顯著地導(dǎo)致中國進(jìn)口額和出口總額的提高。 三、FDI技術(shù)外溢效應(yīng)階段性研究。FDI在不同時(shí)間階段溢出效果是不同的，且在同一階段，不同的地區(qū)溢出效果也不一樣。將我國外商直接投資劃分為1988～1991年、1992～1998年、1998～2005年三個階段，東、中、西部地區(qū)在不同階段的技術(shù)外溢效應(yīng)分別是：有-無-無，無-有-負(fù)，負(fù)-負(fù)-負(fù)。作者用技術(shù)差距理論和正反饋機(jī)制加以分析說明。

6、 四、FDI產(chǎn)業(yè)內(nèi)技術(shù)外溢效應(yīng)。采用變截距模型，利用中國1999～2004年面板數(shù)據(jù)，截面數(shù)據(jù)為中國工業(yè)企業(yè)，結(jié)果表明外資工業(yè)企業(yè)的技術(shù)外溢提高了內(nèi)資工業(yè)企業(yè)的要素使用效率，進(jìn)而提高了內(nèi)資企業(yè)的產(chǎn)出水平，而且FDI技術(shù)溢出效果在各行業(yè)間差異較大。實(shí)證研究結(jié)果還表明FDI對中國的汽車行業(yè)技術(shù)外溢效果并不是太理想。 五、FDI的技術(shù)外溢吸收能力的影響因素。東道國的吸收能力是外商直接投資技術(shù)外溢實(shí)現(xiàn)的關(guān)鍵；利用中國1988～2

7、005年的29個地區(qū)數(shù)據(jù)，首先對面板數(shù)據(jù)的平穩(wěn)性進(jìn)行檢驗(yàn)，從東道國吸收能力的角度分析影響外商直接投資技術(shù)外溢的因素：人力資本、經(jīng)濟(jì)開放度、基礎(chǔ)設(shè)施等，利用固定效應(yīng)模型和隨機(jī)效應(yīng)模型對東中西部地區(qū)的FDI技術(shù)外溢吸收能力影響因素進(jìn)行比較研究。 六、FDI對東道國企業(yè)創(chuàng)新能力的影響。一個國家的競爭力和經(jīng)濟(jì)可持續(xù)發(fā)展能力，技術(shù)創(chuàng)新能力起決定性的作用。利用南京市1993～2005年的資料，以專利申請量作為解釋變量，以FDI、從事研發(fā)活動

8、的勞動力和資本作為被解釋變量，進(jìn)行Grange因果檢驗(yàn)，在1％的顯著性水平下，在短期內(nèi)FDI和技術(shù)創(chuàng)新互為因果關(guān)系。 FDI技術(shù)外溢效應(yīng)是我國未來利用外商直接投資成敗的關(guān)鍵所在，現(xiàn)行的相關(guān)政策措施亟需進(jìn)行全面的梳理和優(yōu)化，目前的主要建議是，增強(qiáng)企業(yè)的技術(shù)吸收能力，營造有效的競爭性市場環(huán)境，加大對人力資本的投入，為人員流動創(chuàng)造條件通過正確的吸引外資的方式確保其技術(shù)的先進(jìn)性，堅(jiān)持自主創(chuàng)新為主，在自身發(fā)展中強(qiáng)化外商直接投資的技術(shù)外溢效